Глава 3. Антикризисная политика рф в период мирового экономического кризиса 2008 года.

3.1 Принятые меры.

В период мирового экономического кризиса Правительство РФ решило действовать по образцу антикризисных политик развитых стран: выделялись средства на рекапитализацию банковской системы, понижались налоговые ставки на предприятия, также государство приобретало проблемные активы и оказывало поддержу отдельным отраслям народного хозяйства.

Общей целью реализуемой Правительством России и Центральным банком системы антикризисных мер являлась минимизация масштабов экономического кризиса и смягчение его последствий для населения и экономики страны. На реализацию антикризисных мер в 2008 г. было выделено 10 трлн. рублей. Данная сумма была выделена из средств Федерального бюджета, Резервных фондов и Центрального банка страны. Была образована специальная комиссия по повышению устойчивости российской экономики. В данный период проводилась оценка ситуации на рынке труда и на предприятиях реального сектора экономики. Правительством был утвержден план действий, направленных на стабилизацию ситуации в финансовом секторе и отдельных отраслях экономики страны. Был предпринят ряд законодательных актов, направленных на развитие финансовой и банковской инфраструктуры, который включал в себя:

• совершенствование процедур реорганизации коммерческих организаций, включая кредитные, путем исключения безусловного права кредиторов на досрочное погашение долга в случае реорганизации;

• совершенствование механизмов регулирования несостоятельности финансовых организаций;

• совершенствование залоговых правоотношений;

• расширение возможностей инвестирования средств пенсионных накоплений застрахованных лиц, не воспользовавшихся правом выбора инвестиционного портфеля;

• снятие ограничений, связанных с размером уставного капитала и стоимостью чистых активов хозяйственных обществ, в целях повышения возможностей по привлечению финансирования;

• разработка механизмов снижения рисков злоупотреблений со стороны собственников и руководителей организаций в преддверии банкротства и в ходе банкротства;

• введение общего собрания владельцев облигаций как механизма консолидации мнений владельцев облигаций;

• уточнение условий выпуска биржевых облигаций.

Средства для покрытия бюджетного дефицита государство искало не только в резервном фонде. Вырос и внутренний долг. Если курсовая политика не изменилась бы, то даже запланированный объем выпуска гособлигаций сложно было бы реализовать. Внутренний Государственный долг в 2008 г. был равен 1,42 трлн. рублей. В 2009 г. правительство планировало привлечь по внутренним займам 429 млрд. рублей. В 2010 г. внутренний займ составил 657 млрд. рублей. Сейчас, в 2011 году внутренний государственный долг, по данным Минфина составил, - 858 млрд. рублей.

Также, в плане курсовой политики, Центральный Банк повысил ставку рефинансирования с 11% до 13%, с целью противодействия оттоку капитала из страны. Были введены меры, снижающие привлекательность валютных спекуляций, что позволило раздвинуть границы валютного коридора, позволяя корректировать курс рубля.

С целью поддержи банковского сектора РФ Правительство и Центральный банк снизил нормативы «обязательных валютных резервов» страны (были высвобождены 400 млрд. рублей). Смягчены условия кредитования, предоставляются беззалоговые кредиты. ЦБ предоставили право компенсировать убытки коммерческих банков от операций на рынке межбанковского кредитования. Было выделено 960 млрд. рублей «суборденированных кредитов» на увеличения капиталов банков: «Сбербанку- 500 млрд. рублей, ВТБ- 200 млрд. рублей, и 250 млрд. рублей другим банкам». Была увеличена страховая сумма по вкладам граждан, до 700 т. рублей, что ранее составляло 400 т. рублей, это помогло привлечь дополнительные вклады физических лиц. Информация об объемах привлеченных кредитными организациями вкладов (депозитов) физических лиц (млн. руб.) за 2007 и 2008 годы представлена в таблицах 1 и 2 (см. приложение )

Разумеется, не обошлось без сомнительных схем. Банки, которым государство предоставляло ликвидность, предпочитали максимально переводить ее в иностранную валюту, чтобы застраховаться от валютных рисков или использовать для снижения собственной задолженности перед иностранными кредиторами,- поведение экономически вполне оправданное, но не соответствовавшее намерениям властей при предоставлении денежных средств. Кроме того, стали наблюдаться ситуации, когда перераспределение выделенных государством средств стало опосредоваться взятками, что не может вызывать удивления при распределении дефицитного ресурса по заниженной цене. Предполагалось, что деньги от первичных их получателей будут предоставлять заемщикам второго уровня не по рыночной, а по заниженной ставке, немного превышающей процент, по которому происходит первичное распределение денег.

Неоднозначной оказалась и валютная политика. По политическим причинам власти не решались полностью отказаться от поддержки валютного курса рубля и пошли на поэтапную, растянутую во времени девальвацию. Причины осторожности в этом вопросе понятны: третье за 20 лет обесценение рублевых сбережений вряд ли способствовало бы укреплению доверия к национальной валюте. У такой политики был один позитивный аспект и, по крайней мере, ряд серьезных негативных последствий.

Позитив заключался в том, что населению была дана возможность застраховаться от обесценения рубля. Практически все, кто этого желал, смог обменять рубли на доллары или евро, объемы операций с наличной иностранной валютой между уполномоченными банками и физическими лицами в 2007, 2008 представлен в таблице 3 и 4 (см. приложение )

Однако плавная девальвация усилила панические настроения на рынке и привела к значительному снижению золотовалютных резервов, что делает возможным новый равновесный уровень валютного курса более низким, чем мог бы быть при резвой девальвации. Кроме того, неопреленность в отношении валютного курса практически заморозила активность кредитных институтов. В ожидании снижения курса банки были склонны давать рублевые кредиты, а кредиты в иностранной валюте по той же причине не хотели брать потенциальные заемщики. Также плавное снижение рубля стало бы дополнительным фактором поддержки внутреннего производства, защиты отечественного рынка от импорта иностранных товаров, поддержало экспортеров, а также создало дополнительные стимулы для притока в будущем иностранного капитала в форме прямых инвестиций.

