6.5.2. Оценка движения основных средств

Изложение материала ведется по методике, предложенной в материале¹. При анализе изменений основных средств оцениваются размеры, динамика и струк­тура инвестиций капитала в них.

На первом этапе используется методика «горизонтального» анализа и проводится сравнение данных на начало и конец отчетного периода по всем элементам основных средств.

Пример анализа движения основных средств абстрактного предприятия приведен в табл. 6.5.1. Данные таблицы наглядно показывают процесс изменения состава и количества основных средств и их обновление.

Оценки изменений производится по первоначальной стоимости ос­новных средств. Изменения состава основных средств только по стоимости может привести к неправильным выводам из-за переоценки основных средств. Поэтому анализ в стоимостном выражении необходимо дополнять анализом в натуральных измерителях, что предусмотрено в экономическом анализе. Из табл. 6.5.1. видно, что показатель обеспеченности основными средствами в рассматриваемом периоде возрос, но это могло произойти как за счет переоценки основных средств, так и за счет изменения состава основных средств, т.е. в подобных случаях требуется дополнительная информация для получения точной картины изменений основных фондов.

Для функционирующего бизнеса важно, чтобы производственные фонды развивались опережающим темпом по сравнению с непроизводственными. В приведенном примере показан именно такой случай.

Результаты «горизонтального» анализа целесообразно дополнять результатами, полученными по методике «вертикального» анализа (см. табл. 6.5.2.).

С помощью «вертикального» анализа проводится расчет и оценка струк­туры и структурных изменений в составе основных средств.

Из примера (табл. 6.5.2.) следует, что доля производственных фондов за отчетный период возросла на 26%, в том числе машин и оборудования на 17,1%. Активная часть основных средств достаточно высока и составляет более 80%, темпы ее роста выше темпов роста пассивной части и опережают темпы общего роста стоимости основных средств. На основании полученных данных можно сделать вывод, что финансовый менеджмент фирмы проводит правильную политику по созданию условий для повы­шения эффективности производства и использования основных средств. Об эффективности работы самого производства судить по приведенным данным нельзя, для этого требуется дополнительная информация.

Таблица 6.5.1.

Анализ наличия и движения основных средств

Показатели	Остаток на начало года	Поступило(введено)	Выбыло	Остаток на конец года	Изменения за год
					абсолютное	в% на начало года	в % к изме­нению по строке
1	2	3	4	5	6	7	8
Основные средства:
Здания	3467	19765	15	23217	19750	570	18.5
Сооружения	174	2918	57	3035	2861	1644	2.7
Машины и оборудование	4401	76769	424	80746	76345	1735	71.6
Транстпортные средства	100	4783	28	4855	4755	4755	4.5.
Инвентарь	20	85	2	103	83	415	0.08
Другие виды основных средств	112	2784	—	2896	2784	2486	2.6
Итого:	8274	107310	526	114852	106578	1288	100
В том числе;
производственные	5742	104310	511	109541	103799	1808	97.3
непроизводственные	2532	2794	15	5311	2779	110	2.7

Таблица 6.5.2.

Анализ изменений в структуре основных средств (пример «вертикального» анализа)

Показатели	На начало года		На конец года		Изменения за год
	всего	В % к итогу гр. 3	всего	В % к итогу гр. 5	В % к началу года	в % к итогу (гр. 5 - гр. 3)
1	2	3	4	5	6	7
Основные средства:
Здания	3467	41.9	23217	20.2	570	-21.7
Сооружения	174	2.1	3035	2.6	1644	-0.5
Машины и оборудование	4401	53.2	80746	70.3	1735	17.1
Транспортные средства	100	1.2	4855	4.2	4755	3.0
Инструмент и прочий инвентарь	20	0.2	103	0.09	415	- 0.11
Другие виды основных средств	112	1.3	2896	2.52	2486	1.2
Итого:	8274	100	114852	100	1288	-
В том числе:
производственные	4633	56	88600	77.1	1812	21.1
непроизводственные	1641	44	26352	22.9	1506	-21.1

В любом отчетном периоде соблюдается баланс производственных фондов:

F^пф_кг = F^пф_нг + F^пф_нов - F^пф_выб ,

F^пф_кг — производственные фонды на конец года; F^пф_кг — производственные фонды на начало года;

F^пф_нов - производственные фонды, введенные в отчетном периоде (году);

F^пф_выб — производственные фонды, выбывшие в отчетном периоде (году).

На основании указанного баланса можно вывести набор показателей для анализа и оценки процесса обновления производственных фондов (ОПФ):

1) индекс роста основных производственных фондов:

К1 = F^пф_кг / F^пф_нг.

2) коэффициент обновления основных производственных фондов:

К2 = F^пф_нов / F^пф_кг.

Этот показатель отражает долю новых основных средств в составе всех фондов на конец года.

3) коэффициент интенсивности обновления основных производственных фондов:

К3 = F^пф_нов / F^пф_выб. ; или его обратная величина

К4 = F^пф_выб. / F^пф_нов.

4) коэффициент масштабности обновления основных производственных фондов:

К5 = F^пф_нов / F^пф_нг .

Показатель характеризует долю новых фондов по отношению к на­чальному уровню.

Возможна детализация анализа по формам обновления (техническое перевооружение, реконструкция, расширение и т.п.):

К5= F^пф_нов / F^пф_нг = (F^пф_зам + F^пф_рек) / F^пф_нг = Кзам. + Крек.

F^пф_зам - мощности, заменяемые в результате их физического износа;

F^пф_рек - мощности реконструируемые.

Частный коэффициент Кзам. характеризует масштабность физического обновления ОПФ; Крек. — масштабность обновления ОПФ за счет факто­ров морального износа.

Если известна стоимость ОПФ на 1 января следующего за отчетным года за вычетом износа основных средств (остаточная стоимость), то вычисляется коэффициент годности к эксплуатации основных фондов:

К6 = F^пф_ост / F^пф_{кг ,}

Где F^пф_ост – остаточная стоимость основных производственных фондов.

Коэффициент износа основных фондов на конец года будет равен:

К7 = 1 – К6.

Данный коэффициент характеризует долю той части стоимости основных фондов, которая перенесена на продукт, а коэффициент годности – неизношенную часть основных средств.

Для целей экономического анализа имеет смысл рассчитывать также обратный коэффициент, который характеризует срок обновления основных производственных фондов с учетом, что темпы ввода фондов сохранятся и в будущем:

Тобн.пф. = 1 / К5 = F^пф_нг / F^пф_нов.

Коэффициент стабильности основных производственных фондов, ко­торый характеризует сохраняемые для дальнейшего использования фонды:

К8 = (F^пф_нов - F^пф_выб.) / F^пф_нг.

6) Коэффициент выбытия основных производственных фондов:

К9 = F^пф_выб. / F^пф_нг.

Аналогично коэффициенту К5 можно создавать и другие коэффициенты, если они будут необходимы для более детального анализа.

Показатели состояния и движения основного капитала целесообразно рассчитывать не только в целом по основным производственным фондам, но и по их отдельным видам и в разрезе возрастных групп. Особенно важны такие расчеты по активной части основных средств.