55. Загальна характеристика процесів трансформації і реструктуризації

Стабилизация отечественной экономики и постепенное наращивание экономического потенциала страны непосредственно связаны с реализацией активной структурной политики – ключевого элемента общей стратегии развития первичных звеньев (предприятий, организаций) и общественного производства в целом. Современное состояние экономики на макро- и микроуровне характеризуется деформированной структурой производства. Поэтому одной из стратегических задач более эффективного развития производственного потенциала является его структурная перестройка. Последнюю можно осуществить, с одной стороны, с помощью проведения эффективной политики реструктуризации и санации потенциально конкурентоспособных предприятий, а с другой – путем ликвидации (полного перепрофилирования) убыточных и обанкротившихся предприятий. Процесс реструктуризации можно рассматривать как способ снятия противоречий между требованиями рынка и устаревшей логикой действий предприятия. По существу, реструктуризация предприятия – это осуществление организационно-экономических, правовых и технических мероприятий, направленных на: изменение структуры предприятия, управления им, форм собственности, организационно-правовых форм; финансовое оздоровление, увеличение объема выпуска конкурентоспособной продукции, повышение эффективности производства. Целью реструктуризации является создание полноценных субъектов предпринимательской деятельности, способных эффективно функционировать в условиях рыночной экономики и производить конкурентоспособную продукцию, отвечающую требованиям товарных рынков. Следовательно, процедуру реструктуризации можно определить как комплекс мероприятий, направленных на восстановление устойчивой технической, экономической и финансовой жизнедеятельности предприятий.

56. Порядок, концепції і варіанти реструктуризації підприємства

Проведение мероприятий по реструктуризации для каждого субъекта хозяйствования требует индивидуального подхода к решению задач его выхода из кризисного состояния. Реструктуризация предприятий (организаций) осуществляется после занесения их в Реестр неплатежеспособных предприятий, а также проведения углубленного анализа финансово-хозяйственной деятельности специалистами, которые формулируют выводы относительно способов оздоровления и предлагают концепцию хозяйственной деятельности предприятия. Концепцию развития предприятия в процессе реструктуризации разрабатывают в зависимости от условий его организационной, производственной, инвестиционной, экономической и внешнеэкономической деятельности, управления персоналом, социальных и экологических аспектов хозяйствования. Выбор варианта или вида реструктуризации предприятия состоит в выборе того варианта из нескольких возможных, который будет наиболее соответствовать требованиям и приоритетам развития предприятия, высокой технологичности производства и конкурентоспособности продукции. Формы и методы реорганизации структурных подразделений в составе предприятия определяются на основе анализа условий их функционирования. Выбирая формы и методы реорганизации, особое внимание необходимо обращать на сохранение подразделений, принимающих участие в обеспечении важнейших государственных потребностей или социально-экономических потребностей региона. Выбор варианта реструктуризации осуществляется на основании оценки возможностей по реорганизации отдельных производственных подразделений и создания на их базе самостоятельных предприятий. В качестве критериев оценки могут быть приняты: а) уровень освоения новых рынков (показывает, как быстро отдельное подразделение предприятия может изменить структуру сбыта продукции и выйти на новые рынки); б) уровень специфических производственных знаний и технологий (характеризует уровень применения тех специфических научно-технических знаний в деятельности подразделения, которые будут ненужными в случае отказа от выпуска всех видов ранее изготовляемой продукции). Специфические производственные знания и те хнологии включают научно-технические знания как в так называемом чистом виде (технологии, «ноу-хау», патенты), так и в виде специфических систематизированных знаний, приобретенных в процессе работы на данном производстве (общий уровень технического образования рабочих, инновационные процессы). Чем выше уровень знаний, которые могут быть использованы, тем легче подразделение будет осваивать новые технологии и виды продукции.

