Тема 4. Аналіз фінансових звітів

План

4.1 Аналітичні фінансові документи та їх використання в діагностиці та управлінні фінансами.

4.2 Фінансові показники. Аналіз та використання в управлінні фінансами.

4.3 Комплексний аналіз фінансового стану підприємства.

Література: [3, 8, 9, 15, 16]

4.1 Аналітичні фінансові документи та їх використання в діагностиці та управлінні фінансами.

Основним звітним документом фірми є бухгалтерський баланс – моментальний знімок фінансово-господарського стану фірми на певну дату, який дозволяє зробити оцінювання найсуттєвіших ознак фірми.

Процедура оцінювання ознак фірми на підставі балансу має назву читання балансу.

Важлива професійна характеристика фінансового менеджера, яка надає можливість управляти фінансовими параметрами фірми

Для аналізу фінансових звітів використовують різні методи та прийоми.

Методи фінансового аналізу

Зіставлення фінансових показників звітного періоду з показниками минулого періоду

Зіставлення фінансових показників звітного періоду з показниками аналогічного періоду минулого року

Зіставлення фінансових показників за ряд минулих періодів

Структурний аналіз активів

Структурний аналіз капіталу

Структурний аналіз грошових потоків

Порівняльний аналіз фінансових показників даного підприємства та середньо галузевих показників

Порівняльний аналіз фінансових показників даного підприємства підприємств-конкурентів

Порівняльний аналіз фінансових показників окремих структурних одиниць і підрозділів даного підприємства

Порівняльний аналіз звітних і планових показників

Аналіз фінансової стійкості

Аналіз

Аналіз платоспроможності

фінансових

показників

Аналіз обертання активів

Аналіз обертання капіталу

Аналіз рентабельності

Дюпонівська система інтегрального аналізу

Об’єктно-орієнтована система інтегрального аналізу

Інтегральний фінансовий аналіз

Інтегральна система портфельного аналізу

4.2 Фінансові показники. Аналіз та використання в управлінні фінансами.

Найбільш поширеним методом, який використовується для аналізу фінансової звітності, є аналіз коефіцієнтів (відносних показників).

Фінансовий коефіцієнт сам по собі мало про що говорить

Кількість коефіцієнтів, які можливо вирахувати на підставі фінансової звітності компанії, дуже велика. Одні коефіцієнти мають загальне застосування, інші використовуються у специфічних ситуаціях або галузях.

1. Коефіцієнти ліквідності: чи має підприємство достатньо коштів для оплати своїх поточних зобов’язань?