Указания по выполнению индивидуального учебного задания
Контрольное задание носит индивидуальный характер. Исходная финансовая информация задается в многовариантном исполнении.
Выполнению индивидуального учебного задания предшествует лекционное обеспечение дисциплины «Корпоративные финансы» (направление 080200.62 «Менеджмент»).
В индивидуальном задании для описания стоимостных балансовых показателей использованы унифицированные обозначения, соответствующие финансовой отчетности действующих предприятий.
Для обозначения экономических показателей и финансовых коэффициентов использованы идентификаторы, принятые в УрСЭИ (филиал) ОУП ВПО АТиСО (табл. 1).
Финансово-экономические расчеты рекомендуется проводить в последовательности, соответствующей логике индивидуального учебного задания.
Финансово-экономические расчеты по каждому разделу индивидуального задания завершаются написанием пояснительных записок. Пояснительные записки оформляются на отдельных листах (формат А-4).
Все вопросы, возникающие в процессе выполнения индивидуального задания, решаются студентом самостоятельно (на уровне пользователя финансово-экономической информации).
Точность расчетов финансовых (балансовых) коэффициентов – три знака после запятой.
При расчётах студентам рекомендуется использовать электронную версию (Excel) [16].
Материал индивидуального задания адаптирован к требованиям и технологиям дипломного проектирования на социально-экономическом факультете УрСЭИ (направление 080200.62 «Менеджмент»).
Раздел I. Анализ баланса и финансовых результатов предприятия
Таблица 1
Финансовое состояние предприятия: категории, показатели,
балансовые коэффициенты
Наименование |
Единица измерения |
Идентифи-катор |
Справочно |
1 |
2 |
3 |
4 |
Активы, имущество (производительный капитал)
|
тыс.руб. |
А |
Во всех таблицах |
Пассивы, обязательства (финансовый, денежный капитал)
|
тыс.руб. |
П |
Во всех таблицах |
Финансовые результаты |
тыс. руб. |
ФР |
Во всех таблицах |
Индекс роста экономического показателя |
- |
|
Во всех таблицах |
Финансовый коэффициент
|
- |
Коэф. |
Во всех таблицах |
Выручка от продаж (объем реализации)
|
тыс.руб. |
|
Во всех таблицах |
Прибыль предприятия
|
тыс.руб. |
|
Во всех таблицах |
Оценка риска банкротства предприятия
|
- |
Z-счет |
Табл. 30, 31 |
Деловая активность предприятия
|
- |
|
Во всех таблицах |
Рентабельность оборота (продаж)
|
% |
|
Во всех таблицах |
Норма прибыли (коммерческая маржа)
|
% |
|
Во всех таблицах |
Коэффициент финансовой зависимости (финансовый рычаг) |
- |
ФЗ |
Во всех таблицах |
Экономическая рентабельность
|
% |
|
Во всех таблицах |
Финансовая рентабельность
|
% |
|
Во всех таблицах |
Средняя расчётная ставка по кредиту (стоимость заёмных средств) |
% |
d |
Табл. 8, 34 |
Дифференциал предприятия
|
- |
|
Табл. 34 |
Коэффициент устойчивости экономического роста предприятия |
- |
|
Табл. 34 |
Таблица 2
Варианты для определения валюты баланса, выбора структуры активов
и пассивов, оценки финансовых результатов предприятия
Ф.И.О. студента |
Варианты индивидуальных контрольных заданий |
|||||
