124 • Глава 5. Консолидированная отчетность: сущность и процедуры

д охода компании PC, а при его недостатке - за счет нераспределенной (т. е. накоплен­ной в предыдущие годы, но не выплаченной акционерам в виде дивидендов, а реинве­стированной в активы фирмы) прибыли. Величина нераспределенной прибыли компа­нии PC увеличилась на величину нераспределенной прибыли компании SC (6504 тыс. долл.). Важной особенностью сделки является то, что инвестиции в компанию SC отра­жены в учетной, а не рыночной оценке.

3. Поскольку происходит обмен акциями между акционерами, то в учете компании SC и ее отчетности сделка не отражается.

4. В процессе консолидирования, чтобы избежать двойного счета, исключают вза­ имные обязательства между компаниями PC и SC, а также собственный капитал ком­ пании SC (графы 6 и 7). Важной особенностью метода объединения капиталов являет­ ся то, что операции по созданию группы касаются лишь акционерного капитала и части эмиссионного дохода компании SC. Оставшаяся часть эмиссионного дохода и нерас­ пределенная прибыль компании SC после совершения сделки являются собственно­ стью всех акционеров компании PC (и прежних, и вновь появившихся) и потому в про­ цессе консолидирования баланса не исключаются.

5. Регулирующие записи (графы 3 и 4) выполняются в разработочной таблице и в учете компаний группы не отражаются.

Методика консолидирования при совершении сделки методом «Покупка кон­троля». Предположим, что компания PC купила 90% собственного капитала компа­нии SC (его составными элементами являются акционерный капитал, эмиссионный доход и нераспределенная прибыль) за 8200 тыс. долл. В учетной оценке величина приобретенного капитала - 7200 тыс. долл. (8000 (90%), т. е. компания PC заплати­ла на 1000 тыс. долл. больше. В процессе совершения сделки договорились, что про­дажная цена основных средств исходя из конъюнктуры рынка будет 7300 тыс. долл., т. е. на 700 тыс. долл. больше учетной. Таким образом, 630 тыс. долл. (700 (90%) из 1000 тыс. долл. приходится на дооценку основных средств. Оставшуюся часть, 370 тыс. долл., относят на счет «Нематериальные активы» (гудвилл). Методика со­ставления баланса компании PC после совершения сделки, а также консолидиро­ванного баланса группы в этом случае приведены в табл. 5.3. Отметим характерные особенности методики.

1. Валюта баланса компании PC до и после совершения сделки не меняется.

1. В консолидированном балансе основные средства дочерней компании в части, принадлежащей материнской компании, отражаются с учетом дооценки. Условия на­ числения амортизации на дополнительную стоимость приводятся в пояснительной за­ писке к отчету.

2. В мировой практике существуют различные подходы к списанию суммы по ста­ тье «Гудвилл». В Великобритании ее чаще всего списывают в момент совершения сдел­ ки за счет резервов; в США амортизируют в течение устанавливаемого срока (не более

/ 40 лет). (Отметим, что с позиции покупателей амортизация более выгодна, так как по­зволяет в течение длительного периода уменьшать налогооблагаемую прибыль.)

4. Поскольку компания PC владеет лишь 90% капитала компании SC, то в консоли­ дированном балансе статья «Доля меньшинства», отражающая часть собственного ка­ питала группы, принадлежащую третьим лицам - меньшинству (миноритариям), кото­ рое не может существенно влиять на финансово-хозяйственную политику компании SC (800 = 128 + 21+651).

5. При составлении консолидированного баланса нераспределенная прибыль до­ черней компании, а также другие компоненты ее собственного капитала исключаются, поскольку они были оплачены акционерами PC при покупке акций. Все внутригруппо- вые обязательства также исключаются.