36)Ссудный процент и его экономическая роль
Ссудный процент – своеобразная цена ссужаемой во временное пользование стоимости (ссудного капитала). Существование ссудного процента обусловлено наличием товарно-денежных отношений, которые в свою очередь определяются отношениями собственности. Ссудный процент возникает там, где один собственник передает другому определенную стоимость во временное пользование, как правило, с целью ее производительного потребления. Для кредитора, отказывающегося от текущего потребления материальных благ, цель сделки состоит в получении дохода на ссуженную стоимость;
предприниматель привлекает заемные средства также с целью рационализации производства, в том числе увеличения прибыли, из которой он должен уплатить проценты. К функциям ссудного процента относятся:
1. Перераспределительная функция. Посредством ссудного % перераспределяется часть прибыли предприятий и доходов личного сектора.2. Регулирующая функция. Изменение уровня ссудного % влечет за
собой изменение движения ссудных капиталов – они устремляются в те сектора и отрасли экономики, где уровень ссудного процента выше. Т. о. возможно регулировать развитие экономики. 3. Функция страхования риска обесценения денег. Выполнение функции возможно в случае, если при формировании уровня ссудного % учитывается уровень инфляции. Т. о. кредитор страхует себя от потери прибыли. К факторам, влияющим на ссудный процент относятся:
1. Макроэкономические: соотношение спроса и предложения средств,
степень доходности на других сегментах финансового рынка, регулирующая
направленность процентной политики центрального банка, уровень инфля-
ции и др.
2. Микроэкономические (зависят от конкретных условий сделок): по
пассивным операциям - срок и размер привлекаемых ресурсов, надежность
коммерческого банка, прочность взаимоотношений с клиентом; по активным
операциям – себестоимость ссудного капитала, кредитоспособность клиента,
цель ссуды, характер обеспечения, срок и объем предоставляемого кредита.
Существуют различные формы ссудного процента, их классификация
определяется рядом признаков, в том числе:
* формами кредита (коммерческий, банковский, потребительский,
процент по государственному кредиту, процент по лизинговым
сделкам);
* видами кредитных учреждений (учетный процент центрального
банка, процент коммерческого банка, процент по операциям лом-
бардов);
* видами инвестиций с привлечением кредита банка (процент по кре-
дитам в оборотные средства, процент по инвестициям в основные
фонды, процент по инвестициям в ценные бумаги);
* сроками кредитования (процент по краткосрочным ссудам, процент
по средне- и долгосрочным ссудам); 51
*видами операций кредитного учреждения (депозитный процент,
вексельный процент, учетный процент, процент по ссудам, процент
по межбанковскому кредиту). Процентная ставка – это относительная величина процентных платежей
на ссудный капитал за определенный период времени (обычно за год). Рас-
считывается как отношение абсолютной суммы процентных платежей за год
к величине ссудного капитала.
Процентные ставки могут быть фиксированными и плавающими. Фик-
сированная процентная ставка устанавливается на весь период пользования
заемными средствами без одностороннего права ее пересмотра. Плавающая
процентная ставка – это ставка по средне- и долгосрочным кредитам, которая
складывается из двух частей: подвижной основы, которая меняется в соот-
ветствии с рыночной конъюнктурой и фиксированной величины. Банковская процентная ставка по ссудам - одна из наиболее развитых
форм ссудного процента. Она возникает в том случае, когда одним из субъ-
ектов кредитных отношений выступает банк.
Формирование уровня банковского процента за кредит основывается на
следующем: верхняя граница процента за кредит определяется рыночными
условиями; нижний предел складывается с учетом затрат банка по привлече-
нию средств и обеспечению функционирования кредитного учреждения.
При расчете нормы процента в каждой конкретной сделке банк учиты-
вает:
* уровень базовой процентной ставки;
* надбавку за риск с учетом условий кредитного договора.
Базовая процентная ставка определяется исходя из ориентировочной себестоимости кредитных вложений и заложенного уровня прибыльности ссудных операций банка на предстоящий период.
Ссудны процент выполняет 2 ф-ии:1)перераспр-ю:через нее перераспре-ся часть доходов м/у заемщиком и кредитором, формируя доход кредитной орг-ии, а через платежи в бюджет- частично поступает и в бюджет;2)стимулир-я:ссудный% стимулирует эффект-е использ-е заемных ср-в. Админ-х ограничений на %ставки нет.