Вопросы для самоконтроля

1. Какова институциональная структура валютного рынка и его основные участники?

2. Какова динамика валютной структуры мирового валютного рынка? Что изменилось на валютном рынке после введения евро?

3. Что такое арбитражные операции на валютном рынке? Какие виды валютного арбитража существуют?

4. Что такое сделки спот? Каковы их особенности и доля в ежедневном обороте валютного рынка?

5. Что такое валютные свопы?

6. Что такое валютные форварды и фьючерсы? В чем основные отличия валютных форвардов от валютных фьючерсов?

7. Что такое мировой рынок ссудных капиталов и какова его структура?

8. Формы еврокредитов?

9. Каковы отличительные черты современного мирового рынка долговых обязательств?

10. Что дает компаниям размещение акций на иностранных рынках?

Тема 8. Международные экономические организации

Развитие процессов интернационализации усиливает взаимосвязи и взаимную зависимость национальных экономик. Совместная экономическая деятельность самостоятельных (суверенных) государств порождает необходимость совместного руководства, регулирования и финансирования этой деятельности. Государство и его органы давно уже начали участвовать в регулировании международных экономических отношений, используя первоначально средства и инструментарий национальной экономической политики. Однако по мере того как усиливается дифференциация в развитии стран, у них, естественно, формируются разные цели и задачи. Возникает необходимость в координа-ции их деятельности, направленной на позитивное воздействие на национальные экономики, региональные и международные процессы. Для того чтобы такое воздействие было эффективным, государства как минимум должны признавать обязательными для исполнения совместно разработанные мероприятия по регулированию экономических процессов. С этой целью субъектами международных отношений (национальными государствами) были приняты (созданы) международные правовые нормы, т.е. правила поведения, которые признаются юридически обязательными всеми субъектами международного права. Известны два основных способа создания международных правовых норм:

 формирование международных обычаев;

 заключение международных договоров.

Международный обычай – это единообразные правила осуществления операций, которые создаются практикой, постепенно закрепляются и признаются государствами международной правовой обычной нормой. Для закрепления существования обычая не надо создавать специальные органы, заключать соглашения и договоры. Достаточно односторонних действий государств (заявлений глав правительств, внутренних законодательных и нормативных актов и т.д.) или решений уже существующих международных организаций. Некоторые из международных обычаев применяются большинством стран мира, при этом они признают статус международных обычаев более высоким по отношению к нормам национального права. Чаще всего они касаются международной деятельности финансово-кредитных институтов: Унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов; Унифицированные правила по инкассо; Унифицированные правила по договорным гарантиям и т.д.

Унифицированные правила и обычаи создают определенный порядок, но они играют весьма ограниченную роль в области регулирования международных экономических отношений. Для целей регулирования государства договариваются о создании специальных органов, а международные правила и обычаи являются благоприятной почвой для этого. В настоящее время регулирование международных экономических отношений осуществляется на основе международных договоров и решений международных организаций или международных экономических конференций. Международная организация – институт, созданный на основе международных соглашений в целях регулирования международных отношений, в том числе экономических (торговых, валютно-кредитных, финансовых). Международные организации стали полноправным субъектом международных экономических отношений, а их деятельность  важнейшей формой международного сотрудничества.

Классификация международных организаций разнообразна и зависит от выбранного критерия. Так, по характеру членства и юридической природе участников международные организации делятся на межгосударственные (межправительственные) и неправительственные. Межгосударственные организации учреждаются на основе межгосударственного договора для достижения общих целей:

• изучение и принятие мер по наиболее важным проблемам международных экономических отношений;

• обеспечение стабилизации валют;

• содействие устранению торговых барьеров;

• выделение средств в дополнение к частному капиталу для оказания помощи технологическому и экономическому прогрессу.

Заметный рост международных организаций как межправительственных, так и неправительственных, наблюдается после окончания второй мировой войны, так как в этот период назрела потребность в многостороннем регулировании международных экономических отношений. Появились глобальные проблемы, которые и решать необходимо на глобальном уровне:

• для развития и стимулирования мирохозяйственных связей необходимо устранение барьеров на пути движения потоков товаров, услуг и капитала, координация правовых режимов в области торговли и инвестиций;

• транснационализация бизнеса требует согласованного совместного управления предпринимательской деятельностью;

• для согласованной экономической политики необходима разработка универсальных (унифицированных) методов регулирования цен, налогов, кредитов и прочее, а также унифицированной правовой основы регулирования, принципов разрешения споров и конфликтов и методов принятия управленческих решений.

