3.Внутренние и внешние источники информации, необходимые для принятия решений по управлению финансами предприятия.

К внутренним относятся бухгалтерская и статистическая отчетность, текущие наблюдения, специальные обследования, как плановые, так и проводимые по особому решению руководства.

Внешние источники информации более многочисленны и разнообразны. Прежде всего здесь нужно выделить специальных представителей организации (руководители и специалисты подразделений снабжения, сбыта, маркетинга, информационных служб, участники различного ряда деловых встречи и переговоров). Другим источником данных служат лица, не принадлежащие к данной организации. Обширным источником деловой информации являются различного рода публикации в книгах, каталогах, справочниках, журналах, газетах.

4.Основные показатели учета и отчетности, используемые в финансовом менеджменте.

А)Баланс на начальную и конечную дату отчетного периода (основное уравнение баланса: Активы=собственный капитал+обязательства предприятия)- позволяет оценить:

• структуру активов предприятия- уровень мобильности имущества;

• структуру пассивов-устойчивость предприятия;

• соответствие структуры активов структуре пассивов:

1. внеоборотные активы собственный капитал + долгосрочные обязательства;

2. оборотные активы / краткосрочные обязательства-платежеспособность или «запас прочности».

• Действующие на предприятии условия расчетов с дебиторами и кредиторами и их финансовые последствия:соотношение дебиторской и кредиторской задолженности.

Б) Отчет о прибылях и убытках: Динамика прибыли,Затраты,Рентабельность

В) Отчет о движении денежных средств

• Поступление и выбытие денежных средств по видам деятельности

• Динамика ликвидности

• Платежеспособность

5.Оценка ликвидности предприятия.Коэф.ликвидности позволяют определить способность предприятия оплатить свои краткосрочные обязательства в течение отчетного периода.

Ктек.ликв=Обор.ср-ва/кратк.обязательства (значение от 1 до 2 норм.)

Кср.ликв=(Денеж. Ср-ва + Краткоср. фин. вложения + Дебитор. Задолж)/кратк.обязательства

Кср.ликв=(обор.ср-ва-запасы)/кратк.обязательства (норм знач.0,8-1)

Кабсол.ликв.=(ден.ср-ва+краткоср.фин.вложения)/краткоср.обязат. (норм.знач 0,2-0,5)

6.Оценка платежеспособности предприятия.

Коэф.платежеспособности характеризуют степень защищенности интересов кредиторов и инвесторов предприятия.

Коэф.собственности=собст.капитал/итог баланса (Нормальное значение > 60%)-Доля собственного капитала в структуре капитала предприятия

Коэф.фин.зависимости=ЗК/СК Зависимость предприятия от внешних займов(Нормальное значение < 1)‏

Коэф.защищенности кредиторов=ЧП/расходы по выплате %: Способность предприятия

оплатить проценты по займам

7) Коэффициенты рентабельности показывают, насколько прибыльна деятельность предприятия.

Коэффициент рентабельности активов (Return On Assets)

Чистая прибыль /Среднегодовая стоимость активов предприятия

- показывает Сколько денежных единиц прибыли принесла одна денежная единица активов

Коэффициент рентабельности реализации (Return On Sales)

Чистая прибыль / Чистая выручка от реализации

– показывает Сколько денежных единиц чистой прибыли принесла каждая денежная единица реализованной продукции

Коэффициент рентабельности собственного капитала (Return On Equity)

Чистая прибыль / Среднегодовая сумма собственного капитала

Сколько денежных единиц чистой прибыли принесла каждая денежная единица, вложенная собственниками

Ф ормула Дюпона

Рентабельность активов = Рентабельность продаж * Оборачиваемость активов