1. По степени планирования оборотные средства подразделяются на нормируемые и ненормируемые.

Определение потребности в оборотных ср-вах.

Потребность п/п в оборотных ср-вах устанавливается в процессе нормирования, т.е. определения норматива оборотных ср-в.

Нормирование обротных ср-в- процесс разраб-ки и установления экономически обоснованных нормативов, минимальных, но достаточных для обеспечения нормальной произв-й деят-ти

Цель нормирования- определение рационального размера оборотных ср-в, отвлекаемых на определенный срок в сферу произв-ва и сферу обращения.

При исчислении потребности п/п в обротных ср-вах необх-мо учитывать след-ее:

• оборотными ср-ми должны покрываться не только процессы основного произв-ва, но и потребности подсобного и вспомогательного произв-ва, ЖКХ,, для капитального ремонта.

В основу определения потребности положена смета затрат на произв-во продукции на планируемый период.

Для определения норматива принимается среднесуточный расход нормируемых элементов в денежном выражении.

Норматив представляет собой ден.выражение планируемого запаса ТМЦ, минимально необходимых для нормально хоз-ой деят-ти.

Исходя из нормы и расхода данного вида ТМЦ, определяется сумма нормируемых запасов по каждому виду оборотных ср-в. Где под нормой понимается относительная вел-на, соответствующая объему запасов каждого элемента оборотных ср-в.

Н= РД, где

Н- норматив обор.ср-в в запасах;

Р- среднесут-й расход;

Д- норма запаса.

Нормируемые оборотн.ср-ва:

- производственные ТМЦ

- незавершенное произв-во

- расходы будущих периодов

- готовая продукция на складе, подготовленная к отгрузке

Ненормируемые ср-ва:

- товары, отгруженные потребителям

- ср-ва в расчетах

- ден.ср-ва на счетах

- дебиторская задолженность.

На величину оборотных ср-в оказывают влияние след факторы:

• длительность произв-го цикла изготовления продукции;

• Ур-нь развития техники;

• совршенство технологии;

• условия труда и его организация;

• условия реализации продукции;

• Ур-нь орг-ции системы снабжения

• наличие системы товаропродвижения

2. По источникам формирования оборотные средства делятся на собственные, заемные и привлеченные.

Время, в течение которого обротные ср-ва выполняют полный кругооброт наз-ся периодом оборота оборотных ср-в- это усредненный показатель, отражающий ср.скорость движения ср-в на п/п .

Факторы, влияющие на период оборота:

• оплата за поставляемое сырье, материалы, комплектующие осущ-ся раньше, чем они поступили на произв-во;

• амортизац-е отчисления наход-ся в обороте п/п

• возмещение расходов на освоение новых изд-й в текущем периоде

Источники формирования оборотных ср-в.

1. Собственные ср-ва и приравненные к ним ресурсы

   1. Собств. ср-ва, поступившие в порядке распределения чистой прибыли;

   2. Ср-ва акционеров в виде пополнения (взносов) в У.К.

   3. Амортизационный и прочие фонды

   4. Ср-ва, образующиеся за счет задержек по выплате з/пл, страховым взносам, отпускным и т.д.

2. Заемные ср-ва- ссуды банков, коммерческие кредиты, инвестиции, облигационные займы

3. Привлеченные ср-ва- кредиторская задолженность, ср-ва целевого финансирования, благотворительные взносы.

Все источники финансирования оборотных средств подразделя­ются на собственные, заемные и привлеченные. Собственные средства играют главную роль в организации кругооборота фон­дов.

1. Формирование оборотных средств происходит в момент органи­зации предприятия, когда создается его уставный капитал. Источни­ком формирования в этом случае служат инвестиционные средства учредителей предприятия.

В процессе работы источником пополне­ния оборотных средств является полученная прибыль, а также при­равненные к собственным средства. Это средства, которые не при­надлежат предприятию, но постоянно находятся в его обороте.

К ним относятся: минимальная пе­реходящая из месяца в месяц задолженность по оплате труда работ­никам предприятия, резервы на покрытие предстоящих расходов, минимальная переходящая задолженность перед бюджетом и вне­бюджетными фондами, средства кредиторов, полученные в качестве предоплаты за продукцию (товары, услуги), средства покупателей по залогам за возвратную тару, переходящие остатки фонда потребле­ния и др.

2. Для сокращения общей потребности хозяйства в оборотных средствах, а также стимулирования их эффективного использования целесообразно привлечение заемных средств. Заемные средства представляют собой в основном краткосрочные кредиты банка, с помощью которых удовлетворяются временные дополнительные потребности в оборотных средствах.

Основными направлениями привлечения кредитов для фор­мирования оборотных средств являются: кредитование сезонных запасов сырья, материалов и затрат, связанных\ с сезонным процес­сом производства; временное восполнение недостатка собственных оборотных средств; осуществление расчетов и опосредование пла­тежного оборота.

3. Кредиторская задолженность относится к внеплановым привле­ченным источникам формирования оборотных средств. Ее наличие означает участие в обороте предприятия средств других предпри­ятий и организаций. Часть кредиторской задолженности закономер­на, так как вытекает из действующего порядка расчетов. Наряду с этим кредиторская задолженность может возникнуть в результате нарушения платежной дисциплины.

У предприятий может возникнуть кредиторская задолженность поставщикам за поступившие товары, подрядчикам - за выполнен­ные работы, налоговой инспекции - по налогам и платежам, по от­числениям во внебюджетные фонды.

Правильное соотношение между собственными, заемными и привлеченными источниками образования оборотных средств играет важную роль в укреплении финансового состояния предприятия.

Эффективность исп-ния оборотных ср-в характеризуется рядом показателей:

Длительность оборота ср-в (Д)- определяет время, в течении которогооборотн.ср-ва совершают полный оборот.

, где

Нос- норматив оборотных ср-в

Тпл- кол-во дней в плановом периоде

Vреал- объем реализуемой прдукции

Коэф-т оборачиваемостиоборотн.ср-в (Коб)- определяет число оборотов, совершаемых оборотн.ср-ми за плановый период.

К= Vреал/Нос