Правительство также активно занялось поддержкой финансового рынка и защитой российских предприятий от иностранного вмешательства. Первостепенной задачей было ожесточение правил торгов на рынке. Были введены жесткие правила по приостановке торгов на рынке в случае существенного падения или роста котировок(на 5 и более процентов). Для сохранения важнейших производств государство готово было напрямую входить в капиталы компаний. Также ЦБ был наделен правом участвовать в торгах на фондовом рынке. В 2009 году ЦБ выделило 335 млрд. рублей на поддержку финансового рынка страны.

Не обошли стороной и налоговый сектор страны. В период кризиса необходимо было существенно снизить налоговую нагрузку на российские предприятия, тем самым поддерживать деловую активность в экономике и потребительском спросе граждан. Был изменен порядок уплаты НДС: выплаты происходят помесячно, а не поквартально. Также были произведены изменения в налоге на прибыль: выплачивался с фактической прибыли, а не с расчетной; была снижена ставка на прибыль с 24% до 20%. Предприятия, инвестирующие в оборудование, получили дополнительные льготы по амортизации. Введено налоговое льготирование приоритетных научных разработок. Полностью освобождены от всех налогов средства, направляемые предприятиями на обучение своих сотрудников. Освобождены от НДС операции по ввозу технологического оборудования, не производимого в России, что серьезно уменьшит расходы предприятий на модернизацию производства.

Правительство считало одним из важнейших направлений антикризиных мер, снижение напряжения на рынке труда. В 2009 году, был увеличено пособие по безработице c 3124 до 4900 рублей: было выделено 29,8 млрд. рублей на социальную поддержку граждан, признанных безработными. Была уменьшена в 2 раза квота по привлечению иностранных работников. Во всех субъектах РФ было предпринято создание временных рабочих мест, включая возможную организацию переезда безработных в другую местность, для развития малых предприятий и самозанятости граждан. Данная программа сыграла не малую роль в развитии малого бизнеса, по которой предпринималось создание до 300 тыс. новых рабочих мест, но она оказалась малоэффективной, т.к. по окончанию 2009 года, было создано не более 40 тыс. мест.

Также приоритетов антикризисных мероприятий являлось поддержка жилищного строительства и обеспечение населения доступным жильем. Для поддержки строительных компаний в 2008-2009 годах, средствами Федерального бюджета было выкуплено свыше 20 тыс. типовых квартир, для обеспечения ими военнослужащих и уволенных в запас, а также граждан проживающих в аварийных домах. Граждане, взявшие ипотечный кредит, находящиеся не в состояние его уплаты, по причине потери работы или уменьшение заплаты, могут получить отсрочку по оплате процентов и основного долга.

Государство предприняло ряд мер по стабилизации и развитию механизма поддержки реального сектора экономики. Были определены ряд предприятий (295 компаний), имеющих немалое экономическое значение, а также являющихся крупными работодателями. Им была оказана первостепенная помощь на федеральном уровне. На кредитование предприятий в 2009 году было выделено до 300 млрд. рублей. Поддержка в первую очередь осуществлялась градообразующим предприятиям и организациям с наличием программы финансового оздоровления, а также инновационного развития. По окончанию 2009 года предприятия должны были представить отчет о выполнение ими обязательств.

В конце 2009 года, в условиях кризиса правительство выделило более 200 млрд. рублей, на развитие сельскохозяйственного сектора, что на 44 процента больше чем в 2008 году. Были предприняты программы по развитию сельского хозяйства и рынка сельскохозяйственной продукции, вплоть до 2012 года. Государством были субсидированы процентные ставки по некоторым видам краткосрочных кредитов, привлекаемых организациями рыбохозяйственной отрасли, для строительства и модернизации новых рыбопромышленных судов и объектов рыбохозяйственной инфроструктуры.

Необходимо было также поддерживать отечественный сектор машиностроения, который терпел огромные убытки. Общая сумма, переданная на поддержания этого сектора к концу 2009 года, составила 40 млрд. рублей, взятых из федерального бюджета. Для повышения спроса на продукцию отечественного автомобилестроения, было предусмотрено выделение 1 млрд. рублей на субсидирование процентных ставок на лизинг автомобильной техники. Для увеличения спроса, было закуплено автомобильной техники на сумму 12,5 млрд. рублей для федеральных органов исполнительной власти. Также повышение спроса со стороны государства, было создано за счет реализации программы на сумму в 20 млрд. рублей об обновление парка автомобилей, используемые муниципальными образованиями для перевозки пассажиров, медицинских целей, дорожного транспорта специального назначения и т.д.

Главной задачей государства было улучшения состояния финансовой системы страны в целом. Расширение ресурсной базы и повышение ликвидности финансовой системы - первое направление антикризисных действий Правительства в данной сфере. Совместно с ЦБ было проведено рефинансирования банковской системы, выделяя на эти цели в 2008 году более 2 трлн. рублей, а в 2009 году 495 млрд. рублей на капитализацию банков. На увеличение ресурсной базы банков направлен ряд решений Банка России. Были увеличены сроки предоставления кредитов, обеспеченных не рыночными активами (векселя, поручительства). Вторым направлением действий правительства РФ, состояло в том, что необходимо было повысить доступность банковского кредитования для предприятий реального сектора. Был также разрешен выпуск биржевых облигаций не только открытыми акционерными обществами, но и другими хозяйственными обществами.