2. Анализ финансового состояния предприятия

Бухгалтерский баланс занимает центральное место в финансовой отчетности организации, так как он наиболее полно характеризует ее финансовое состояние на дату составления баланса.

Основная задача бухгалтерского баланса - показать собственнику, чем он владеет или какой капитал находится под его контролем. Баланс позволяет получить представление и о материальных ценностях, и о величине запасов, и о состоянии расчетов, и об инвестициях. Изучение бухгалтерского баланса позволяет выявить обеспеченность организации собственными оборотными средствами, состояние расчетных и кредитных отношений и в целом финансовое состояние организации.

2.1. Оценка размещения средств в активах предприятия

Для изучения состава имущества, его динамики и структуры на основании актива бухгалтерского баланса предприятия составлена аналитическая таблица 4 - «Состав, динамика и структура имущества предприятия».

Таблица 4. Состав, динамика и структура имущества открытого акционерного общества "Лукойл"

Показатели	Код показателя в форме №1	Сумма, тыс.руб.				Темп прироста в % (+,-)		Удельный вес в имуществе предприятия, %
		на начало года	на конец года	изменение за год (+,-)	на начало года			на конец года	изменение за год (+,-)
1	2	3	4	5	6		7		8	9
1. Имущество предприятия, всего	1600	989296897	1182371977	193075080	20		100		100	0
2. Внеоборотные активы	1100	490887390	481427192	-9460198	-2		49,62		40,72	-8,90
2.1. Нематериальные активы	1110	233237	283076	49839	21		0,024		0,02	0,0004
2.2. Результаты исследований и разработок	1120	18224	55977	37753	207		0,002		0,005	0,003
2.3. Основные средства	1130	6099613	6849845	750232	12		0,62		0,58	-0,04
2.3.1. Незавершенное строительство	1131	2434867	3200425	765558	31		0,25		0,27	0,02
2.4. Доходные вложения в материальные ценности	1140	86	15	-71	-83		0,0000		0,0000	0,0000
2.5. Финансовые вложения	1150	482729971	470960407	-11769564	-2		48,80		39,83	-8,96
2.6. Отложенные налоговые активы	1160	534654	354707	-179947	-34		0,05		0,03	-0,02
2.7. Прочие внеоборотные активы	1170	1271605	2927165	1655560	130		0,13		0,25	0,12
3. Оборотные активы	1200	498409507	700944785	202535278	41		50,38		59,28	8,90
3.1. Запасы	1210	35371	3789	-31582	-89		0,004		0,0003	-0,003
3.1.1. Материалы	1211	349241	507820	158579	45		0,035		0,043	0,008
3.1.2. Затраты в незавершенном производстве	1212	839					0,0001
3.1.3. Готовая продукция и товары для продажи	1213	595	268	-327	-55		0,0001		0,0000	0,0000
3.1.5. Прочие запасы и затраты	1215	20969	29686	8717	42		0,002		0,003	0,0004
3.2. НДС по приобретенным ценностям	1220	62230	31359	-30871	-50		0,006		0,003	-0,004
3.3. Дебиторская задолженность	1230	125447670	143180189	17732519	14		12,68		12,11	-0,57
3.4. Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	1240	358759278	518610702	159851424	45		36,26		43,86	7,60
3.5. Денежные средства и денежные эквиваленты	1250	14104958	39084641	24979683	177		1,43		3,31	1,88
3.6. Прочие оборотные активы	1260

Исходя из таблицы 4, мы видим, что активы на конец года характеризуются следующим соотношением: 40,72% внеоборотных активов и 59,28% текущих. Имущество компании «Лукойл» увеличилось на 193 075 080 тыс.руб. (20%) и составило 1 182 371 977 тыс. руб.

За изученный период доля, оборотных активов в общем объеме имущества предприятия, увеличилась с 50,38% до 59,28% (на 8,9 пунктов), а внеоборотных активов, наоборот, уменьшилась с 49,62% до 40,72% (на 8,9 пунктов), что говорит об ускорении общей оборачиваемости активов предприятия в данном отчетном периоде.

За 2011 год запасы уменьшились на 31 582 тыс. руб., это в основном, произошло из за уменьшения готовой продукции и товаров для продажи на 55% (327 тыс. руб.) Это говорит о хорошей организации управления запасами, эффективной организации производства.

За отчетный период дебиторская задолженность увеличилась с 125 447 670 тыс. руб. до 143 180 189 тыс. руб. (на 14%). Рост дебиторской задолженности свидетельствует о постоянном и значительном увеличении объемов реализации продуктов или услуг с отсрочкой платежа.

Финансовые вложения характеризуют финансовую активность предприятия. Из таблицы 4 мы видим, что они выросли на 159 851 424 тыс.руб., что говорит о том, что предприятие занимается не только производственной деятельностью, но и инвестирует средства в свои капиталы.

В 2011 году общая сумма денежных средств компании «Лукойл» увеличилась на 24979 683тыс.руб. (с 14 104 958 тыс.руб. до 39 084 641 тыс.руб. ), темп прироста составил 177%. Это изменение оценивается положительно и свидетельствует о ликвидности капитала и его оборачиваемости.

