Инвестиции (инвестирование)

Подписано к печати:

Тираж:

Заказ №

Тема 1. Анализ структуры инвестиций

Цель занятия: закрепление знаний, полученных в лекционном курсе и приобретение практических навыков анализа структур инвестиций для оценки инвестиционной политики предприятия.

Продолжительность занятия: 90 мин.

1. Вопросы для подготовки к занятию

   1. Что такое инвестиции, инвестирование и инвестиционная деятельность?

   2. Как можно классифицировать инвестиции?

   3. Какие существуют виды структур капитальных вложений?

   4. Что следует понимать под воспроизводственной структурой капитальных вложений? Какой вывод позволяет сделать ее анализ?

   5. Что следует понимать под технологической структурой капитальных вложений? Какой вывод позволяет сделать ее анализ?

   6. Какие вложения составляют структуру финансовых инвестиций на предприятии? Какую характеристику можно дать инвестиционному портфелю предприятия на основе анализа такой структуры?

2. Задание

В таблице (приложение 1) по вариантам приведены данные (в млн. руб.), характеризующие инвестиционную деятельность предприятия по ряду направлений. Определите:

- общую структуру инвестиций;

- технологическую и воспроизводственную структуру капитальных вложений;

- структуру финансовых инвестиций.

Сделайте выводы.

3. Методические рекомендации по выполнению отдельных элементов задания

1. Задание выполняется по вариантам на основе индивидуальных показателей, приведенных в таблице 1 приложения 1.

2. Отчет о выполнении задания должен быть представлен по форме, приведенной в приложении 2.

3. При определении общей структуры инвестиций на предприятии необходимо установить соотношение капитальных вложений и финансовых инвестиций и сделать вывод об инвестиционных приоритетах предприятия.

4. При определении технологической структуры капитальных вложений необходимо внести в таблицу соответствующие статьи затрат, определить долю каждого вида затрат в структуре инвестиций и сделать вывод о рациональности принятия технического решения.

5. При определении воспроизводственной структуры капитальных вложений необходимо внести в таблицу соответствующие статьи затрат и сделать вывод о технических и технологических приоритетах предприятия.

6. При определении структуры финансовых инвестиций необходимо внести в таблицу соответствующие статьи затрат и дать характеристику инвестиционного портфеля предприятия.

7. По итогам проведенного анализа структур инвестиций необходимо дать общую характеристику инвестиционной политике предприятия.

