1 Анализ финансового состояния предприятия

Финансовое состояние предприятия – это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность объекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени. Оно определяется обеспеченностью финансовыми ресурсами; целесообразностью их размещения и эффективностью их использования, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

1.1 Анализ источников формирования капитала

Финансовое состояние предприятия во многом зависит от того, какие средства оно имеет в своем распоряжении и куда они вложены. Анализ проводится по пассиву баланса.

Таблица 1 Аналитическая группировка и анализ статей пассива баланса

Пассив баланса	На начало периода		На конец периода		Абсолютное отклонение		Темп роста, %
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
Источники имущества всего	96357	100	124279	100	+27922	-	128,98
1 Собственный капитал	26404	27,40	27903	22,45	+1499	-4,95	105,68
2 Заемный капитал	69953	72,6	96376	77,55	+26423	4,95	137,77
2.1 Долгосрочные обязательства	-	-	-	-	-	-	-
2.2 Краткосрочные обязательства	1000	1,04	2300	1,85	+1300	+0,81	230
2.3 Кредиторская задолженность	68953	71,56	94076	75,7	+25123	+4,14	136,43

Вывод: на конец изучаемого периода источники имущества увеличились на 27922 тыс. руб. и на 28,98%. Это возрастание произошло из-за увеличения собственного капитала на 1499 тыс. руб. и на 5,68% и, несмотря на увеличение заемного капитала на 26423 тыс. руб. и на 37,77%.

Заемный капитал к концу изучаемого периода увеличился на 26423 тыс. руб. (т.е. на 37,77%). Причиной этому следует увеличение краткосрочных обязательств на 1300 тыс. руб. (т.е. на 0,81%) и увеличение кредиторской задолженности на 25123 тыс. руб. (т.е. на 4,14%) , долгосрочных обязательств у предприятия нет.

Проанализировав эти показатели, можно сказать, что эти изменения свидетельствуют об ухудшении финансового состояния, не смотря на увеличение собственного капитала. Собственный капитал по сравнению с заемным капиталом, на конец изучаемого периода, увеличился незначительно, всего на 1499 тыс. руб., а заемный капитал на 26453 тыс. руб.

Таблица 2 Анализ рыночной устойчивости предприятия

Показатель	Уровень показателя
	на начало периода	на конец периода	изменение
1 Коэффициент финансовой автономии	0,27	0,23	-0,04
2 коэффициент финансовой зависимости	0,73	0,78	+0,05
в том числе
по финансовым обязательствам:
- долгосрочным	-	-	-
- краткосрочным	0,01	0,02	+0,01
3 Коэффициент финансового риска	2,65	3,45	+0,8

Вывод: коэффициент финансовой автономии уменьшился с 0,27 на начало периода до 0,23 на конец периода. Произошло изменение на 0,04.

Коэффициент финансовой зависимости увеличился на 0,05 с 0,73 на начало периода до 0,78 на конец. В том числе:

- краткосрочные финансовые обязательства увеличились на 0,01 с 0,01 на начало периода до 0,02 на конец.

Коэффициент финансового риска на начало периода составил 2,65, на конец - 3,45. Произошло изменение на 0,8 в сторону увеличения.

Эти изменения свидетельствуют об ухудшении рыночной устойчивости предприятия.

Изучение кредиторской задолженности

На начало изучаемого периода, дебиторская задолженность составляет 42486 тыс. руб., кредиторская задолженность – 68953 тыс. руб. Кредиторская задолженность превышает дебиторскую задолженность на 26467 тыс. руб.

На начало отчетного периода: Дз < Кз на 26467 тыс. руб.

На конец изучаемого периода дебиторская задолженность составляет 50394 тыс. руб., кредиторская задолженность – 94076 тыс. руб. Кредиторская задолженность превышает дебиторскую задолженность превышает дебиторскую задолженность на 43682 тыс. руб.

На конец отчетного периода: Дз < Кз на 43682 тыс. руб.

Вывод: к концу изучаемого периода кредиторская задолженность увеличивается на 25123 тыс. руб. Отвлечение собственных средств не наблюдается.