Завдання для індивідуальної та самостійної роботи

№ по списку	№ завдання*	№ варіанту	№ по списку	№ завдання*	№ варіанту
1	Т1;Т12	18	19	Т8;Т11	1
2	Т2;Т12	17	20	Т9;Т11	2
3	Т3;Т12	16	21	Т1;Т10	3
4	Т4;Т12	15	22	Т2;Т10	4
5	Т5;Т12	14	23	Т3;Т10	5
6	Т6;Т12	13	24	Т4;Т10	6
7	Т7;Т12	12	25	Т5;Т10	7
8	Т8;Т12	11	26	Т6;Т10	8
9	Т9;Т12	10	27	Т7;Т10	9
10	Т10;Т12	9	28	Т8;Т10	10
11	Т11;Т12	8	29	Т9;Т10	11
12	Т1;Т11	7	30	Т1;Т9	12
13	Т2;Т11	6	31	Т2;Т9	13
14	Т3;Т11	5	32	Т3;Т9	14
15	Т4;Т11	4	33	Т4;Т9	15
16	Т5;Т11	3	34	Т5;Т9	16
17	Т6;Т11	2	35	Т6;Т9	17
18	Т7;Т11	1	36	Т7;Т9	18

____________

* Наприклад: Т1; Т12 по одному питанню з теми на вибір з завдань для індивідуальної роботи.

Задачі:

Задача № 1(для закріплення матеріалу).

Дебітор випускає вексель через банк бенефіціар на суму (див. таблицю) із зобов'язанням виплатити кредитору або векселетримачу, якщо вексель переказний, суму (див. таблицю строк погашення). Власник векселя пред'являє його до оплати банку достроково, (див. строк оплати в таблиці), і банк згодився виплатити суму, але з дисконтом у (див. таблицю) річних.

Визначити:

Яку суму одержить векселетримач?

Варі- ант	Строк погашення	Строк оплати	Дис­- конт	Сума векселя	Варі- ант	Строк погашення	Строк оплати	Дис- конт	Сума векселя
1	15.04.04	12.03.04	105	30.000	10	31.01.05	29.12.04	123	34.000
2	17.05.04	14.03.04	110	50.000	11	11.07.04	12.06.04	134	27.000
3	18.07.04	12.05.04	112	25.000	12	18.09.04	15.07.04	145	43.000
4	22.08.04	14.07.04	115	34.000	13	14.11.04	01.09.04	111	85.000
5	21.04.04	18.02.04	120	45.000	14	11.12.04	07.09.04	112	76.000
6	12.03.04	11.02.04	122	54.000	15	18.04.04	09.03.04	123	61.000
7	25.05.04	20.03.04	114	51.000	16	18.05.04	18.02.04	125	88.000
8	17.08.04	02.07.04	118	100.000	17	07.02.05	29.12.04	127	99.000
9	16.01.05	14.12.04	107	81.000	18	09.09.04	01.07.04	130	108.000

Задача № 2(для закріплення матеріалу).

Вексель видано на (див. таблицю термін векселя) на суму (див. таблицю) з річною відсотковою ставкою (див. таблицю) із дисконтуванням (див. таблицю).

Визначити:

Яку суму необхідно надати у позику?

Варі- ант	Сума век­се-ля (тис.)	Термін век­селя (років)	% ставка	К-ть дис­кон­тувань	Варі- ант	Сума век­се-ля (тис.)	Термін век­селя (років)	% ставка	К-ть дис­кон­тувань
1	750	2.5	17	2	10	750	2	28	4
2	1000	2	18	3	11	870	3	29	2
3	700	1.5	19	4	12	950	2.5	30	2
4	800	2	20	5	13	525	1.5	31	4
5	850	2.5	21	4	14	725	2	32	4
6	900	1.5	22	2	15	850	3	34	2
7	950	2	23	3	16	770	3.5	35	2
8	1050	3.5	25	2	17	885	4	36	2
9	725	3	27	2	18	925	2.5	41	2

Задача № 3(для закріплення матеріалу).

Ви взяли позику на (див. таблицю) року, в сумі (див. таблицю) з умовою повернення (див. таблицю).

Визначити:

Ефективну ставку?

Варі- ант	Термін	Сума вида­- чі (тис.)	Сума до по­вернення (тис.)	Варі- ант	Термін	Сума вида­- чі (тис.)	Сума до по­вернення (тис.)
1	1.5	200	300	10	2	430	550
2	2	150	250	11	2.5	350	450
3	2.5	300	390	12	1.5	270	330
4	2	400	500	13	2	250	340
5	2.5	250	370	14	2.5	380	470
6	1.5	270	390	15	1.5	480	600
7	2	300	400	16	2	500	580
8	1.5	450	570	17	1.5	190	260
9	2.5	420	530	18	2.5	630	740

Задача № 4(для закріплення матеріалу).