За отчетный период у компании «Лукойл» наблюдается рост нематериальных активов. Если в начале года было 233 237 тыс. руб., то к концу отчетного периода составила 283 076 тыс. руб., темп прироста составил 21%. Увеличение нематериальных активов для предприятия является положительным, так как это свидетельствует о повышении деловой активности организации.

Финансовые вложения предполагают отвлечение денежных средств из оборота и сопряжены, как правило, со значительным риском. Отрицательное значение в удельном весе имущества (-8,96) рассматривается как положительное явление для предприятия.

На Рисунке 1 показана динамика структурных изменений в имуществе «Лукойл». Как видно из рисунка в структуре имущества преобладают оборотные активы 50,28% и 59,38% соответственно на начало и конец года, в то время как внеоборотные активы составляют 49,62% и 40,72% соответственно на начало и конец года. Удельный вес оборотных активов за год увеличился на 8,9%, соответственно удельный вес внеоборотных активов уменьшился на 8,9%.

Рисунок 1. Диаграммы структуры изменений в имуществе ОАО «Лукойл» за 2011 г.

Для анализа состава, динамики и структуры основных средств, на основании данных формы №5 Приложения к бухгалтерскому балансу, составлена аналитическая таблица 5 - «Состав, динамика, структура и амортизация основных средств».

Таблица 5. Состав, динамика, структура и амортизация основных средств открытого акционерного общества «Лукойл».

Показатели	Код показателя в форме №5	Сумма, тыс. руб.				Удельный вес в стоимости основных средств предприятия, %
		на начало года	на конец года	изменение за год (+,–)	на начало года		на конец года	изменение за год (+,–)
1	2	3	4	5	6		7	8
1. Здания	5201	3319671	3333150	13479	57,74		56,37	-1,37
2. Сооружения и передаточные устройства	5202	109725	110964	1239	1,91		1,88	-0,03
3. Машины и оборудование	5203	1452093	1608416	156323	25,26		27,20	1,94
4. Транспортные средства	5204	325283	296842	-28441	5,66		5,02	-0,64
5. Другие виды основных средств	5205	535830	558991	23161	9,32		9,45	0,13
6. Земельные участки и объекты природопользования	5206	-	-	-	-		-	-
7. Итого основных средств	5200	5748849	5912610	163761	100		100	-
8. Амортизация основных средств, всего	5200(аморт)	2084017	2269175	185158	36,25		38,38	2,13
в том числе:
8.1. Зданий и сооружений	5201(аморт) +5202(аморт)	437437	508693	71256	-		-	-
8.2. Машин, оборудования и транспортных средств	5203(аморт) +5204(аморт)	1285854	1386985	101131	-		-	-
8.3. Других основных средств	5205(аморт) +5206(аморт)	325565	367265	41700	-		-	-
9. Остаточная стоимость основных средств
СПРАВОЧНО:	Ф.№1, стр. 1130	3664832	3643435	-21397	63,75		61,62	-2,13
Остаточная стоимость основных средств

Из данных Таблицы 5 видно, что сумма основных средств на начало года составляла 5 748 849 тыс. руб., а на конец года – 5 912 610 тыс. руб. По сравнению с началом года сумма основных средств увеличилась на 163 761 тыс. руб.

Данное изменение показателя произошло за счет увеличения числа зданий на сумму 13 479 тыс. руб. Так же вклад в увеличение основных средств был внесен за счет роста активов по статьям "Сооружения и передаточные устройства" и "Машины и оборудование". Это связано с приобретением сооружений и передаточных устройств на сумму 1 239 тыс. руб., и машин и оборудования на 156 323тыс. руб. При этом предприятие избавилось от транспортных средств, которые не используются, поэтому данный показатель уменьшился на сумму 28 441 тыс. руб.

Наибольший удельный вес в структуре основных средств составляют здания (56,43%). Оценка стоимости основных средств позволяет определить оптимальные связи в структуре нематериальных активов и основных фондов, что дает возможность значительно повысить эффективность деятельности предприятия.

Одновременно с ростом показателя основных средств, увеличилось значение показателя амортизации, на сумму 185 158 тыс. руб., в том числе увеличилась амортизационные отчисления зданий и сооружений на 71 256 тыс. руб., других основных средств на 41 700 тыс. руб., а наиболее значительное увеличение амортизационных отчислений произошло по статье "Машины, оборудование и транспортные средства" на сумму 101 131 тыс. руб.

Остаточная стоимость основных средств - стоимость основных средств, определяемая как разность между первоначальной (восстановительной) стоимостью и накопленным износом основных средств на данный момент времени, т.е. это разность между первоначальной стоимостью и амортизацией в течение всего срока эксплуатации объектов.

Значение этого показателя уменьшилось на 21379 тыс. руб. и составило на конец года 3643435 тыс. руб., связано это с увеличением амортизации основных средств.