Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (acp)

Показывает среднее число дней, требуемое для взыска­ния задолженности. Чтобы получить искомую величину (количество дней), необходимо умножить значение коэффициента на 365. Чем меньше это число, тем быстрее деби­торская задолженность обращается в денежные средства, а следовательно, повышается ликвидность оборотных средств пред­приятия. Высокое значение коэффициента может свидетельст­вовать о трудностях со взысканием средств по счетам дебиторов.

Рассчитывается по формуле:

AR/NS = Среднее значение дебиторской задолженности за год (6.13)

Суммарная выручка за год.

Расчет производится только для годового периода, при этом используется суммарная выручка за год и среднее зна­чение дебиторской задолженности за текущий год. В случае про­ведения расчета за период менее одного года, значение выручки от реализации продукции (услуг) должно быть умножено на коэф­фициент, соответственно: для одного месяца - 12, квартала — 4, полугодия — 2. При этом используется среднее значение деби­торской задолженности за расчетный период.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (сp)

Этот показатель представляет собой среднее количест­во дней, которое требуется компании для оплаты ее счетов. Чтобы получить искомую величину (количество дней), необходимо умножить значение коэффициента на 365. Чем меньше эта величина, тем больше внутренних средств используется для финансирования потребностей компании в оборотном капита­ле. И наоборот, чем больше дней, тем в большей степени для финансирования бизнеса используется кредиторская задолжен­ность. Лучше всего, когда эти две крайности сочетаются. В иде­але, предприятию желательно взыскивать задолжен­ность с дебиторов до того, как нужно выплачивать дол­ги кредиторам. Высокое значение СР может говорить о не­достаточном количестве денежных средств для удовлетворения текущих потребностей из-за сокращения объема продаж, увели­чения затрат или роста потребности в оборотном капитале.

Рассчитывается по формуле:

AР/Р = Среднее значение кредиторской задолженности за год (6.14)

Общая сумма закупок за год.

Расчет производится только для годового периода, при этом используется общая сумма, на которую произведены закупки (прямые производственные издержки: затраты на сы­рье, материалы и комплектующие изделия, за исключением сдель­ной заработной платы) за текущий год и среднее значение кредиторской задолженности за тот же период. В случае проведе­ния расчета за период менее года, значение суммы заку­пок должно быть умножено на коэффициент, соответственно: для одного месяца — 12, квартала - 4, полугодия — 2. При этом используется среднее значение кредиторской задолженности за расчетный период.

Коэффициент оборачиваемости оборотного капитала (nct)

Показывает, насколько эффективно компания исполь­зует инвестиции в оборотный капитал и как это влияет на рост продаж. Чтобы получить искомое количество дней, необходимо умножить значение коэффициента на 365. Чем выше значение этого коэффициента, тем более эф­фективно используется предприятием чистый оборотный капитал.

Рассчитывается по формуле:

NS/NWC = Суммарная выручка за год/Среднее значение чистого оборотного капитала (6.15)

Расчет производится только для годового периода, при этом используется суммарная выручка от реализации про­дукции или услуг за текущий год и среднее значение чистого рабочего капитала за текущий год. В случае расчета для периода менее года, сумма выручки также должна быть умножена на соответствующий коэффициент, а значение чистого рабочего капитала должно быть средним за расчетный период.