Избежать многих негативных последствий банкротства позволяет такой компромиссный механизм решения проблемы задолженности, как реструктуризация. то есть процедура погашения просроченной задолженности на условиях, приемлемых как для должника, так и для кредитора. Реструктуризация позволяет вести на предприятии нормальную производственную д-ть; повысить платежную дисциплину; обеспечить кредитору возврат долга; приостановить в отношении предприятия начисление пени и действие иных санкций за просроченный срок погашения долга; снять аресты с имущества и счетов предприятия, избежать иных санкций, налагаемых судебными приставами-исполнителями; прекратить исполнительное производство или смягчить порядок его осуществления. Соглашение о реструктуризации может заключить не каждое предприятие–должник, а лишь то, которое способно расплатиться с долгами в установленный срок. Условия реструктуризации, как правило, диктует кредитор, и они не всегда оказываются приемлемыми для должника. В случае возбуждения исполнительного производства график погашения задолженности, определенный соглашением о реструктуризации, подлежит утверждению в арбитражном суде. Реструктуризация предполагает рассрочку или отсрочку, а также списание всего или части долга. При рассрочке стороны договариваются о поэтапном погашении задолженности в соответствии с графиком в течение срока действия соглашения о реструктуризации. Рассрочка недоступна для предприятий-должников, которые не располагают достаточным количеством средств, чтобы начать погашение задолженности с момента заключения соглашения с кредитором. Отсрочка предполагает предоставление кредитором должнику права начать погашение долга по истечении определенного времени, установленного в соответствии с соглашением. Отсрочка позволяет отодвинуть дату погашения задолженности на более поздний срок, удобный сторонам. Она привлекательна для предприятий, не имеющих реальных источников погашения задолженности на текущий момент, но рассчитывающих на их обретение в будущем. Отсрочка обязывает должника погасить весь долг сразу, что может болезненно отразиться на производственной деятельности и привести к возникновению новых неплатежей по обязательствам перед другими кредиторами. На практике часто можно встретить сочетание отсрочки с рассрочкой платежа. Должнику назначается более поздний срок начала поэтапного погашения задолженности (в соответствии с графиком реструктуризации).Списание всего или части долга (например, пени) предполагает отказ кредитора от своих требований по всему долгу или по части долга в пользу должника. Прощая весь долг или его часть, кредитор освобождает должника от необходимости выводить активы из производства с целью погашения задолженности. Однако списание всего или части долга снижает платежную дисциплину предприятия и является процедурой, обременительной для кредиторов.

 Процедура реструктуризации задолженности включает три основных этапа: I – подготовительный, II – заключения соглашения о реструктуризации, III – исполнения соглашения о реструктуризации.

На 1-м этапе стороны опред-ют возм-сть и необх-сть провед-я реестр-ции задолженности. Администрацией р-на в целях упорядочения работы по реестр-ции задолженности мб создана межведомственная комиссия по работе с кредиторами. Комиссия должна заниматься определением мероприятий по проведению процедуры реестр-ции задолженности и координировать их осущ-ние. В состав комиссии обязательно следует включить представителей налоговой инспекции, гос-ных внебюджетных фондов, энергосбытовых организаций, жилищно-коммунальных служб, руководителя и специалистов хозяйства-должника. Статус районной межведомственной комиссии по работе с кредиторами целесообразно определить в спец положении, утверждаемом постановлением или распоряжением главы администрации района. До заседания комиссии хозяйство-должник определяет сумму задолженности в целом и каждому кредитору в отдельности. Данные о задолженности содержатся в бухгалтерском балансе и выписке банка из расчетного счета организации (картотека-штафель № 2), где отражается задолженность каждому кредитору. В ряде случаев данные бухгалтерского баланса могут быть необъективными, поскольку некоторые хозяйства не отражают в нем пени и иные штрафные санкции. Тогда сведения о задолженности следует получить из договоров, на основании которых появилась задолженность, выписок банка из расчетного счета организации и других документов. Главный бухгалтер хозяйства составляет акт сверки данных о задолженности организации с документами бухгалтерии кредитора. В акте отражается общая сумма задолженности организации, размер ее основного долга, пени, штрафы, НДС. Акт составляется в двух экземплярах и подписывается обеими сторонами. Определив сумму долга, кредитор и должник могут сделать выводы о возможности и необх-сти р-ции. Мнения обеих сторон обсуждаются на заседании комиссии, итогом которого является принятие решения о проведении или непроведении р-ции. Цель 2го этапа – юр-кое оформление решения сторон о р-ции задолженности, для этого стороны ведут переговоры, определяют вид реструктуризации, разрабатывают и утверждают соглашение. На третьем этапе происходит исполнение сторонами соглашения о реструктуризации и мирового соглашения. Неисполнение должником обязательств по погашению долга в соответствии с графиком приводит к прекращению действия соглашения о реструктуризации, возобновлению начисления пени за просрочку долга. Если кредитор не выполняет свои обязательства по соглашению о реструктуризации, а именно: продолжает начислять на сумму задолженности пени, требует возврата долга, по которому достигнута договоренность о списании и тому подобное, должник имеет право выполнять только обязательства, предусмотренные соглашением. Что касается всех остальных требований кредиторов, то они являются незаконными.