Банк видає кредит в сумі (див. таблицю) на термін (див. таблицю) під (див. таблицю) відсотків.

Визначити:

1. Яку суму отримає банк після закінчення терміну дії договору?

2. Ефективну ставку?

Варі- ант	Термін (місяців)	% по позиці	Сума кредиту (тис.)	Варі- ант	Термін (місяців)	% по позиці	Сума кредиту (тис.)
1	3	100	3.000	10	9	100	14.000
2	5	90	4.000	11	10	110	15.000
3	9	80	5.000	12	12	85	16.000
4	12	70	6.000	13	18	90	17.000
5	14	110	7.000	14	9	120	18.000
6	16	105	8.000	15	16	110	19.000
7	18	110	9.000	16	24	115	20.000
8	24	120	10.000	17	18	100	21.000
9	7	130	12.000	18	16	90	22.000

Задача № 5 (для закріплення матеріалу).

Німецька фірма потребує кредиту в розмірі Євро (див. таблицю). Відсоткові ставки в німецькому банку становлять (див. таблицю). На фінансовому ринку можна отримати кредит у польських злотах значно дешевше – за (див. таблицю) річних. На момент отримання кредиту курс EUR/PLZ становив (див. таблицю). Термін позики – (див. таблицю), сплата відсотків – наприкінці року.

Варі­ант	 кре­ди­ту (млн)	%, EUR	%, PLZ	Курс EUR/PLZ	Термін (роки)	Варі­ант	 кре­ди­ту (млн)	%, EUR	%, PLZ	Курс EUR/PLZ	Термін (роки)
1	2.8	12	8	4.00	2	10	11.5	17	14	4.05	3
2	3.2.	14	10	3.95	3	11	12.5	18	14	3.93	2
3	4.5	12	7	3.97	2	12	12.9	14	10	3.96	3
4	5.1	15	11	4.12	3	13	14.4	12	9	3.89	2
5	6.4	17	12	4.05	2	14	15.7	10	7	3.98	3
6	7.5	12	9	4.07	3	15	17.7	11	8	4.07	2
7	8.3	11	7	3.88	2	16	18.2	16	12	4.01	3
8	9.6	10	6	3.92	3	17	14.3	17	14	4.11	2
9	10.1	11	8	4.02	2	18	20.1	15	10	4.00	3

1. Яку стратегію доцільніше вибрати німецькій фірмі, якщо: а) курс EUR/ PLZ залишиться незмінним; б) курс PLZ зменшиться на 50 пунктів.

2. Які прибутки чи яких збитків зазнає німецька фірма в кожному випадку?

Задача № 6.

Спот курс USD/ITL – (див. таблицю). Премія для місячного контракту дорівнює 13.00 – 13.75.

Спот курс USD/CHF – (див. таблицю). Премія для контракту 1М дорівнює 55-50.

Необхідно розрахувати форвардний крос-курс ITL/CHF – швейцарські франки за 100 італ. лір.

Варіант	USD/ITL	USD/CHF	Варіант	USD/ITL	USD/CHF
1	1268-1275	1.3135-1.3145	10	1268-1275	1.3100-1.3115
2	1265-1270	1.3130-1.3140	11	1265-1270	1.3119-3.3130
3	1260-1270	1.3125-1.3130	12	1260-1270	1.3120-1.3128
4	1260-1275	1.3130-1.3145	13	1260-1275	1.3115-1.3125
5	1260-1265	1.3118-1.3128	14	1260-1265	1.3118-1.3128
6	1255-1265	1.3115-1.3125	15	1255-1265	1.3130-1.3145
7	1255-1260	1.3120-1.3128	16	1255-1260	1.3125-1.3130
8	1255-1265	1.3119-3.3130	17	1255-1265	1.3130-1.3140
9	1260-1268	1.3100-1.3115	18	1260-1268	1.3135-1.3145

Задача № 7.

Поясніть зміст записів:

1. 3 M USD/EUR b/s swap;

2. 1 M USD/UAH s/b swap;

3. 3 * 6 mth USD/ EUR s/b swap;

4. 9 * 6 mth USD/ EUR b/s swap;

Задача № 8.

Підприємство вирішило придбати опціон “кол” на купівлю валюти. Поточний курс становить 0.9524.

Яка ціна виконання опціону буде вигіднішою:

а) 0.9720;

б) 0.9410?

Задача № 9.

Імпортерові через 3 місяці для оплати контракту потрібно CHF (див табл.), які він може придбати вже тепер за американські долари за спот-курсом $ – CHF (див табл.). Відсоткові ставки за депозитами у швейцарських банках становлять (див табл.), а в банках США (див табл.).

