15. Инструменты денежно-кредитной политики. Особенности и роль операций на открытом рынке при проведении денежно-кредитной политики Центральным Банком.

1. учетная ставка и ставка рефинансирования.

2. нормы обязательного резирвирования

3. операции на открытом рынке.

4. валютные интервенции

серьезный инструмент реализации денежно-кредитного политики – операции на открытом рынке.

Как правило, к операциям на открытом рынке относят операции по покупке, продаже государственных ценных бумаг, операции междилерского РЕПО и валютные интервенции. В России данный инструмент (за исключением, пожалуй, валютных интервенций) вряд ли можно считать эффективным, что обусловлено и низкой степенью развития финансовых рынков и недостаточной заинтересованностью банков в государственных бумагах. Тем не менее, операции на открытом рынке выступают важнейшим инструментом, позволяющим оперативно регулировать ликвидность банковской системы. В случае избыточной ликвидности, повышении вероятности роста инфляции, опасного накопления остатков на счетах кредитных организаций, повышения платежеспособного спроса на валютном рынке, Центральный банк может разместить дополнительную массу государственных обязательств в банковской системе, оттянув таким образом излишек денежной массы. И наоборот. В случае недостаточной ликвидности банковской системы, угрожающей замедлению расчетов в национальной экономике, опасного укрепления позиций национальной денежной единицы на внутреннем валютном рынке (угрожающего снижением эффективности экспорта), неадекватным состоянию экономики ростом процентных ставок по кредитам, Центральный банк может выкупить часть государственных бумаг, вернув в каналы денежного обращения значительную сумму дене

15. Сущность, классификация, особенности организации и роль банков в экономике.

Под определением банк отечественное законодательство понимает такую кредитную организацию, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции:

► привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц;

► размещение привлеченных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности;

► открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц.

основным назначением банка в современной экономике является финансовое посредничество в перемещении денежных средств между различными участниками экономических отношений.

► Банк является не производственным, а торговым предприятием. Это значит, что предметом деятельности данного кредитного института является не сфера реального производства, а сфера обмена. В нашем случае в обоих направлениях движутся деньги, так как именно они и выступают в виде объекта сделки.

► Банк это предприятие, занимающееся кредитной деятельностью. Кредит представляет собой форму движения ссудного капита­ла (ссуженной стоимости), т.е. капитала, предоставляемого в ссуду. В каждой кредитной сделке принимают участие две стороны: кредитор и заемщик. Особенность банка, как специализированного участника кредитных отношений заключается в том, что он постоянно выступает и в качестве кредитора, и в роли заемщика.

► он является посредническим предприятием. Данный аспект в деятельности рассматриваемого кредитного института является одним из самых важных.

Однако банки, как участники финансового рынка, обладают двумя важными при­знаками, позволяющими определять их как уникальных участников данных операций:

● двойной обмен долговыми обязательствами.

● безусловное погашение обязательств. Деятельность банка заключается в двойном обмене долговых обязательств.

Возможно классифицировать банки в соответствие с рядом признаков

► по охватываемой территории

♦ местные,

♦ непосредственно региональные – проводящие операции в рамках региона, соответствующего административно-территориальному делению государства;

♦межрегиональные, обслуживающие клиентов в нескольких административно-территориальных единицах страны.

► по страновой принадлежности учредителей.

► по страновой принадлежности учредителей.

Иностранные банки – это кредитные организации, капитал которых полностью или в большей мере принадлежит не резидентам, а сами банки созданы в иной стране по ее законодательству.

отечественных банков относятся такие кредитные институты, которые созданы резидентами той страны, в которой работает банк.

► по форме собственности.

Если капитал банка создается хозяйствующими субъектами, ведущими самостоятельный бизнес, тогда банк принято относить к категории частных.

государственных банков относятся такие организации, капитал которых формируется денежными взносами государства и управляемый государственными органами.

со смешанной формой собственности. Такие организации сочетают повышенную надежность, связанную с наличием в числе собственников государства, и мобильность привлечения и размещения средств, присущую частным фирмам.

► по организационно-правовой форме.

акционерного общества (АО)

открытое акционерное общество (ОАО),

общество с ограниченной ответственностью

общества с дополнительной ответственностью, то его участники несут солидарную субсидиарную ответственность за результаты деятельности кредитного института всем своим имуществом в пропорциях, кратных доли в утвержденном капитале.

► по масштабам деятельности. Банки можно подразделить на группы, в зависимости от масштаба проводимых операций: крупные, средние и мелкие.

► по степени независимости.

Самостоятельные

Зависимые

► по характеру проводимых операций.

● сберегательные банки, работающие с населением, аккумулирующие большое число мелких вкладов и направляя собранные ресурсы как в кредитные операции для населения (реже юридических лиц), или на рынок межбанковского кредитования.

● инвестиционные банки работают на рынке ценных бумаг.

● ипотечные банки специализируются на выдаче ипотечных кредитов, то есть долгосрочных ссуд на приобретение недвижимости (или под залог недвижимости).

● инновационные банки, работают с венчурными предприятиями и проектами.

♦ торговый банк направлен на обслуживание предприятий торговли, общественного питания, иных обслуживающих предприятий и организаций.

♦ промышленный банк обслуживает предприятия промышленности.

♦ строительные банки призваны кредитовать операции, связанные с освоением капитальных вложений;

♦ сельскохозяйственные банки обслуживают предприятия, занимающиеся производством и переработкой сельскохозяйственной продукц