Валюта баланса (среднегодовые значения), млн.руб. |
Структура баланса |
Финанс. результ. (табл.7,8) |
||||
------------ факт |
------------ оценка |
------------- прогноз |
актив (табл.3,4) |
пассив (табл.5,6) |
||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
АБ |
300,0 |
340,0 |
370,0 |
А1,5,9 |
П3,4,7 |
а, d, g |
ВГ |
310,0 |
330,0 |
380,0 |
А2,4,7 |
П2,5,7 |
b, с, h |
ДЕЕ |
320,0 |
350,0 |
380,0 |
А3,5,8 |
П1,4,9 |
c, f, h |
ЖЗ |
330,0 |
360,0 |
370,0 |
А1,4,8 |
П3,5,8 |
a, d, h |
ИК |
340,0 |
370,0 |
400,0 |
А2,6,9 |
П2,6,9 |
b, f, g |
ЛМ |
350,0 |
310,0 |
370,0 |
А3,5,7 |
П1,5,8 |
с, d, h |
НО |
360,0 |
340,0 |
380,0 |
А1,6,7 |
П3,6,8 |
a, f, h |
ПР |
370,0 |
350,0 |
380,0 |
А2,5,8 |
П1,6,8 |
b, d, f |
СТ |
380,0 |
340,0 |
400,0 |
А3,4,8 |
П2,6,7 |
c, d, g |
УФ |
390,0 |
370,0 |
410,0 |
А1,5,8 |
П3,5,7 |
d, g, h |
ХЦ |
400,0 |
460,0 |
440,0 |
А2,4,7 |
П1,5,9 |
b, g, h |
ЧШ |
410,0 |
480,0 |
460,0 |
А3,6,9 |
П2,6,8 |
c, d, f |
ЩЭ |
420,0 |
490,0 |
450,0 |
А2,4,8 |
П1,6,7 |
a, g, h |
ЮЯ |
430,0 |
480,0 |
440,0 |
А3,5,7 |
П1,4,7 |
c, f, g |
Таблица 3
Варианты для выбора значений по структуре балансовых показателей (активы)
Актив баланса предприятия |
Код стр. |
Варианты для выбора |
||||||||
А1 |
А2 |
А3 |
А4 |
А5 |
А6 |
А7 |
А8 |
А9 |
||
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Основные средства |
120 |
44,2 |
45,2 |
45,6 |
44,6 |
45,8 |
46,1 |
45,6 |
46,1 |
46,0 |
Незавершенное строительство |
130 |
3,8 |
4,2 |
4,6 |
4,1 |
3,5 |
4,0 |
3,6 |
3,7 |
3,9 |
Долгосрочные финансовые вложения |
140 |
2,2 |
1,9 |
1,7 |
1,8
|
2,1 |
2,2 |
1,6 |
1,9 |
2,1 |
Итого по разделу I |
190 |
50,2 |
51,3 |
51,9 |
50,5 |
51,4 |
52,3 |
50,8 |
51,7 |
52,0 |
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Запасы |
210 |
24,1 |
23,6 |
22,9 |
23,4 |
23,9 |
24,0 |
23,2 |
23,8 |
23,5 |
в т.ч. сырье, материалы |
211 |
(8,2) |
(8,8) |
(7,9) |
(8,4) |
(8,8) |
(8,5) |
(8,7) |
(8,6) |
(8,5) |
НДС по приобретенным ценностям |
220 |
1,3 |
1,2 |
1,4 |
1,1 |
1,3 |
1,4 |
1,2 |
1,4 |
1,5 |
Дебиторская задолженность (долгосрочные) |
230 |
0,9 |
0,8 |
0,7 |
0,7
|
0,8 |
0,9 |
0,9 |
0,7 |
0,8 |
Дебиторская задолженность (краткосрочные) |
240 |
18,8 |
18,3 |
17,9 |
19,3
|
18,0 |
17,5 |
19,1 |
17,6 |
17,8 |
Краткосрочные финансовые вложения |
250 |
1,6 |
1,5 |
1,7 |
1,4
|
1,6 |
1,5 |
1,5 |
1,4 |
1,7 |
Денежные средства |
260 |
2,8 |
2,9 |
3,1 |
3,2 |
2,7 |
2,1 |
2,9 |
3,1 |
2,3 |
Прочие оборотные средства |
270 |
0,3 |
0,4 |
0,4 |
0,4 |
0,3 |
0,3 |
0,4 |
0,3 |
0,4 |
Итого по разделу II |
290 |
49,8 |
48,7 |
48,1 |
49,5 |
48,6 |
47,7 |
49,2 |
48,3 |
48,0 |
БАЛАНС (АКТИВЫ) |
300 |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
Таблица 4
Аналитический баланс предприятия (актив)
Наименование |
Код стро-ки |
Факт _ _ _ _ _ _ |
Оценка _ _ _ _ _ _ |
Прогноз _ _ _ _ _ _ |
|||
состав, тыс. руб. |
структура, проценты |
состав, тыс. руб. |
структура, проценты |
состав, тыс. руб. |
структура, проценты |
||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|
|
|
|
|
|
|
Основные средства |
120 |
|
|
|
|
|
|
Незавершенное строительство |