Приложение 1

Табл. 1. Направления и источники финансирования инвестиций

№ ва-ри-ан- та	Капитальные вложения													Финансовые инвестиции
	в новое строительство				в реконструкцию и техническое перевооружение				в немате-риальные активы		в капи-таль-ный ремонт ОФ		ак-ции			обли-гации		депо-зиты банка
	строитель-но-монтаж-ные работы	машины и обору-дование	проч	строитель- но-монтаж- ные работы		машины и обору-дование	проч
1	7,0	5,0	1,0	3,0		2,0	0,5	3,0		2,0		3,0			2,0		1,0
2	4,0	5,5	2,0	2,0		7,0	0,0	2,5		0,5		1,5			0,0		1,0
3	2,0	2,0	0,5	1,5		2,0	1,5	1,0		3,5		0,0			2,0		2,0
4	6,0	8,0	2,5	2,0		4,0	1,0	2,0		3,0		2,0			0,0		0,5
5	5,0	7,0	1,5	2,0		3,5	0,5	1,5		0,0		3,0			1,0		0,0
6	9,0	8,0	3,0	2,5		2,5	1,0	0,0		5,5		1,5			2,0		1,0
7	8,5	10,0	3,5	3,5		6,0	2,5	2,5		4,5		4,0			2,0		1,5
8	7,0	9,0	3,0	2,5		4,5	1,0	0,5		1,0		2,5			1,5		0,0
9	3,0	5,5	2,0	1,0		2,5	0,5	0,5		1,5		1,0			0,5		1,5
10	5,5	4,0	1,0	4,0		9,0	1,0	2,0		1,0		2,5			0,0		2,0
11	4,0	4,0	2,0	2,0		5,0	1,0	0,0		7,0		5,0			1,0		0,0
12	6,5	12,0	3,5	2,0		4,0	1,5	1,0		0,0		1,0			1,5		1,5
13	3,5	4,0	1,0	1,0		5,0	0,5	4,0		2,0		2,5			1,0		2,0
14	8,0	4,5	2,0	3,0		1,5	1,0	2,0		2,5		0,0			1,5		3,0
15	7,5	5,5	2,5	4,0		3,5	0,5	1,5		1,0		1,0			1,0		2,0
16	3,0	2,5	0,5	1,0		1,5	0,5	0,5		3,0		0,0			1,5		3,5
17	2,5	1,5	0,5	1,5		2,0	1,0	2,0		0,5		2,5			1,5		1,0
18	6,0	4,0	1,0	3,5		2,5	1,0	1,5		2,0		1,5			1,0		3,0
19	4,5	5,0	1,5	6,0		4,0	1,5	0,0		4,0		3,5			1,0		0,0
20	9,0	7,5	2,0	4,0		2,5	1,5	0,5		0,0		2,5			0,0		2,0
21	7,0	5,5	1,0	3,0		3,5	0,5	2,0		1,5		1,5			1,5		1,5
11	5,0	4,0	1,5	4,0		7,0	0,5	3,0		1,0		1,0			0,0		4,0
23	2,5	3,0	0,5	3,0		6,0	2,0	0,0		4,0		1,5			1,0		2,5
24	4,0	2,5	0,5	1,0		0,5	0,1	0,5		2,0		0,0			1,5		2,0
25	6,5	4,5	1,0	2,0		2,5	1,0	1,0		0,0		2,0			1,0		1,5
26	8,5	6,0	2,0	2,0		4,0	0,5	0,0		4,0		1,5			0,0		2,5
27	7,0	5,0	0,5	3,5		3,0	1,0	2,0		1,0		2,0			1,5		1,0
28	4,0	2,0	0,5	4,0		5,0	1,5	1,0		0,0		0,5			1,0		1,5
29	3,0	2,5	0,2	5,0		3,0	0,5	3,5		1,0		2,5			1,0		0,0
30	6,5	4,5	1,0	3,5		2,0	0,5	1,0		6,5		1,5			1,0		0,5
31	5,0	4,0	1,5	4,0		2,5	0,1	0,0		2,0		2,0			1,5		1,0
32	4,5	5,0	0,5	2,0		1,0	0,5	2,0		0,0		3,0			2,5		0,0
33	8,0	6,0	1,0	4,0		2,0	0,5	1,0		5,0		0,0			1,5		4,0
34	9,5	7,0	2,0	5,0		4,0	1,5	4,0		1,0		1,5			1,0		1,0
35	7,5	5,5	1,5	3,5		3,0	1,0	0,0		4,0		2,0			1,5		3,5
36	3,0	4,0	0,5	4,0		5,0	1,5	3,0		0,5		3,0			2,0		1,0
37	6,0	5,0	1,0	3,0		2,5	0,5	1,0		0,0		1,0			2,5		3,5
38	9,0	8,5	2,0	5,0		3,5	1,0	5,0		1,0		0,0			2,0		1,0
39	8,5	7,0	1,5	4,5		5,0	1,5	0,0		1,5		2,0			1,5		0,0
40	3,5	2,0	0,5	4,0		2,5	0,5	2,0		1,0		3,0			2,5		1,0
41	4,0	3,0	0,5	2,0		0,5	0,1	1,0		0,0		1,0			1,0		0,5
42	5,5	4,0	0,2	3,0		1,5	0,2	0,0		4,0		0,0			1,5		3,0
43	7,0	6,0	1,0	4,0		2,0	0,5	2,0		0,5		1,5			1,0		0,5
44	3,0	2,0	0,5	3,5		2,5	0,5	1,5		1,0		2,0			0,5		1,0
45	5,0	4,5	1,0	4,0		5,5	1,0	2,0		1,5		3,5			0,5		0,0
46	9,0	7,5	2,0	4,5		2,0	0,2	0,0		3,0		1,5			0,5		0,5
47	6,5	4,0	0,5	3,0		1,5	0,5	1,0		0,0		2,0			2,0		1,0
48	4,5	3,0	0,2	5,0		4,5	0,5	5,0		2,0		1,5			0,0		1,0