6. Назовите особенности андеррайтинга финансовых и предпринимательских рисков.

Разнообразие предпринимательских рисков очень велико -- от утраты имущества и финансов до колебаний экономической конъюнктуры и изменений в законодательстве. Однако у них есть общая особенность, выделяющая их из общего понятия риска -- это субъективность, отражающая влияние на степень риска личных человеческих качеств предпринимателя. Пожар может случиться на любом предприятии, но с большей вероятностью он случится там, где предприниматель в погоне за сверхприбылью пренебрегает правилами пожарной безопасности. Поэтому при  андеррайтинге  предпринимательских  рисков  главное -- отделить объективные факторы риска от субъективных, спекулятивных, которые зависят от личного интереса страхователя.

Под финансовыми рисками в  страховании  обычно понимают риск финансовых потерь, а также риск упущенной выгоды. Страхование финансовых рисков -- это совокупность видов страхования, предусматривающих обязанности страховщика выплатить возмещение в размере полной или частичной потери доходов, а также дополнительных расходов страхователя, вызванных указанными в договоре рисками, например, остановка или сокращение объемов производства, потеря работы, банкротство. Хотя все перечисленные события могут привести к финансовым потерям, к собственно финансовым рискам обычно относят валютный, кредитный, инвестиционный риски.

7. Назовите особенности андеррайтинга рисков с катастрофическими (фатальными) последствиями.

Катастрофический риск - риск, при котором возникает неплатежеспособность предприятия. Потери могут достигнуть величины, равной имущественному состоянию предприятия. Также связанный с прямой опасностью для жизни людей или возникновением экологических катастроф.

8. Назовите особенности андеррайтинга перестраховочных операций.

В перестраховочном бизнесе, особенно среди профессиональных перестраховщиков, где нет вала розничных продаж и урегулирования убытков,  андеррайтинг  по праву считается основным бизнес-процессом, особенно когда речь идет о факультативном  перестраховании  крупных и опасных рисков.  Как показывает страховая практика высокая андеррайтинговая компетенция наиболее ценится и является залогом укрепления конкурентных преимуществ пока только в перестраховочной сфере, в большинстве же страховых компаний к андеррайтерам, как и их коллегам по цеху актуариям, методологам в кризисное время относятся как непроизводительным не приносящим пользы затратам. Ситуация может измениться к лучшему, когда из кризиса выйдут победителями страховые компании сохранившие и использовавшие  и преумножившие свой андеррайтинговый потенциал, который в конечном итоге позитивно отразился и на финансовом результате и капитале собственника страховщика.

9. Перечислите способы обследования, применяемые при андеррайтинге

Термин  андеррайтинг  подразумевает под собой принятие риска, гарантирование или страхование. Как экономическая категория он используется в трех совсем разных сферах. В первую очередь он применяется в качестве  способа  продажи товаров, услуг через каталог или периодические издания. Следующая сфера его использования – это инвестиционный бизнес. А также страховой бизнес. Сам процесс заключается в сборе информации ее обработке, на основании чего происходит анализ решения о принятии рисков или неприятии таковых.  андеррайтинг  стандартный - это процедура по принятию рисков на страхование. Происходит она путем оценки объекта согласно установленным критериям стандартности. Эффективность выполнения андеррайтерской деятельности, напрямую зависит от специалистов, работающих в этой сфере. Они точно знают степень риска и проводят оценку возможного развития событий.

10. Назовите показатели успеха политики андеррайтинга страховщика.