130 |
|
|
|
|
|
|
Долгосрочные финанс. вложения |
140 |
|
|
|
|
|
|
Итого по разделу I |
190 |
|
|
|
|
|
|
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы производственные |
210 |
|
|
|
|
|
|
|
|||||||
в т.ч. сырье, материалы… |
211 |
( ) |
( ) |
( ) |
( ) |
( ) |
( ) |
НДС по приобретенным ценностям |
220 |
|
|
|
|
|
|
Дебиторская задолженность (долгосрочная) |
230 |
|
|
|
|
|
|
Дебиторская задолженность (краткосрочная) |
240 |
|
|
|
|
|
|
Краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги) |
250 |
|
|
|
|
|
|
Денежные средства |
260 |
|
|
|
|
|
|
Прочие оборотные средства |
270 |
|
|
|
|
|
|
Итого по разделу II |
290 |
|
|
|
|
|
|
Баланс по активу |
300 |
|
100% |
|
100% |
|
100% |
Таблица 5
Варианты для выбора значений по структуре балансовых показателей (пассивы)
Пассив баланса предприятия |
Код стр. |
Варианты для выбора |
||||||||
П1 |
П2 |
П3 |
П4 |
П5 |
П6 |
П7 |
П8 |
П9 |
||
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Уставный капитал
|
410 |
4,1 |
5,1 |
5,4 |
5,5
|
5,8 |
5,7 |
5,5 |
5,7 |
5,9 |
Добавочный капитал
|
420 |
5,2 |
5,5 |
6,1 |
5,9
|
5,8 |
6,2 |
5,5 |
5,8 |
5,8 |
Резервный капитал
|
430 |
1,7 |
1,8 |
2,2 |
2,7
|
2,5 |
2,4 |
1,9 |
2,4 |
2,3 |
Нераспределенная прибыль
|
470 |
40,3 |
39,4 |
38,9 |
36,9 |
37,8 |
38,5 |
38,3 |
38,4 |
38,2 |
Итого по разделу III |
490 |
51,3 |
51,8 |
52,6 |
51,0 |
51,9 |
52,8 |
51,2 |
52,3 |
52,2 |
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
590 |
1,1 |
0,9 |
1,2 |
0,8
|
0,7 |
1,0 |
0,6 |
0,7 |
0,8
|
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Заемные средства |
610 |
12,6 |
11,1 |
13,2 |
14,1 |
14,5 |
13,8 |
12,7 |
12,1 |
12,2 |
Кредиторская задолженность |
620 |
34,4 |
35,3 |
31,8 |
33,3 |
31,6 |
31,2 |
34,8 |
33,9 |
33,7 |
Прочие обязательства кратко- срочного характера |
630… …660 |
0,6 |
0,9 |
1,2 |
0,8 |
1,3 |
1,2 |
0,7 |
1,0 |
1,1 |
Итого по разделу V |
690 |
47,6 |
47,3 |
46,2 |
48,2 |
47,4 |
46,2 |
48,2 |
47,0 |
47,0 |
БАЛАНС (ПАССИВЫ) |
700 |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
Таблица 6
Аналитический баланс предприятия (пассив)
Наименование |
Код стро-ки |
Факт _ _ _ _ _ _ |
Оценка _ _ _ _ _ _ |
Прогноз _ _ _ _ _ _ |
|||
состав, тыс.руб. |
структура, % |
состав, тыс.руб. |
структура, % |
состав, тыс.руб. |
структура, % |
||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ |
|
|
|
|
|
|
|
Уставный капитал |
410 |
|
|
|
|
|
|
Добавочный капитал
|
420 |
|
|
|
|
|
|
Резервный капитал
|
430 |
|
|
|
|
|
|
Нераспределенная прибыль
|
470 |
|
|
|
|
|
|
Итого по разделу III
|
490 |
|
|
|
|
|
|
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
590 |
|
|
|
|
|
|
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ПАССИВЫ |
|
|
|
|
|
|
|
Займы и кредиты |
610 |
|
|
|
|
|
|
Кредиторская задолженность |
620 |
|
|
|
|
|
|
Прочие обязательства краткосрочного свойства |
630… …660 |
|
|
|
|
|
|
Итого по разделу V |
690 |
|
|
|
|
|
|
Баланс по пассиву |
700 |
|
100% |
|
100% |
|
100% |
Таблица 7
Варианты для выбора значений показателей финансовых результатов
(Извлечения из отчета о прибылях и убытках)
