5.3. Отчет центра инвестиций

Центр инвестиций можно рассматривать как совокупность центра затрат и центра прибыли. Следовательно, к нему в равной мере применимы те же учетно-аналитические инструменты или их комбинации, что и к центрам ответственности первых двух видов. Центрами инвестиций являются дочерние организации и другие, достаточно самостоятельные части организации. Поэтому для центров инвестиций часто подготавливаются традиционные финансовые отчеты, той же формы, что и для организации в целом.

Одним из основных показателей, используемых для оценки деятельности центров инвестиций, является рентабельность – соотношение прибыли и затрат (активов). Может быть использована система показателей рентабельности в зависимости от того, как опреде­ляются показатели «прибыль» и «активы».

В качестве показателя «активы» могут быть использованы

 суммарные активы, которые непосредственно соотносятся с подразделением;

 используемые активы подразделения (п. 1 минус незанятые ак­тивы и активы, купленные для будущего использования);

 оборотный капитал подразделения.

Пока­затель прибыли может определяться:

 как валовая прибыль (до распределения косвенных расходов предприятия),

 как операционная прибыль, учитывающая распределенные на центр инвестиций операционные расходы предприятия в целом.

Таким образом, один и тот же показатель рентабельности активов может определяться по-разному. Предприятие может прибегнуть к одному из вариантов его расчета или параллельно к нескольким в зави­симости оттого, какие цели и критерии выбирает высшее руководство.

Отчеты по центрам ответственности составляют третий уровень внутрихозяйственной управленческой отчетности в рамках системы учета по центрам ответственности.

5.4. Отчетность по сегментам бизнеса

Для современной экономики характерны диверсификация производства, территориальное расширение рынков сбыта, создание крупных транснациональных компаний. Традиционные формы бухгалтерской отчетности не дают информации, отражающей процессы диверсификации производства, и данных для оценки деятельности территориально обособленных подразделений компаний. В результате разные группы пользователей финансовой отчетности не имели возможности получать данные, необходимые для прогноза будущей прибыли, сравнения результатов, оценки риска капитальных вложений и т.п.

В результате, как у внешних, так и у внутренних пользователей отчетности возникла потребность получать информацию по двум принципиально новым участкам бизнеса:

 по отраслевым сегментам бизнеса;

 по территориальным (географическим) сегментам бизнеса.

Под отраслевыми (деловыми) сегментами бизнеса понимают организационно различаемые части предприятия, каждая из которых задействована в производстве отдельного продукта (услуг) или группы родственных продуктов (услуг), предназначенных главным образом для реализации вне предприятия (согласно п. 2 международного стандарта финансовой отчетности (МСФО) № 14 «Сегментарная финансовая информация в отчетности»).

Под территориальными сегментами бизнеса понимаются организационно обособ­ленные части предприятия, осуществляющие свои операции в отдель­ных странах или группах стран, внутри определенных географических ре­гионов, выделяемых в зависимости от специфики деятельности данного предприятия (п. 3 МСФО № 14).

По существу, сегменты бизнеса являются, как правило, центрами инвести­ций. Следовательно, по вопросам внутренней отчетности к ним относится все то, что сказано ранее для характеристики отчетности центров инвестиций.

Отчетность сегментов носит двойственный характер. С одной стороны, это внешняя отчетность, поскольку она включается в финансовый отчет предприятия. С другой стороны, отчетность сегментов является внутренней отчетностью, поскольку она в зна­чительной степени базируется на данных управленческого учета, а со­держащаяся в ней информация используется для оценки сегментов и принятия внутрифирменных решений.

Формирование отчетности о сегментах регламентируется МСФО № 14, который был принят в 1983 г. Главный фактор, влияющий на информационную емкость отчетно­сти,  принцип выделения сегментов. В МСФО № 14 этот вопрос реша­ется следующим образом.

В целях отчетности выделяются сегменты:

• отраслевые сегменты на основе:

 группировки родственных видов производимой продукции (услуг);

 типа покупателя (заказчика);

• географические сегменты на основе:

 географического размещения операций (услуг) предприятия;

 географического размещения рынков;

 типа покупателя (заказчика).

Отчетность о сегментах должна содержать следующие показатели:

 объем доходов от основной дея­тельности в разрезе операций с внешними контрагентами предприятия и другими сегментами;

 результаты деятельности сегмента;

 используемые активы сегмента (в абсолютном или относитель­ном выражении по отношению к этому же показателю предприятия в це­лом);

 внутрифирменные принципы трансфертного ценообразования.

Доходы сегмента  это поступления, непосредственно связанные с сегментом или соответствующей частью поступлений предприятия, которую можно распределить на объективной основе на конкретный сегмент. Они включают как поступления от опера­ций сегмента с внешними контрагентами предприятия, так и с другими сегментами того же предприятия.

Расходы сегмента  это расходы, непосредственно связанные с сегментом, или соответствующая часть расходов предприятия, ко­торую можно на объективной основе распределить на кон­кретный сегмент.

Результат деятельности сегмента определяется соотношением доходов и расходов сегмента.

Активы сегмента – это совокупность материальных и нематериальных активов, непосредственно относящихся к данному сегменту, а также доля совместно используемых несколькими се­гментами активов, если для распределения можно использовать обоснованную базу.

Кроме вышеперечисленных показателей могут быть использованы показате­ли амортизации и капитальных вложений.

Составление отчетности о сегментах приводит к появлению новых объектов управленческого учета  направлений деятельности предприятия, групп родственных продуктов или услуг, географических регионов, где предприятие осуществляет те или иные хозяйственные операции. Опыт использования отчетности о сегментах в развитых странах показывает, что эффект отчетной информации по сегментам для принятия управленческих ре­шений намного превышает расходы на ее получение.