- •1. Определение и виды бюджетов. Бюджетирование: функции, роль в управлении предприятием Определение
- •Виды бюджетов
- •Функции б. И роль в управлении предприятием
- •Вопрос 2. Система бюджетирования на предприятии
- •Регламент бюджетирования
- •Орган бюджетирования
- •Вопрос 3. Финансовая структура предприятия. Понятие и типы центров финансовой ответственности
- •Построение финансовой структуры
- •Вопрос 4. Виды денежных потоков. Прогнозирование денежных потоков предприятия
- •Классификация денежных потоков
- •5. Планирование доходной части бюджета
- •Основная
- •Инвестиционная
- •Финансовая
- •6. Методы финансового планирования.
- •Горизонт планирования:
- •Последовательный
- •Скользящий
- •I. Долгосрочное и краткосрочное планирование.
- •II. Планы / бюджеты верхних и нижних уровней
- •III. По функциональному принципу:
- •Вопрос 7. Бюджет доходов и расходов
- •Вопрос 8. Бюджет движения денежных средств
- •По основной деятельности
- •По инвестиционной деятельности
- •По фин. Деятельности
- •9. Прямой и косвенный методы планирования денежных потоков по видам деятельности
- •Основная деятельность:
- •Инвестиционная деятельность:
- •Финансовая деятельность:
- •10. Анализ отклонений от бюджета: цели, порядок, корректировка
- •1). Разделить отклонения: существенные и несущественные.
- •2). Отклонение: благоприятное и неблагоприятное.
- •3). Анализ причин:
Вопрос 8. Бюджет движения денежных средств
- отражает поступления и выплаты по всем видам деятельности за период.
Основная задача - обеспечить определенный уровень ликвидности.
Структура бюджета:
Исходная информация: остаток денежных средств на начало периода
Поступления от реализации продукции прошлых и будущих периодов
Поступления, формируются на основе коэффициента условий расчетов с клиентами - это зависит от того, какая доля должна прийти живыми деньгами, а какая дебиторской задолженностью.
Выплаты, связанные с основной деятельностью. Определяется какую часть выплат необходимо сделать в настоящий период, а какую в следующий.
Коммерческие и управленческие расходы на основании коммерческих расходов
Проценты за кредит, которые относятся на себестоимость продукции
Налоги
Считается чистый денежный поток (ЧДП) по основной деятельности. Затем аналогично считаются денежные потоки по инвестиционной и финансовой деятельности. В результате формируется суммарный ЧДП.
Итогом бюджета движения денежных средств является остаток денежных средств на конец периода.
Задача к вопросу 8
Остаток денежных средств на конец периода – 300тыс.руб
Поступление от основной деятельности: на ноябрь ( только от реализации продукции)
Фарфор: 200*0,2 + 230*0,8 = 40 + 184 = 224
Фаянс: 300*0,8 + 470*0,2 = 240 + 94 = 334
Сумма = 224 + 334 = 558
Выплаты по основной деятельности
Бюджет производства (запасы ГП + бюджет продажи)
Фарфор: 230 – 100 + 50 = 180 (230 – из бюджета продаж, 100 – имелось на начало месяца)
Фаянс: 470 – 200 + 220 = 490
Бюджет прямых затрат на сырье и материалы
Фарфор:180*0,6 = 108 (180 – ГП, 0,6 – стоимость сырья и материалов)
Фаянс: 490*0,5 = 245
Бюджет закупок сырья и материалов
Фарфор: 108 – 50 +180 = 238 (необходимо закупить)
Фаянс: 245 – 300 + 40 = -15 (пойдут на следующий период)
ЧДП по основной деятельности
Выплаты:
Фарфор: 238*0,5 + 20 = 119 + 20 = 139
Фаянс: 0 + 70 = 70
Сумма: 139 + 70 = 209
1тыс.руб – процент за кредит
(45 – 13) +16 +10 = 58
ЧДП по основной деятельности = 558 – (209 + 1 + 58)
Инвестиционная деятельность: покупка станка – 120
Финансовая деятельность: погашение кредита – 25
Суммарный ЧДП = 290 – 120 – 25 = 145
Остаток средств на конец периода = 300 +145 = 445
Прямой и косвенный методы планирования денежных потоков по видам деятельности.
Положительный денежный поток не означает, что в каждый день периода предприятие будет платежеспособно – из-за возможности кассовых разрывов.
=> составляется платежный календарь / кассовый бюджет / текущий бюджет выплат и поступлений
Кассовый разрыв (на опред. дату) – ситуация, когда ДС в распоряжении предприятия недостаточно для покрытия текущих платежей
ПК – отражает поступления и выплаты за период, но в разрезе подпериодов (недель и даже дней) - на временную ось наносим по дням поступления и выплаты
Функции ПК:
Определение потребности в ДС за период
Избежание кассовых разрывов
Для анализа отклонений в БДДС
Порядок составления ПК:
Исходная информация: остаток денежных средств на начало периода
Наносим даты и суммы детерминированных поступлений (поступления, которые ожидаются с большой степенью вероятности к определенной дате планового периода – от надежных клиентов, от банка)
Даты и суммы критических выплат – те, невыполнение которых приведет к ухудшению деятельности
Есть ли кассовые разрывы – смотрим, есть ли денежные средства на расчетном счете на определенную дату и выплаты на эту дату
Борьба с кассовыми разрывами:
Ускорить поступления (оплата в течение 2 недель от клиентов => скидка; дебиторы)
Дополнительные источники денег (новая кредитная линия)
Остальные поступления – наносим на конец периода (т.к. не знаем дат)
Остальные выплаты – при отсутствии кассовых разрывов
Сложность составления ПК:
Конкретные даты и суммы поступлений и выплат содержатся в договорах у разных подразделений
=> Для составления консолидированного ПК нужно составить частные ПК: