5.5 Факторный анализ рентабельности продаж

Таблица 5.5 – Факторный анализ рентабельности продаж

Показатель	2009 г.	2010 г.	Отклонение +, -
1	2	3	4
Выручка от продажи продукции, работ, услуг, тыс. руб.	5758667	6810320	1051653
Себестоимость тыс. руб.	3778200	4583261	805061
Коммерческие расходы	0	0	0

Продолжение таблицы 5.5

1	2	3	4
Управленческие расходы, тыс. руб.	0	0	0
Прибыль от продаж, тыс. руб.	1980467	2227059	246592
Рентабельность продаж	0,34391	0,32701	-0,01690

Для проведения факторного используем следующие формулы, учитывая следующие факторы:

1. изменение рентабельности продаж под влиянием изменения выручки от продаж:

(5.10)

2. изменение рентабельности продаж под влиянием изменения себестоимости продаж

(5.11)

3. изменение рентабельности продаже под влиянием изменения коммерческих расходов:

(5.12)

4. изменение рентабельности продаж под влиянием изменения управленческих расходов:

(5.13)

5. общее изменение рентабельности продаж:

_(5.14)

Таким образом, на изменение рентабельности продаж на -0,016896 повлияли следующие факторы: увеличение выручки от продаж на 0,101314 и уменьшение себестоимости продаж на 0,11821.

Вывод: Выручка выросла, себестоимость товаров и прибыль предприятия тоже увеличилась. Прочие расходы и доходы организации уменьшились, но прочие расходы превышают доходы, что ведет к снижению финансового результата. В целом сальдо прочих доходов и расходов снизилось. Прибыль от продаж и до налогообложения увеличились. Все показатели рентабельности снизились за исключением рентабельности средств производства. Предприятие стало получать меньше прибыли на рубль вложений.

6 Анализ финансового состояния предприятия

Внеоборотные активы – это та часть имущества предприятия, которая функционирует длительное время в неизменной натуральной форме.

К внеоборотным активам относятся:

• нематериальные активы;

• результаты исследований и разработок;

• основные средства;

• доходные вложения в материальные ценности;

• финансовые вложения, возврат которых ожидается не ранее чем через год;

• отложенные налоговые активы;

• прочие активы, обладающими признаками внеоборотных активов.

По сути, во внеоборотные активы включаются средства труда (станки оборудование), которые потребляются в процессе использования не одномоментно (как материалы), а в течение длительного периода, и обязательства к получению не ранее чем через 12 месяцев.

Оборотные активы – это активы, которые служат или погашаются в течение 12 месяцев, либо в течение нормального операционного цикла организации (если он превышает 1 год). 

Выделяют следующие оборотные активы:

• запасы;

• НДС по приобретенным ценностям;

• дебиторская задолженность;

• финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов);

• денежные средства и денежные эквиваленты;

• прочие активы, удовлетворяющие признакам оборотных активов.

Дебиторская задолженность и финансовые вложения относятся к оборотным активам только в том случае, если срок их погашения менее 1 года, либо срок превышает 1 год, но организация уверена в высокой ликвидности данных активов, способности быстро и без потерь обратить их в денежную форму (т. е. продать).

Оборотные активы в принципе обладают более высокой степенью ликвидности, чем внеоборотные. А деньги, как часть оборотных активов, имеет абсолютную ликвидность.