- •Вопрос 1: Создана фирма. Почему появляется и не нарушается баланс.
- •Ι. Анализ структуры баланса и чистого оборотного капитала
- •П. Анализ ликвидности и финансовой устойчивости
- •I I I . Анализ прибыльности
- •IV. Анализ отчета о движении денежных средств
- •Структура капитала крупных фирм
- •V. Анализ оборачиваемости
- •Vl анализ рентабельности
- •Анализ прибыльности капитала при начислении с помощью простых и сложных процентов.
- •Финансовый анализ.
- •Анализ финансового состояния
- •Расчет показателей деловой активности.
Расчет показателей деловой активности.
Третью группу составляют показатели так называемой деловой активности раскрывающие механизм и степень использования средств предприятия (1). Данная группа представлена следующими показателями:
- общий коэффициент оборачиваемости;
- оборачиваемость собственных средств.
Расчет показателей деловой активности.
№ |
Наименование показателей |
№ формы отчетности |
№строки в форме отчетности |
Сумма |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
1. |
Выручка от реализации |
2 |
10 |
459630 |
2. |
Затраты на производство реализованной продукции |
2 |
40 |
342271 |
3. |
Запасы и затраты |
1 |
180 |
19205 |
4. |
Стоимость имущества |
1 |
360 |
60100 |
5. |
Собственные средства |
1 |
480 |
33295 |
6. |
Оборачиваемость запасов (стр.2/стр.3) |
|
|
17,82 |
7. |
Оборачиваемость собственных средств (стр.1/стр.5) |
|
|
13,8 |
8. |
Общий показатель оборачиваемости |
|
|
7,65 |
В целом величина показателей данной группы даёт представление об уровне мастерства руководителя фирмы по использованию ее имущества. В нашем случае величина рассчитанных нами показателей указывает на высокий уровень использования имущества фирмы 000 «Ремстройсервис».
Расчет показателей прибыльности ( рентабельности ).
Наконец, в перечне показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия важное место отводится показателям рентабельности. Они позволяют, оценить прибыльность
( доходность ) работы предприятия и представляют собой качественные характеристики формирования прибыли, т.е. эффективность использования средств или части их.
Показатели данной группы практически не зависят от инфляции, поскольку характеризуют различные соотношения прибыли и вложенного капитала ( собственного, инвестированного, заёмного и т. п. ).
К числу показателей рентабельности относятся показатели использования:
имущества предприятия;
собственных средств:
производственных фондов;
долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений;
собственных и долгосрочных заёмных средств.
Приведённые показатели рентабельности раскрывают степень прибыльности фирмы. Они рассчитываются как отношение балансовой или чистой прибыли к имуществу предприятия, к его собственному или привлечённому капиталу, либо к тому и другому одновременно.
Применяется ещё показатель продаж или, в случае с предприятием 000 «Ремстройсервис». показатель выполнения работ, который исчисляется путём деления соответствующей прибыли на объём выручки от реализации работ.
Исходные данные и расчёт показателей рентабельности приводятся далее:
№ п/п |
Наименование показателей |
№ формы отчетности |
№строки в форме отчетности |
Сумма |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
1 |
Балансовая прибыль |
2 |
90 |
29778 |
2 |
Платежи и бюджет |
2 |
200 |
5197 |
3 |
Собственные средства |
1 |
480 |
33295 |
4 |
Долгосрочные заемные средства |
1 |
500-510 |
- |
5 |
Основные средства |
1 |
22 |
- |
6 |
Запасы и затраты |
1 |
108 |
19205 |
7 |
Стоимость имущества |
1 |
360 |
60100 |
8 |
Выручка от реализации работ |
2 |
10 |
459630 |
9 |
Доходы по ценным бумагам и долевого участия в совместных предприятиях |
2 |
71 |
- |
10 |
Финансовые вложения |
1 |
50 |
- |
11 |
Коэффициент рентабельности имущества (стр.1\стр.8)*100 (стр.3/стр.8)*100 |
49,55 40,9 |
||
12 |
Коэффициент рентабельности собственных средств (стр.1\стр.4)*100:(стр.3/стр.4)*100 |
89,44 73,83 |
||
13 |
Коэффициент рентабельности производственных фондов (стр.1/(стр.6+стр.7))*100 (стр.3/(стр.6+стр.7))*100 |
155,05 127,99 |
||
14 |
Коэффициент рентабельности долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений (стр.10/стр.11)*100 |
- |
||
15 |
Коэффициент рентабельности собственных и долгосрочных заемных средств (стр.1/(стр.4+стр.5))*100 (стр.3/(стр.4+стр.5))*100 |
89,44 73,83 |
||
16 |
Коэффициент выполнения работ (стр.1/стр.9)*100 (стр.3/стр.9)*100 |
6,48 5,35 |
||
Коэффициенты, представленные в таблице очень высоки.
Сводная таблица показателей финансового состояния предприятия ООО «Ремстройсервис»
№ |
Наименование показателей |
Значение |
1 |
2 |
3 |
1. Показатели платежеспособности. |
||
1 |
Коэффициент абсолютной ликвидности |
4,12 |
2 |
Промежуточный коэффициент покрытия |
5,81 |
3 |
Общий коэффициент покрытия |
8,54 |
2. Показатели финансовой устойчивости |
||
1 |
Коэффициент собственности |
0,55 |
2 |
Удельный вес заемных средств |
0,45 |
3 |
Соотношение заемных и собственных средств |
0,8 |
4 |
Удельный вес дебиторской задолженности в стоимости имущества |
0,2 |
5 |
Удельный вес собственных и долгосрочных заемных средств в стоимости имущества |
0,55 |
3. Показатели деловой активности |
||
1 |
Оборачиваемость запасов |
17,82 |
2 |
Оборачиваемость собственных средств |
13,8 |
3 |
Общий показатель оборачиваемости |
7,65 |
4. Показатели рентабельности. |
||
1 |
Коэффициент рентабельности имущества |
49,55(40,9) |
2 |
Коэффициент рентабельности собственных средств |
89,44(73,83) |
3 |
Коэффициент рентабельности производственных фондов |
155,05(127,99) |
4 |
Коэффициент рентабельности долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений |
|
5 |
Коэффициент рентабельности собственных и долгосрочных заемных средств |
89,44(73,83) |
6 |
Коэффициент выполнения работ |
6,48 (5,35) |
Исчисленные показатели по сути строго индивидуальны и не могут служить ориентиром в целим для оценки финансового состояния предприятия. Ими можно пользоваться только в сравнении с аналогичными стандартными показателями. В странах с рыночной экономикой также показатели разработаны, и величины их приводятся ниже
Коэффициент собственности не ниже 0,7.
Коэффициент заёмных средств не выше 0,3.
Соотношение заёмных и собственных средств не выше 1.
Коэффициент абсолютной ликвидности не ниже 0.25.
Промежуточный коэффициент покрытия не ниже 0.8.
Общий коэффициент покрытия не ниже 1.