- •1. Определение неудовлетворительной структуры
- •2. Анализ и оценка реальных возможностей восстановления
- •3. Диагностика банкротства предприятия с использованием показателей Бивера.
- •4. Диагностика банкротства предприятия с использованием показателей Альтмана.
- •5. Выводы
- •Основные факторы риска, связанные с деятельностью оао «Красноярский хлеб»:
- •Проблемы и пути их решения
- •Бюджетное задание
1. Определение неудовлетворительной структуры
баланса предприятия
1.1. Анализ и оценка структуры баланса предприятия проводятся на основе показателей:
- коэффициента текущей ликвидности;
Кт.л.=Тек.А./Краткоср.обор.=стр.290-230/стр.610+620+630+660+650 (1)
К т.л.ф.=188 087/4 895+133 480=1,36
К т.л.на н.г.=151 520/11 715+134 709=1,03
- коэффициента обеспеченности собственными средствами.
Коб.=Соб.ср.+долгср.обяз.-внеобор.А./оборотн.А.стр.490+590+640-190/290 (2)
К об.=7 091+177 289+2-134 670/188 087=0,26
1.2. Основанием для признания структуры баланса предприятия неудовлетворительной, а предприятия - неплатежеспособным является выполнение одного из следующих условий:
- коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода имеет значение менее 2. В ОАО «Красноярский хлеб» коэффициент текущей ликвидности равен 1,36 ;
- коэффициент обеспеченности собственными средствами на конец отчетного периода имеет значение менее 0,1. В данном предприятии 0,26.
2. Анализ и оценка реальных возможностей восстановления
платежеспособных предприятий
2.1. Основным показателем, характеризующим наличие реальной возможности у предприятия восстановить (либо утратить) свою платежеспособность в течение определенного периода, является коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности.
В том случае, если хотя бы один из коэффициентов, перечисленных в разделе I, имеет значение менее указанных в пункте 1.2, рассчитывается коэффициент восстановления платежеспособности за период, установленный равным 6 месяцам.
В данном предприятии коэффициент восстановления платежеспособности будет рассчитываться за период, установленный равным 6 месяцам.
2.2. Коэффициент восстановления платежеспособности определяется по формуле как отношение расчетного коэффициента текущей ликвидности к его установленному значению. Расчетный коэффициент текущей ликвидности определяется как сумма фактического значения коэффициента текущей ликвидности на конец отчетного периода и изменение значения этого коэффициента между окончанием и началом отчетного периода в пересчете на период восстановления платежеспособности, установленный равным 6 месяцам.
Кт.л.ф + 6/Т(Кт.л.ф – Кт.л.н)
Кв = ------------------------------------ (3)
2
Где К1ф - фактическое значение (в конце отчетного периода) коэффициента текущей ликвидности (К1);
К1н - значение коэффициента текущей ликвидности в начале отчетного периода;
К1норм - нормативное значение коэффициента текущей ликвидности, К1норм = 2;
6 - период восстановления платежеспособности в месяцах;
Т - отчетный период в месяцах.
Кв=1,36+6/12(1,36-1,03)/2=1,44
Коэффициент восстановления платежеспособности, принимающий значение больше 1, рассчитанный на период, равный 6 месяцам, свидетельствует о наличии реальной возможности у предприятия восстановить свою платежеспособность.
3. Диагностика банкротства предприятия с использованием показателей Бивера.
1. 1 группа «Благополучные компании»
2. 2 группа «За пять лет до банкротства»
3. 3 группа «За один год до банкротства»
Таблица- показатели Бивера.
-
Показатели
Формула для расчета
1гр.
2гр.
3гр.
1.К.Бивера
Кб=чист.прибыль+аморт./заем.капитал
0,1
2. К.т.л.
Тек.А./Краткоср.обороты
1,36
3.Эк. рентаб.
Кэ=Чистая прибыль/Активы*100%
3,91
4.Фин.леверидж.
Кф.л.=заем.ср./Пассивы*100%
58,8
Кб=чист.прибыль+аморт./заем.капитал=12 637+18 752/177 289+138 377=0,1 (4)
Кэ=Чистая прибыль/Активы*100%=12 637/322 757*100%=3,91 (5)
Кф.л.=заем.ср./Пассивы*100%=177 289+138 377/322 757*100%=58,8 (6)
Данная организация относится ко 2 группе, а значит, она находится в стадии «за пять лет до банкротства».