Розрахувати поточний курс USD / CHF через три місяці?

Варі­ант	 CHF (млн.)	%, CHF	%, USD	Спот-курс USD/CHF	Варі­ант	 CHF (млн.)	%, CHF	%, USD	Спот-курс USD/CHF
1	2.8	12	8	1.03	10	11.5	17	14	1.05
2	3.2	14	10	1.95	11	12.5	18	14	1.93
3	4.5	12	7	1.97	12	12.9	14	10	1.96
4	5.1	15	11	1.12	13	14.4	12	9	1.89
5	6.4	17	12	1.05	14	15.7	10	7	1.98
6	7.5	12	9	1.07	15	17.7	11	8	1.07
7	8.3	11	7	1.88	16	18.2	16	12	1.01
8	9.6	10	6	1.92	17	14.3	17	14	1.11
9	10.1	11	8	1.02	18	20.1	15	10	1.00

Задача № 10.

Спот-курс USD/UAH становить (див табл.). Відсоткові ставки за дола­ровими депозитами на новозеландському валютно­му ринку становлять (див табл.), а за кредитами (див табл.). Відсоткові ставки за депози­тами в UAH (див табл.), за кредитами (див табл.).

Порахуйте курс „аутрайт” долара США до новозеландського долара (USD/UAH) для купівлі і продажі для 9-ти місячного контракту?

Варі­ант	Спот-курс USD/UAH	%USD депо­зи­ти	%USD креди­ти	%UAH депо­зити	%UAH креди­ти
1	5,3150-5,3550	6	12	16	24
2	5,3250-5,3750	6	11	14	22
3	5,3100-5,3500	6	10	16	21
4	5,3550-5,3950	5	9	12	24
5	5,3000-5,3300	4	9	12	20
6	5,3200-5,3500	6	12	18	24
7	5,4050-5,4500	7	12	20	28
8	5,5000-5,6000	8	14	24	30
9	5,3750-5,4000	6	12	16	24
10	5,3000-5,3300	6	12	16	24
11	5,3200-5,3500	7	11	14	22
12	5,4050-5,4500	6	10	16	21
13	5,5000-5,6000	6	12	16	24
14	5,3750-5,4000	7	11	14	22
15	5,3150-5,3550	6	10	16	21
16	5,3250-5,3750	5	9	12	24
17	5,3100-5,3500	4	9	12	20
18	5,3550-5,3950	6	12	16	24

Задача № 11.

У клієнтів банку виникла потреба укласти форвардну угоду на (див табл.) днів. Відсоткових ставок за кредитами й депозитами для цього пері­оду не відома, але відомо розмір премії для одно- та двомісячного контрактів.

1 місяць 120 –  160

2 місяці 210 –  280 Курс "спот" –  3,2580 – 3,2620

Визначити форвардний курс?

Варіант	1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12	13	14	15	16	17	18
Дні	35	40	55	45	50	53	52	58	56	32	33	38	39	44	43	48	46	41

Задача № 12.

Підприємство «Спектр» уклало експорт­ний контракт на (див табл.) $ і надає своєму контрагентові (імпортеру) можливість здійсню­вати платежі чотирма рівними частинами про­тягом двох років зі сплатою додатково (див табл.) річних на залишок боргу за надану відстроч­ку платежів. Між контрагентами також укла­дено угоду про те, що ця заборгованість буде оформлена чотирма простими векселями, які експортер передає форфейторові за ставкою врахування (див табл.) річних.

Визначи­ти, на яку загальну суму необхідно експортеру виставити прості векселі, щоб через два роки отримати суму укладеного експортного контракту?

Варі­ант	Сума кон­трак­ту, тис $	Кредитний %	Ставка врахування %	Варі­ант	Сума кон­трак­ту, тис $	Кредитний %	Ставка врахування %
1	480	8	12	10	380	14	17
2	450	10	14	11	970	14	18
3	400	7	12	12	950	10	14
4	380	11	15	13	865	9	12
5	750	12	17	14	750	7	10
6	680	9	12	15	745	8	11
7	950	7	11	16	550	12	16
8	875	6	10	17	535	14	17
9	650	8	11	18	540	10	15

Задача № 13.

Фінансовий посередник має можливість залучити кошти терміном на 3 місяці, 6 місяців та 12 місяців у сумі (див. табл.). Під відповідний відсоток річних (див. табл.). /насиченість ринку дає можливість поповнювати вклади у разі їх розірвання по терміну завершення депозитного договору./ Ставка резервування становить 2%, страховий резерв 1,5%, рекомендована дохідність для фінансового посередника 4-4,5%.

Під який відсоток фінансовий посередник зможе видати кредит або ж продати кредитні ресурси?