Предстраховая экспертиза является важнейшим звеном  андеррайтинга . От ее качества зависит  успех  всех последующих этапов заключения и исполнения договора страхования. Оценить качество  андеррайтинга  той или иной страховой компании можно по тому, насколько эффективно выполняются функции  андеррайтинга . Ранее отмечалось, что основными функциями  андеррайтинга  являются: оценка рисков, определение адекватных страховых тарифов и условий страхования, а также формирования прибыльного страхового портфеля. Последняя функция является результирующей, т. е. андеррайтинговая прибыль по страховому портфелю зависит от того, насколько эффективно были выполнены предыдущие три функции. Таким образом, оценку эффективности  андеррайтинга  можно свести к оценке прибыльности страхового портфеля. Основные  показатели  оценки прибыльности страхового портфеля:

1. Прибыльность страхового портфеля (относительный показатель). Рассчитывается как отношение андеррайтинговой прибыли (АП) по портфелю к размеру страхового портфеля (СП): Прибыльность = АП / СП Показатель прибыльности показывает, сколько рублей андеррайтинговой прибыли зарабатывает страховая компания на каждый рубль привлеченных страховых премий.

2. Прибыль в абсолютном выражении. Прибыльность в 10% по портфелю в 100 млн. дает прибыль в 10 млн., в то время как прибыльность в 40% по портфелю в 10 млн. дает прибыль в 4 млн. Поэтому, кроме относительных показателей, следует рассматривать и абсолютные. Задача состоит в выработке некоторого соотношения между прибыльностью в процентах и прибылью в абсолютных величинах. С одной стороны, страховщика интересует прибыльность как некоторый процент от привлеченных премий, потому что на каждый рубль премий приходятся несколько копеек расходов на привлечение клиентов (аквизиционных расходов). С другой стороны, аквизиционные расходы могут быть постоянными или повышаться в меньшей степени, чем растут привлеченные платежи. Кроме того, привлечение дополнительных премий можно осуществлять либо за счет снижения тарифов, либо за счет принятие на страхование более опасных рисков, что отразится на прибыльности (относительном показателе).

3. Структура страхового портфеля. Постоянно отслеживая структуру страхового портфеля и, соответственно, выявляя наиболее рисковые группы клиентов, объектов страхования, страховщик может оптимизировать доходность по портфелю. Также, следует формировать такой страховой портфель, который был бы слабо подвержен катастрофическим убыткам. Например, если мы говорим о страховании недвижимости от стихийных бедствий, то следует обеспечить географическое распределение объектов страхования, входящих в этот портфель. 4. Оптимальный размер страхового портфеля. Под размером страхового портфеля будем понимать здесь количество однородных, статистически независимых друг от друга объектов страхования. Ранее страховым портфелем мы называли объем привлеченных премий, но для анализа оптимальности размера страхового портфеля нужно использовать количество объектов страхования, т. к. именно от него зависит ошибка выборки по портфелю и отклонение фактического объема выплат от расчетного. Можно утверждать, что существует некий интервал значений размера страхового портфеля, при котором прибыльность по портфелю является наибольшей.

Задачи:

1. Определить размер единовременной премии страхователя, имеющего возраст 42 года, если при дожитии до 45 лет он должен получить от страховщика 1 д.е. Ставку считать равной 5%.

2. Возраст страхователя на момент заключения договора 43 года. При дожитии до 47 лет он должен получить от страховщика 200 д.е. Какую сумму должен внести страхователь. Ставку считать равной 6%.

3. Возраст страхователя на момент заключения договора 41 год. При дожитии до 46 лет страхователь должен получить от страховщика 500 д.е. Какую сумму должен внести страховщик. Ставку считать равной 3%.

4. Рассчитать нетто-премию для страхователя в возрасте 42 года, если по условиям договора страховщик должен выплачивать в конце каждого года по 1 д.е. в течении ближайших 3-лет. Норма доходности 5%.

5. Рассчитать нетто-премию страхователя в возрасте 43 года, если по условиям договора страховщик должен выплачивать в конце каждого года по 2 д.е. в течении ближайших 5 лет. Норма доходности 4%.

6. Возраст страхователя – 41 год, выплаты по 1 д.е. в течении ближайших 5 лет. Определить единовременный взнос страхователя. Норма доходности – 5%.

7. Рассчитать размер единовременной нетто-премии при пожизненном страховании лица в возрасте 45 лет, если договор на случай смерти заключен в сумме 5 000 д.е. Норма доходности - 5%.