1.2 Кредит

Вопросы:

1 Ссудный и ростовщический капитал.

2 Источники формирования ссудного капитала.

3 Принципы кредитных отношений.

4 Функции кредита.

5 Формы кредита.

Накопленные деньги концентрируются в кредитной системе, используются ею как ссудный капитал и приносят доход владельцу.

Историческим предшественником ссудного капитала был капитал ростовщический, который появился одновременно с имущественной дифференциацией в обществе, с зарождением частной собственности. Богатство сосредоточивалось в одних руках, а потребности в деньгах испытывали производители. С помощью ссуд богатство превратилось в стоимость, приносящую доход, т.е. в капитал. Ростовщические ссуды выдавались под залог, а их характерной чертой было использование заемных средств в качестве покупательного и платежного средства, т.к. высокие ставки не способствовали использованию таких ссуд в производстве.

Развитие товарного производства постепенно привело к вытеснению ссудным капиталом ростовщического, однако ростовщичество как вид предпринимательской деятельности еще сохранилось.

Источниками формирования ссудного капитала выступают как временно свободные денежные средства государства, предприятий и населения, на основе договоров передаваемые во временное пользование посреднику за доход в виде процента, так и средства, временно высвобождающиеся из оборота промышленного и торгового капитала. Такое высвобождение происходит по нескольким причинам:

во-первых, процесс формирования амортизационного фонда происходит равномерно по мере поступления выручки от реализации продукции, а расходование средств этого фонда - периодически и одномоментно;

во вторых, поступление выручки от реализации продукции во времени не совпадает с фактическим осуществлением затрат на производство;

в-третьих, нераспределенный остаток прибыли обычно капитализируется, т.к. для инвестиций обычно требуется крупный капитал, накапливающийся при неоднократном обороте промышленного капитала.

Отличительной особенностью ссудного капитала является то, что он всегда находится в денежной форме.

Кредитные отношения строятся на ряде общих и специфических принципов, важнейшим из которых является возвратность, как неотъемлемый атрибут кредита. Этот принцип выражает необходимость своевременного возврата кредитору заемных средств. Принцип срочности выражает необходимую форму достижения возвратности, т.к. срок представляет конкретный фактор времени, зафиксированный в договоре. (Частичным исключением являются онкольные ссуды, срок погашения которых договором не определяется).

Реализация принципа платности осуществляется через механизм банковского процента, ставка которого выражает цену кредита. Экономический смысл платы за кредит заключается в распределении дополнительно полученной за счет использования заемных средств прибыли между кредитором и заемщиком.

Принцип обеспеченности кредита выражает необходимость защиты имущественных интересов кредитора в случае нарушения заемщиком взятых на себя обязательств.

В современной банковской практике формы обеспечения ссуд достаточно многообразны, это залог, заклад, гарантия или поручительство, страховой полис, переуступка в пользу банка требований заемщика к третьему лицу и др. В ряде случаев кредитор может предоставлять необеспеченные (бланковые) ссуды.

Целевой характер кредита распространяется на большинство ссудных операций, выражая необходимость целенаправленного использования заемных средств.

Дифференцированный характер кредита выражает дифференцированный подход к клиенту, зависящий как от категории заемщика, так и от политики конкретного кредитора. Самый общий подход означает, что ссуда выдается только тем клиентам, которые в состоянии ее вернуть своевременно и уплатить за пользование ею. В мировой банковской практике основным объектом оценки при определении целесообразности и форм кредитных отношений служит кредитоспособность заемщика, т.е. прогноз его платежеспособности на ближайшую перспективу.

Место и роль кредита в экономической системе общества определяются выполняемыми им функциями.

Перераспределительная функция кредита осуществляется как мобилизация временно свободных денежных средств общества и их размещение в тех отраслях, которые нуждаются в заемном капитале и обеспечивают более высокую прибыль. Здесь через кредитный механизм происходит перелив капитала, а кредит выступает стихийным макрорегулятором экономики. Очевидно, что осуществление этой функции требует государственного регулирования, в первую очередь, определения экономических приоритетов с точки зрения общенациональных интересов.

Деньги являются важным элементом кредитных отношений, на основе кредита происходит экономия как самих денег, так и издержек обращения. Кредитные деньги сначала дополняли, а затем заменили полноценные действительные деньги, далее произошла постепенная замена наличных денег безналичными платежными средствами, что также означает экономию издержек по наличноденежному обращению. Кроме того, ускорение расчетов сокращает потребность в денежных средствах. Использование предприятиями заемных средств ускоряет процесс реализации, сокращает долю оборотных средств в сфере обращения, что способствует росту эффективности производительного капитала, а, следовательно, и экономии общих издержек.

Необходимым условием стабильного развития экономики и целью любой организации является ускорение процесса накопления капитала, его концентрация. Кредит создает основу для капитализации прибавочной стоимости более быстро, чем если бы предприятие накапливало средства индивидуально, без использования ссуд.

При обслуживании товарооборота кредит ускоряет как товарное, так и денежное обращение, вводя в сферу денежного обращения кредитные инструменты (векселя, чеки, кредитные карточки), упрощает механизм экономических отношений как на внутренних, так и на внешних рынках.

Традиционно кредит классифицируют исходя из двух базовых признаков: категория кредитора и заемщика, а также форма конкретной cсуды. На этой основе выделяют несколько достаточно самостоятельных форм кредита, каждая из которых может быть классифицирована дополнительно по нескольким параметрам.

Банковский кредит - наиболее распространенная в экономике форма кредитных отношений, объектом которой является предоставление в ссуду денежных средств. Банковские ссуды могут предоставляться исключительно специализированными кредитно-финансовыми организациями, имеющими лицензию. Классифицируется по срокам погашения, способам взимания ссудного процента, наличию обеспечения, целевому назначению, категориям заемщиков.

Коммерческий кредит - одна из первых форм кредитных отношений, представляет собой реализацию товаров или услуг с отсрочкой платежа под вексель. В хозяйственной практике используется простой вексель - соло и переводной вексель - тратта. Основные отличия от банковского кредита заключаются в том, что в роли кредитора могут выступать любые юридические лица; коммерческий кредит предоставляется только в товарной форме; ссудный капитал интегрирован с промышленным и торговым.

Потребительский кредит выступает как целевая форма кредитования физических лиц, причем в роли кредитора могут выступать как специализированные учреждения, так и любые юридические лица, осуществляющие реализацию товаров и услуг. Потребительский кредит предоставляется как в денежной, так и в товарной формах.

Государственный кредит требует обязательного участия государства либо в роли кредитора, либо в роли заемщика. От лица государства в этих операциях выступают органы исполнительной власти различных уровней. Как кредитор государство через центральный банк осуществляет кредитование конкретных регионов и отраслей, а также коммерческих банков в процессе продажи кредитных ресурсов на рынке межбанковских кредитов. Как заемщик государство выступает в процессе размещения государственных займов или при осуществлении операций на рынке государственных ценных бумаг.

Международный кредит - это совокупность кредитных отношений на международном уровне, участниками которых могут выступать международные кредитно-финансовые организации, правительства государств и отдельные юридические лица. Может выступать как в товарной (во внешнеторговой деятельности), так и в денежной формах.

Кредит как экономическая категория используется как средство регулирования экономики. В рыночной экономике государственное регулирование кредита - необходимое условие эффективного воздействия на процесс общественного воспроизводства.