Метод доли от выручки.
Метод доли от выручки основан на предположении об устойчивом соотношении между показателями выручки и рядом финансовых показателей, к которым прежде всего необходимо отнести наличие ресурсов, необходимых для обеспечения процессов производства и продажи продукции в прогнозируемых объемах. Таким образом, выручка рассматривается как основная переменная, изменение которой приведет к изменению других финансовых показателей.
В то же время, существуют ограничения использования этого метода: при планировании на краткосрочный период ни основные средства, ни величина постоянных расходов компании могут не зависеть от выручки. В этом случае их величина принимается равной показателю года, предшествующего планируемому.
Этапы расчета прогнозного показателя методом доли от выручки:
Расчет фактических соотношений между величиной выручки и величиной прогнозируемого показателя за ряд предыдущих лет. Для расчета прогнозных показателей можно использовать среднее арифметическое этих соотношений. Например, отношение запасов к выручке в среднем за предыдущие периоды составляло 11,8 %.
Расчет прогнозных значений выручки. Пусть это значение составляет 310 млн. руб.
Расчет прогнозного значения показателя. Например, величина запасов может быть определена как 310*11,8 %=36,6 млн. руб.
Метод доли от выручки является альтернативой более точному планированию, основанному на учете влияния основных факторов, воздействующих на величину прогнозируемого показателя. Так, на величину запасов может влиять политика управления запасами (сокращение норм запасов, наличие складов в производственных помещениях, загруженность складских помещений, частота завоза материалов от поставщиков, величина минимального и максимального запаса и др.), возможности поставщиков, внутрипроизводственная логистика, транспортные риски и множество других факторов. Одним из наиболее значимых является отношение менеджеров к величине запаса. При этом могут применяться:
политика агрессивного типа (норма запаса ниже среднеотраслевой, just-in-time и другие подходы),
политика умеренного типа (ориентация на среднеотраслевую норму запаса)
политика консервативного типа (норма запаса выше среднеотраслевой).
Тип политики зависит от целей и задач компании в данном периоде, уровня профессионализма менеджеров, стадии жизненного цикла компании и других факторов. В качестве достаточно устойчивой закономерности управления запасами можно отметить практику сокращения затрат в период наступающего экономического кризиса.
Рис. 1. Динамика запасов товарно-материальных ценностей ОАО «УралАЗ» (зеленым – оборачиваемость в днях, синим – уровень 2010 г. по сравнению с 2009 г.)
Рис. 2. Динамика запасов незавершенного производства ОАО «УралАЗ» (зеленым – оборачиваемость в днях, синим – уровень в 2010 г. по сравнению с 2009 г.)
В результате проведенных мероприятий за период с января по октябрь 2009 г. запасы в целом по ОАО «УралАЗ» снижены на 30%, кредиторская задолженность уменьшена на 31%. Возвращено в оборот 325 млн. руб.
В таком случае произошло существенное изменение оборачиваемости в связи с изменением политики компании в области управления запасами: задача сокращения норм запасов поставлена руководством и успешно решена. Использовать для планирования прежние соотношения между выручкой и запасами, сложившимися до кризиса, неправомерно. Отсюда следует вывод о том, что при использовании метода доли от выручки мы основываемся на предположении о том, что основные внешние и внутренние факторы не будут претерпевать существенных изменений. Это одно из основных ограничений метода доли от выручки.
Для планирования величины основных средств метод доли от выручки также применяется в практике долгосрочного планирования. Однако надо учесть, что если производственные мощности не используются на 100 %, прогнозная величина основных средств может не зависеть от выручки, а изменяться иначе. При полной загрузке основных средств может применяться метод доли от выручки (если требуется рост и активных, и пассивных основных средств), а также другие методы планирования (например, в зависимости от необходимого прироста оборудования в соответствии с их производительностью).
Таким образом, простота и удовлетворительные результаты расчетов методом доли от выручки делают его незаменимым в краткосрочном планировании и планировании в условиях относительно стабильного развития компании.