Наименование |
код стр. |
Абсолютные значения балансовых стоимостных показателей, млн.руб. |
||||||
а |
b |
c |
d |
f |
g |
h |
||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
Выручка от продаж
|
010 |
610,0 |
620,0 |
630,0 |
650,0 |
660,0 |
670,0 |
700,0 |
Себестоимость
|
020 |
350,0 |
370,0 |
370,0 |
370,0 |
380,0 |
400,0 |
400,0 |
Прибыль от продаж
|
050 |
140,0 |
120,0 |
150,0 |
120,0 |
140,0 |
150,0 |
160,0 |
Прибыль до налогообложения |
140 |
80,0 |
70,0 |
80,0 |
60,0 |
70,0 |
90,0 |
90,0 |
Справочные данные: Ставка налогообло- жения прибыли, % |
С1 |
20 |
20 |
20 |
20 |
20 |
20 |
20 |
Норма реинвестирования, % |
С2 |
55 |
57 |
50 |
60 |
53 |
52 |
58 |
Степень годности основных фондов, % |
С4 |
45 |
37 |
52 |
63 |
32 |
48 |
53 |
Норма амортизации (метод линейной амортизации), % |
С6 |
6 |
8 |
10 |
5 |
7 |
9 |
8 |
Таблица 8
Отчет о прибылях и убытках (извлечения)
Наименование |
Код. стр. |
Абсолютные значения, тыс.руб. |
Индекс роста |
||
_ _ _ _ _ факт |
_ _ _ _ _ оценка |
_ _ _ _ _ прогноз |
|||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
ВЫРУЧКА (нетто) от продажи товаров (продукции, работ, услуг) |
010 |
|
|
|
|
СЕБЕСТОИМОСТЬ проданных товаров (продукции, работ, услуг) |
020 |
|
|
|
|
ВАЛОВАЯ ПРИБЫЛЬ
|
029 |
|
|
|
|
ПРИБЫЛЬ ОТ ПРОДАЖ
|
050 |
|
|
|
|
ПРОЦЕНТЫ УПЛАЧЕННЫЕ
|
070 |
|
|
|
|
ПРИБЫЛЬ (УБЫТОК) ДО НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ |
140 |
|
|
|
|
НАЛОГ НА ПРИБЫЛЬ и иные аналогичные платежи |
150 |
|
|
|
|
ЧИСТАЯ (нераспределённая) ПРИБЫЛЬ |
190 |
|
|
|
|
Справочно: |
|
|
|
|
|
Ставка налогообложения прибыли, % |
С1 |
|
|
|
|
Норма реинвестирования, % |
С2 |
|
|
|
|
Годовые реинвестиции |
С3 |
|
|
|
|
Степень годности основных фондов, % |
С4 |
|
|
|
|
Полная стоимость основных фондов |
С5 |
|
|
|
|
Норма амортизации (метод линейной амортизации), % |
С6 |
|
|
|
|
Годовая амортизация |
С7 |
|
|
|
|
Потенциал самофинансирования |
С8 |
|
|
|
|
Средняя расчётная ставка по кредитам (d) |
С9 |
|
|
|
|
Таблица 9
Индексный анализ абсолютных балансовых
стоимостных показателей
№ п/п |
Наименование |
Код строки |
Индексы роста |
||
------- факт |
--------- оценка |
-------- прогноз |
|||
0 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
1 |
Основное имущество |
А120
|
1,000 |
|
|
Оборотное имущество |
А290
|
1,000 |
|
|
|
2 |
Основные средства |
А120
|
1,000 |
|
|
Незавершенное строительство |
А130
|
1,000 |
|
|
|
3 |
Производственные запасы |
А210
|
1,000 |
|
|
Дебиторские задолженности |
(А230+А240) |
1,000 |
|
|
|
4 |
Собственный капитал |
П490
|
1,000 |
|
|
Заемный капитал |
(П590+П610)
|
1,000 |
|
|
|
5 |
Долгосрочные заимствования |
П590 |
1,000 |
|
|
Краткосрочные обязательства |
П690 |
1,000 |
|
|
|
6 |
Займы и кредиты
|
П610 |
1,000 |
|
|
Кредиторские задолженности |
П620 |
1,000 |
|
|
|
7 |
Дебиторские задолженности |
(А230+А240) |
1,000
|
|
|
Кредиторские задолженности |
П620
|
1,000 |
|
|
|
Валюта баланса
|
А300; П700 |
1,000 |
|
|
|
Примечание: Приоритеты в динамике капитала (три-четыре актива и/или пассива) должны быть представлены на рис. 1.