Варі­ант	 депозиту (млн. грн.)			Річний % по депозитах			Варі­ант	 депозиту (млн. грн.)			Річний % по депозитах
	3 мі­сяці	6 мі­сяців	12 мі­сяців	3 місяці	6 місяців	12 місяців		3 мі­сяці	6 мі­сяців	12 мі­сяців	3 місяці	6 місяців	12 місяців
1	3	3	9	14	16	18	10	12	5	10	9	10	12
2	3	6	12	12	14	16	11	10	7	8	10	11	12
3	2	3	9	9	12	14	12	9	7	7	12	14	16
4	3	3	9	12	14	16	13	11	6	7	12	13	14
5	3	6	12	9	12	14	14	10	5	6	12	12	14
6	2	3	9	14	16	18	15	8	6	8	9	10	12
7	6	5	3	9	12	14	16	7	5	9	9	9	12
8	6	4	3	12	14	16	17	12	9	12	9	12	14
9	9	7	4	9	12	14	18	15	10	15	10	12	14

Задача № 14.

Україна має можливість випустити єврооблігації на суму (див. табл.) з річною відсот­ко­вою ставкою (див. табл.) терміном на 15 років. Щоправда внутрішній ринок може поглинути ОВДП на суму (див. табл.) з виплатою доходу (див. табл.). Курс UAH/USD становить 5,400.

Яку стратегію запозичення коштів доцільніше вибрати українському уряду: а) відсотки виплачуються при погашенні облігації;

б) темп інфляції UAH до USD (абсолютний/чистий) становить 2,4% в рік;

Варі­ант	 євро­бонд (млн.USD)	 ОВДП (млн. грн.)	%, USD	%, грн.	Варі­ант	 євро­бонд (млн.USD)	 ОВДП (млн. грн.)	%, USD	%, грн.
1	250	1350	9	15	10	600	3240	9	15
2	300	1620	10	17	11	500	2700	10	17
3	350	1890	9	15	12	550	2970	9	15
4	280	1512	7	13	13	250	1350	6	15
5	320	1728	6	12	14	300	1620	9	17
6	350	1890	7	17	15	350	1890	7	18
7	600	3240	6	15	16	280	1512	9	17
8	500	2700	9	17	17	320	1728	7	18
9	550	2970	7	18	18	350	1890	9	15

Задача № 15.

Емітент цінних паперів (фабрика м’яких іграшок) випускає декілька видів фінансових зобов’язань:

– акції на пред’явника (минулорічні дивіденди становили 20%);

– привілейовані акції – дохідність 17%;

– облігації /купонні/ – виплати поквартально з розрахунку 3,5% по купону;

– облігації з дисконтом у 17%;

– конвертовані облігації з дохідністю 18%.

Вам, як інвестору, необхідно розмістити свої активи в сумі (див. табл.) на 1 рік так, щоб отримати максимальну вигоду та зберегти ліквідність своїх активів?

Середньорічний банків­ський відсоток по депозитах становить 16% (мінімальний термін вкладу 3 місяці).

Варі­ант	 активів (млн. грн.)	Варі­ант	 активів (млн. грн.)	Варі­ант	 активів (млн. грн.)	Варі­ант	 активів (млн. грн.)	Варі­ант	 активів (млн. грн.)
1	250	5	320	9	550	13	185	17	545
2	300	6	350	10	600	14	385	18	780
3	350	7	600	11	320	15	400	-	-
4	280	8	500	12	480	16	425	-	-

Задача № 16.

Акціонерне товариство випустило 1 тисячу облігацій номіналом 100 грн. з дохідністю 22%, 10 тисяч привілейованих акцій та 125 тисяч акцій на пред’явника номіналом 10 грн. Річний прибуток по привілейованих акціях було оголошено рівним 25% від номіналу. Згідно рішення правління АТ на виплату дивідендів направляється 20% прибутку товариства (суму див. табл.).

1. Визначити відсотковий дохід на кожну акцію?

2. Визначити загальну суму платежів по зобов’язаннях АТ?

Варі­ант	 при­бут­ку АТ (млн. грн.)	Варі­ант	 при­бут­ку АТ (млн. грн.)	Варі­ант	 при­бут­ку АТ (млн. грн.)	Варі­ант	 при­бут­ку АТ (млн. грн.)	Варі­ант	 при­бут­ку АТ (млн. грн.)
1	1187,5	5	1311,2	9	1325,0	13	1189,4	17	1412,3
2	1245,0	6	1185,9	10	1300,0	14	1290,2	18	1390,5
3	1241,4	7	1250,0	11	1318,6	15	1355,6	-	-
4	1318,5	8	1280,2	12	1290,5	16	1350,0	-	-