1. Аналіз достатності, ліквідності, синхронності й рівномірності грошових потоків

Аналіз достатності грошових потоків включає розрахунок певних показників, зокрема розраховують коефіцієнт Бівера (відношення чистого прибутку та амортизаційних відрахувань до середньої суми заборгованості), коефіцієнт ліквідності грошового потоку (відношення різниці вхідного грошового потоку і зміни залишку грошового потоку до вхідних грошових потоків), коефіцієнт достатності чистого грошового потоку (відношення чистого грошового потоку до суми сплати основного боргу за кредит, суми приросту запасів і виплачених дивідендів), термін повернення боргів (відношення залученого капіталу до чистих грошових потоків), коефіцієнт покриття відсотків за кредит (відношення чистого грошового потоку до суми відсотків за кредит), коефіцієнт реінвестування чистого грошового потоку (відношення різниці чистих грошових потоків і виплачених дивідендів до суми приросту реальних інвестицій і приросту довгострокових фінансових інвестицій).

Аналізуючи дані показники, можна дійти висновку про здатність підприємства погашати свої зобов’язання перед кредиторами, по сплаті боргу, відсотків за кредит, здатність формувати приріст запасів, виплачувати необхідний розмір дивідендів, термін, що необхідний для повернення боргів тощо. Результати аналізу є основою для прийняття відповідних заходів щодо регулювання достатності грошових потоків на підприємстві

Аналіз синхронності грошових потоків, метою якого є оцінка ступеню узгодженості грошових потоків у часі, що значним чином визначає стан фінансової рівноваги підприємства. З цією метою застосовують коефіцієнт кореляції вхідного та вихідного грошових потоків

синхронність надходження та витрат грошових потоків – показує відповідність у часі та за обсягами надходження та витрат грошових потоків підприємства. Значення показника повинно наближатися до нуля, що є свідченням узгодженості вхідних та вихідних потоків за обсягами, часом;

коефіцієнт синхронності надходження та витрати грошових коштів – показує, яку частку становить середнє відхилення між вхідним та вихідним грошовими потоками у загальному вихідному грошовому потоці. Значення показника повинно наближатися до нуля;

рівномірність надходження грошових коштів – показує, як вхідний грошовий потік розподіляється у часі протягом звітного періоду та як одноденний грошовий потік відрізняється від середньоденного. Значення показника повинно наближатися до нуля, що є ознакою рівномірності надходжень грошових коштів;

рівномірність витрат грошових коштів – показує, як вхідний грошовий потік розподіляється у часі

протягом звітного періоду та як одноденний грошовий потік відрізняється від середньоденного. Значення показника повинно наближатися до нуля, що є ознакою рівномірності витрачання грошових коштів;

коефіцієнт рівномірності надходження та витрати грошових коштів –показує частку середнього відхилення вхідного грошового потоку від його середнього значення у обсязі вхідного грошового потоку. Значення показника повинно наближатися до нуля;

коефіцієнт рівномірності використання грошових коштів - показує частку середнього відхилення

вихідного грошового потоку від його середнього значення у обсязі вихідного грошового потоку. Значення показника повинно наближатися до нул

коефіцієнт ліквідності грошового потоку – це співвідношення між сумою вхідного і вихідного грошового потоку підприємства. Для забезпечення ліквідності грошового потоку значення цього коефіцієнту повинно бути більшим за одиницю;

Аналіз ліквідності грошових потоків, метою якого є дослідження можливостей підприємства по здійсненню необхідних платежів і особливо по погашенню зобов'язань. З цією метою розраховуються наступні показники:

Коефіцієнт перспективної ліквідності грошового потоку (KL) Якщо даний коефіцієнт значно перевищує одиницю, це свідчить про неефективне управління грошовими потоками з точки зору забезпечення доходності. Значення показника значно менше одиниці свідчить про підвищений ризик втрати ліквідності.

Відносний індекс ліквідності, що розраховується за наступною формулою:

Даний показник вказує на можливість покриття наявними грошовими коштами можливі флуктуації грошових потоків підприємства.