3 Методика оценки экономической эффективности инвестиционного проекта

3.1 Расчет затрат по проекту

3.1.1 Капитальные вложения – затраты труда, материально-технических ресурсов, денежных средств на воспроизводство основных фондов.

Размер капитальных вложений определяется по формуле:

, (1.1)

где – капитальные вложения i-го вида в j-ом году, тыс. руб.

Результаты расчета капитальных вложений сводятся в таблицу 3.1.

Таблица 3.1 – Капитальные вложения

Наименование показателя	Ед. изм.	Значение показателя
Строительно-монтажные работы	тыс. руб.
Оборудование	тыс. руб.
Прочие затраты на проект	тыс. руб.
Итого капитальных вложений	тыс. руб.

3.1.2 Эксплуатационные затраты (операционные расходы) по проекту складываются из следующих статей затрат:

• амортизационные отчисления;

• затраты на электроэнергию;

• отчисления в резерв универсального обслуживания;

• затраты на агентское вознаграждение;

• отчисления в радиочастотную службу за использование радиочастот;

• затраты за услуги операторов (завершение вызова);

• затраты на аренду помещений и прочие коммунальные расходы;

• затраты на постгарантийное и сервисное обслуживание.

Примечание. В структуре эксплуатационных затрат отсутствуют затраты на заработную плату, так как обслуживание будет осуществляться существующим штатом.

Общие эксплуатационные расходы определяются по формуле:

, (1.2)

где – амортизационные отчисления в j-ом году, тыс. руб.;

–затраты на электроэнергию в j-ом году, тыс. руб.;

–размер отчислений в резерв универсального обслуживания в j-ом году, тыс. руб.;

–затраты на агентское вознаграждение (продажи услуг и обслуживание клиентов) в j-ом году, тыс. руб.;

–отчисления в радиочастотную службу за использование радиочастот в j-ом году, тыс. руб.;

–затраты за услуги операторов (завершение вызова) в j-ом году, тыс. руб.;

–затраты на аренду помещений и прочие коммунальные расходы в j-ом году, тыс. руб.;

–затраты на постгарантийное и сервисное обслуживание в j-ом году, тыс. руб.;

–существующие расходы по базовым станциям до начала реализации проекта в j-ом году, тыс. руб.

Амортизационные отчисления на полное восстановление производственных фондов определяются по формуле:

, (1.3)

где– капитальные вложения в j-ом году, тыс. руб.;

– нормативный срок амортизации объекта, лет;

– количество месяцев эксплуатации БС.

Затраты на электроэнергию определяются по формуле:

, (1.4)

где – затраты на электроэнергию вj-ом году, тыс. руб.;

– затраты на электроэнергию на 1 TRX в месяц в j-ом году, руб.;

– количество приемо-передатчиков, шт.;

– количество месяцев эксплуатации БС.

Размер отчислений в резерв универсального обслуживания (РУО) определяется по формуле:

_(1.5)

где – отчисления в резерв универсального обслуживания вj-ом году, тыс. руб.;

– доходы от основной деятельности в j-ом году, тыс. руб.;

_{0,01 – доля отчислений в РУО, % от выручки.}

Затраты на агентское вознаграждение (продажи услуг и обслуживание клиентов) определяются по формуле:

, (1.6)

где – доходы от основной деятельности вj-ом году, тыс. руб.;

_{0,07 – доля затрат на агентское вознаграждение, % от выручки.}

_{Размер отчислений в радиочастотные службы за использование частот определяется по формуле:}

, (1.7)

где –норма отчислений в радиочастотные службы за частоты на 1 TRX в месяц в j-ом году, руб.;

– количество приемо-передатчиков, шт.;

– количество месяцев эксплуатации БС.

Затраты за услуги операторов (завершение вызова) определяются по формуле:

, (1.8)

где – объем трафика по зоновому завершению вызова присоединенными операторами в j-ом году, мин./год.

Примечание. Услуга зонового завершения вызова – обеспечение пропуска трафика от точки присоединения на зоновом уровне присоединения к пользовательскому (оконечному) оборудованию, подключенному к сети связи ОАО «Ростелеком» и сети присоединенных операторов.

Затраты на аренду помещений и прочие коммунальные расходы определяются по формуле:

, (1.9)

где – ежемесячная плата за аренду помещений и прочие коммунальные расходы в j-ом году, руб.;

– количество месяцев эксплуатации БС.

Затраты на постгарантийное и сервисное обслуживание (ПГСО) определяются по формуле:

, (1.10)

где – затраты на постгарантийное и сервисное обслуживание 1 TRX в месяц в j-ом году, руб.;

– количество приемо-передатчиков, шт.;

– количество месяцев эксплуатации БС.

После определения размера всех составляющих производится расчет эксплуатационных затрат по формуле (1.2).

Результаты расчета эксплуатационных затрат сводятся в таблицу 3.2.

Таблица 3.2 – Эксплуатационные затраты

Наименование показателя	Единицы измерения	Годы
		1	2	3	4	5	6	7	8
1 Амортизационные отчисления	тыс. руб.
2 Затраты на электроэнергию	тыс. руб.
3 Резерв универсального обслуживания (РУО)	тыс. руб.
6 Агентское вознаграждение	тыс. руб.
7 Радиочастотные службы и федеральный бюджет	тыс. руб.
8 Услуги операторов связи	тыс. руб.
9 Аренду помещений и прочие коммунальные расходы	тыс. руб.
10 Постгарантийное и сервисное обслуживание (ПГСО)	тыс. руб.
Всего расходов	тыс. руб.
11 Существующие расходы по БС до начала реализации проекта	тыс. руб.
Итого	тыс. руб.
Эксплуатационные затраты (без амортизации)	тыс. руб.