2. Об’єкт, предмет і суб’єкти фінансового аналізу, його мета та основні завдання
Зміст фінансового аналізу визначається предметом, метою та завданнями, які він дозволяє вирішити.
Предметом фінансового аналізу є фінансові ресурси та їх кругообіг в процесі фінансово-господарської діяльності
Об’єктом фінансового аналізу виступають конкретне підприємство та його фінансовий стан.
Суб’єктами фінансового аналізу є фінансові аналітики, які зацікавлені в діяльності підприємства з будь-яких причин.
Метою фінансового аналізу є
– всебічна оцінка фінансового стану підприємства, резервів його діяльності та ділової активності для пошуку резервів підвищення рентабельності, виробництва як основи стабільної роботи підприємства, а також виконання ним зобов’язань перед бюджетом, банком та іншими установами;
– розробка найвірогідніших передбачень і прогнозів майбутніх умов функціонування підприємства, визначення дохідності підприємства для порівняння її з аналогічними показниками інших підприємств або оцінка підприємства з погляду його ринкової вартості;
– своєчасне виявлення та усунення недоліків у господарській діяльності для визначення шляхів підвищення фінансового стану підприємства та його платоспроможності, виявлення змін у фінансовому стані та основних чинників, які впливають на фінансовий стан підприємства, прогнозування основних тенденцій у фінансовому стані.
Мета фінансового аналізу залежить від різних партнерських груп, які зацікавлені у його результатах (табл. 1.1).
Для досягнення мети фінансового аналізу мають вирішуватись такі основні завдання:
дослідження рентабельності підприємства;
дослідження фінансової стійкості підприємства;
об’єктивна оцінка динаміки та стану ліквідності, платоспроможності і фінансової стійкості підприємства;
Таблиця 1.1 – Мета фінансового аналізу залежно від різних партнерських груп, зацікавлених у його результатах
Основні партнерські групи |
Внесок партнерської групи |
Компенсація, яку вимагають |
Мета фінансового аналізу |
Власники |
Власний капітал |
Дивіденди |
Фінансові результати та фінансова стійкість підприємства |
Кредитори |
Позиковий капітал |
Відсотки |
Ліквідність (платоспроможність), спроможність підприємства мобілізувати грошові кошти для сплати боргів |
Керівники (адміністрація) |
Знання справи та вміння керувати |
Оплата праці й частина прибутку понад оклад |
Уся інформація, корисна для управління |
Персонал (службовці) |
Виконання робіт згідно з розподілом праці |
Заробітна плата, премії та соціальні умови |
Фінансові результати підприємства та його ліквідність |
Постачальники |
Постачання засобів і предметів праці |
Договірна ціна |
Фінансовий стан, ліквідність |
Покупці (клієнти) |
Збут продукції, товарів, робіт, послуг |
Договірна ціна |
Фінансовий стан і стан запасів готової продукції та товарів |
Податкова адміністрація |
Послуги держави |
Сплата податків повністю та в строк |
Фінансові результати підприємства |
дослідження ефективності використання майна (капіталу) підприємства, забезпечення підприємства оборотними коштами;
оцінка конкурентоспроможності підприємства;
аналіз ділової активності підприємства та його стану на ринку цінних паперів;
визначення ефективності використання фінансових ресурсів:
– загальна оцінка фінансового стану і чинників його зміни;
– вивчення співвідношення між джерелами оборотних коштів, їх розміщенням і ефективністю використання;
– додержання підприємством фінансової, розрахункової та кредитної дисципліни;
– визначення ліквідності і фінансової стійкості підприємства.