Реализацией этих глобальных задач занимаются международные экономические организации соответствующего профиля и компетенции. Фактически государства передают отдельным международным организациям полномочия принимать решения и действовать в определенных сферах. Государства, участвующие в создании международной организации, выступают в качестве равноправных образований, они на добровольной основе ограничивают свой суверенитет, подчиняясь решениям международной организации. Решения международных организаций могут иметь обязательный или рекомендательный характер, но, как правило, государства-члены международных организаций не уклоняются от этих рекомендаций, во-первых, потому, что они направлены на решения важнейших общих проблем международного и национальных сообществ, во-вторых,  эти рекомендации подготовлены очень опытными и компетентными экспертами.

Одним из критериев классификации многочисленных современных международных экономических организаций является сфера многостороннего регулирования. В соответствии с этим критерием специалисты¹ выделяют следующие группы организаций.

1. Международные экономические организации, регулирующие экономическое и промышленное сотрудничество и отрасли мирового хозяйства.

2. Международные экономические организации в системе регулирования мировой торговли.

3. Региональные экономические организации в системе регулирования мирового хозяйства.

4. Международные и региональные экономические организации, осуществляющие регулирование предпринимательской деятельности.

5. Международные неправительственные организации и объединения, содействующие развитию международных хозяйственных связей.

Международное экономическое сотрудничество и его координация осуществляется организациями системы ООН, международными региональными организациями и неправительственными организациями.

Особую роль в развитии межгосударственного экономического регулирования играют межправительственные организации системы ООН. В настоящее время это 18 специализированных учреждений, целью деятельности которых, согласно Уставу ООН, является осуществление многостороннего сотрудничества в разрешении международных проблем экономического характера. По кругу компетенции межгосударственные организации делятся на организации общей и специальной компетенции. Деятельность организаций общей компетенции охватывает все сферы отношений между государствами-членами, организации специальной компетенции осуществляют сотрудничество в одной области либо подразделяются по направлениям (политические, экономические, научные и т.д.).

Основными структурными подразделениями системы органов экономического сотрудничества в рамках ООН являются Генеральная Ассамблея, Экономический и социальный совет (ЭКОСОС) и Секретариат. Экономическое сотрудничество в рамках отраслей мирового хозяйства осуществляется такими организациями ООН, как, например, Международное агентство по атомной энергии (МАГАТЭ), Продовольственная и сельскохозяйственная организация (ФАО), Специализированные организации в области промышленного сотрудничества  Организация Объединенных наций по промышленному развитию (ЮНИДО) и Программа развития Организации Объединенных наций (ПРООН) и т.д. Большую роль играют специализированные учреждения ООН в валютно-финансовой сфере: Международный валютный фонд (МВФ), Международный банк реконструкции и развития (МБРР), Европейский банк реконструкции и развития (МБРР), Банк международных расчетов (БМР). Международное регулирование в области мировой торговли осуществляется в рамках ООН несколькими организациями, среди которых Всемирная торговая организация (ВТО), Конференция ООН по торговле и развитию (ЮНКТАД).

Многостороннее региональное регулирование может осуществляться в рамках региональных группировок стран и международных региональных организаций. В рамках региональных группировок стран осуществляется процесс экономической интеграции, целью которого является стирание различий между экономическими субъектами, относящимися к разным государствам, недискриминация иностранных партнеров в каждой стране, укрупнение рынков сбыта (подробнее об этом  в следующей лекции).

Помимо экономической интеграции, организационно региональное экономическое сотрудничество опирается на региональные организации системы ООН и региональные банки. К региональным экономическим организациям системы ООН относятся, прежде всего, пять комиссий в рамках ЭКОСОС:

• Европейская экономическая комиссия – ЕЭК;

• Экономическая комиссия для Латинской Америки и Карибского бассейна – ЭКЛАК;

• Экономическая и социальная комиссия для Азии и Тихого океана – ЭСКАТО;

• Экономическая и социальная комиссия для Западной Азии – ЭСКЗА;

• Экономическая комиссия для Африки.

Наиболее известные и эффективно действующие региональные банки и фонды: Межамериканский банк развития – МБР; Европейский банк реконструкции и развития; Африканский банк развития – АфБР; Африканский фонд развития - АФР; Азиатский банк развития – АзБР.

Международные неправительственные организации представляют собой объединение юридических и физических лиц в форме ассоциаций и федераций и действуют в интересах членов для достижения конкретных целей. Из числа международных неправительст­венных организаций можно назвать Международную торговую палату (МТП), деятельность которой направлена на содействие между-народной торговле, многочисленные международные объединения предпринимателей, такие как Европейский деловой конгресс (ЕДК), международная ассоциация коммерческих банков (МАКОБ), Ассоциация торговцев сахаром-рафинадом и т.д.

Из действующих на сегодняшний день международных экономических организаций, а их несколько тысяч, можно выделить несколько по их роли и значению для всего мирового сообщества, известности, эффективности деятельности, типичности (для региональных организаций).