2. Контрактные риски и способы их уменьшения

Риски можно избежать или минимизировать если:

1. Решения принимать на базе максимально полной информации.

2. Для получения этой информации и оценки ситуации резервировать необходимое время.

3. Увеличивать степень контроля за рискованными ситуациями и контрагентами.

4. Подвергать риску возможно меньше средств и возможно на более короткий период.

Контрактные риски можно разделить на риски:

а) невыполнения контрагентом по контракту своих обязательств;

б) блокирование (приостановки) контракта;

в) коммерческой неэффективности контракта.

Наибольший из приведенных рисков представляют а) и в).

Потери, связанные с риском невыполнения контрагентом своих обязательств обычно бывают двух видов:

1. Неполучение компенсации за собственные затраты поставщика, исполнителями арендодателя (потери для продавца);

2. Неполучение заказанных и (или) оплаченных товаров и услуги (потери для потребителя).

Кроме прямых потерь из-за невыполнения партнером своих обязательств могут выявиться и гораздо более весомые косвенные потери:

1) прибыли, не полученные им вследствие того, что не поставленные потребителю вовремя ресурсы помешают ему оперативно воспользоваться благоприятной конъюнктурой для собственных поставок – это самый «мягкий» вариант потерь;

2) неустойки, которые потребителю придется платить своим заказчикам, когда он в свою очередь сорвет им поставки, которые он уже обязался осуществить с использованием неполученных ресурсов;

3) «замораживание», выведение из оборота инвестиций, реально уже сделанных в расчете на получение сорванных поставок - самые значительные из вероятных потерь.

Риски невыполнения контрагентом своих обязательств по контракту происходят из того, что контрагент может:

- во-первых, оказаться фиктивным, юридически несуществующим или обладающим недостаточным капиталом и финансовой ответственностью за свои обязательства;

- во-вторых, как реальный партнер по договору исчезнуть до наступления момента исполнения своих обязательств (срока поставки или срока оплаты);

- в-третьих, оказаться недееспособным и в том числе и неправомочным заключать рассматриваемую сделку:

- в-четвертых, не иметь намерения добросовестно выполнять свои обязательства;

- в-пятых, имея это намерение быть или впоследствии стать неплатежеспособным, либо даже банкротом;

- в-шестых, разорвать контракт, неся при этом меньше прямые потери, чем суммарные прямые и косвенные потери предприятия, рассчитывавшего на получение выгод от данного контракта;

Есть несколько распространенных способов уменьшить риски. Они состоят в:

- нахождении и (или) проверке информации о сомнительных контрагентах;

- анализе того, не является ли объем сделки слишком (ненормально) большим по сравнению с собственным капиталом контрагента;

- дроблении одного рискованного контракта на ряд мелких и значительно менее рискованных;

- избежании в содержании контракта таких условий поставки и оплаты, которые не создают и искушение для контрагента присвоить и реализовать средства на имущество предприятия без адекватного выполнения своих обязательств;

- предъявлении сомнительному контрагенту требования представить в свою пользу финансовые гарантии и поручительства, вызывающих доверие третьих лиц (банков, предприятий);

- предоставлении контрагентом под свои обязательства того или иного имущественного обеспечения, не связанного уже ответственностью перед другими лицами;

- оплаченной за счет контрагента страховке своих обязательств, оформленного на имя минимизирующего свои риски предприятия.

Получение информации о предполагаемом партнере по любой сколько-нибудь значительной либо просто критической для предприятия сделка является исходным и обязательным элементом коммерческой подготовки хозяйственных договоров.

К такой информации, как минимум, относятся сведения о:

- регистрации контрагента;

- юридическом статусе предприятия;

- уставном капитале контрагента;

- ликвидности фондов (способности быть быстро проданными);

- обороте и объеме продаж на настоящий момент и в ближайшем будущем;

- учредителях, пайщиках, акционера предприятия контрагента, распределении между ними даст в капитале, голосов в управлении;

- наличии используемого банковского счета (и о том, в каком банке он открыт, - чем солиднее банк, тем лучше).

Радикальным способом удостовериться в нефиктовности и солидности неизвестного предприятию потенциального партнера является получение финансовых гарантий по сделкам с ним и (или) поручительств за его обязательства со стороны третьих лиц, обладающих безусловной проверенной дееспособностью и платежеспособностью.

Универсальным методом минимизации риска потерь от вступления в отношения с фиктивным или имеющим слишком ограниченную уставную ответственность контрагентом может явиться условие в контракте с ним, согласно которому такой контрагент представляет под свои обязательства специальное имущественное обеспечение, не входящее в сумму уставного капитала партнера по хозяйственным договорам.

В качестве этого обеспечения допустимо принимать любое его имущество, любые активы – однако желательно, чтобы это имущество было достаточно легко физически контролируемым. Например, обеспечением сделки способны стать: средства на специальном депозите в банке с правом снятия этих средств с депозита лишь при представлении подписей обоих партнеров по контракту, ценные бумаги, сдаваемые третьему лицу – депозитарию (банку); другие перемещаемые виды имущества и имущественные права. По существу, речь здесь идет о неком залоге в пользу партнера по сделке.