6.4. Амортизация: бухгалтерский и финансовый аспекты «167

И з сравнения, например, табл. 6.9 и 6.11 видно, что манипуляции с пассивом балан­са никоим образом не отразились на активах фирмы. Можно сделать и еще одну демон­страцию к сказанному. Предположим, что собственники фирмы решили не изымать прибыль, а создать фонд для расширения материально-технической базы. Предполага­ется накапливать деньги с тем, чтобы купить еще один станок стоимостью 100 тыс. руб. Для того чтобы более наглядно представить движение средств и источников, введем два дополнительных счета: активный субсчет 50/2 «Денежные средства на приобретение дополнительных основных средств» и пассивный счет 85 «Источники расширения материально-технической базы». Тогда упоминавшихся выше операций 9 и 10 не будет, а вместо них появятся операция 11 по формированию фонда на расширение основных средств и операция 12 по перечислению средств прибыли в этот фонд.

	50/3 «Денежные средства на реновацию»		85 «Источники расширения материально-технической базы»				50/1 «Касса»				99 «Прибыли и убытки»
С.	-			С.	-	С.	264					С. 44
(12)	44			(11)	44			(7)	20	(11)	44
Об.	44	Об.	Об.	Об.	44			(12)	44	Об.	44	Об.
С.	44			с.	44	Об.	-	Об.	64			С.
						С.	200

Баланс предприятия в этом случае представлен в табл. 6.12. Несложно заметить, что балансы в табл. 6.8 и 6.12 имеют одинаковую валюту. Несмотря на разное постатейное представление баланса, финансовая ситуация, описываемая этими таблицами, по сути одинакова. Смысл баланса (табл. 6.8) таков: собственники не изымают прибыль (т. е. формируется статья «Нераспределенная прибыль»), а ограничений на ее исполь­зование нет. Что касается табл. 6.12, то смысл финансового положения, ею выражаемо­го, таков: из прибыли создан фонд «Источники расширения материально-технической базы» (попросту говоря, нераспределенную прибыль назвали по-другому), этому фон­ду соответствует часть денег в кассе, названная «Денежные средства на приобретение дополнительных основных средств», которая, условно говоря, омертвляется до той поры, пока не накопится сумма, необходимая для приобретения дополнительного ос­новного средства.

Таблица 6.12 Баланс предприятия

(по окончании первого года, с целевым реинвестированием всей прибыли, оценка нетто)

Актив		Пассив
Статья	Сумма, тыс. руб.	Статья	Сумма, тыс. руб.
Основные средства Денежные средства (текущая деятель­ность) Денежные средства на реновацию Денежные средства на приобретение до­полнительных основных средств	80 200 20 44	Уставный капитал Источники расширения материально-тех­нической базы Баланс	300 44
Баланс	344		344

Вполне могли иметь место и другие варианты действий (далее мы не приводим опе­рации по счетам, а ограничиваемся лишь изменением балансовых статей; при необхо-

168 • Глава 6. Отчетность и пользователь: условности интерпретации

д имости читатель легко сможет сделать это самостоятельно по аналогии с предыдущи­ми операциями). Например, прибыль не изымается, а реинвестируется в деятельность фирмы, причем 50% ее (т. е. 22 тыс. руб.) используются на формирование источников расширения материально-технической базы, а оставшиеся средства — на пополнение текущих оборотных активов. В этом случае баланс будет иметь следующий вид (табл. 6.13). Вновь финансовое положение фирмы в целом не изменилось, появились лишь некоторые ограничения, искусственно наложенные на ресурсы и источники; так, в табл. 6.13 указано, что 22 тыс. руб. зарезервированы на специальные цели - приобретение но­вых основных средств.

Таблица 6.13 Баланс предприятия

(по окончании первого года, с целевым реинвестированием части прибыли, оценка нетто)

Актив		Пассив
Статья	Сумма, тыс. руб.	Статья	Сумма, тыс. руб.
Основные средства Денежные средства (текущая деятель­ность) Денежные средства на реновацию Денежные средства на приобретение до­полнительных основных средств	80 222 20 22	Уставный капитал Нераспределенная прибыль Источники расширения материально-тех­нической базы i Баланс	300 22 22
Баланс	344		344

Приведенные примеры говорят о том, что манипуляции с активом и пассивом ба­ланса не обязательно приводят к изменению денежных средств и финансовых потоков. Кроме того, аналитику (менеджеру) нужно с очевидностью различать активные и пас­сивные статьи в том смысле, что операции по активу и пассиву могут не сопрягаться. Так, в нашем примере создание фонда «Источники расширения материально-техни­ческой базы» сопровождалось и одновременным резервированием денежных средств на счете «Денежные средства на приобретение дополнительных основных средств». На практике подобное, как правило, не делается; действительно, вряд ли разумно омертвлять денежные средства до тех пор, пока накопится нужная сумма, имеющиеся деньги целесообразно пустить в оборот с целью получения дополнительных доходов, например можно приобрести высоколиквидные ценные бумаги, которые, с одной сто­роны, будут приносить текущий доход (проценты), а с другой стороны, в нужный мо­мент легко быстро могут быть конвертированы в денежные средства. В этом случае мы как раз и видим различие в активах и пассивах: как источник средств фонд может фор­мироваться за счет других источников (в нашем примере в этом качестве выступила не­распределенная прибыль), однако собственно средства этого фонда могут иметь раз­личную природу:

денежную (статья «Денежные средства на приобретение дополнительных основных средств» в табл. 6.13);

неденежную (все средства статьи «Денежные средства на приобретение дополни­тельных основных средств» использованы для покупки ценных бумаг, а потому в акти­ве вместо нее появится статья «Краткосрочные финансовые вложения»);

смешанную (7 тыс. руб. отданы в виде предоплаты за сырье и материалы, на 10 тыс. руб. куплены товары для перепродажи, 5 тыс. руб. остались в денежной форме; иными словами, деньги, изначально показанные по статье «Денежные средства на приобрете-