1.2. Методика анализа формирования финансовых результатов предприятия

На рис. 1 приведена методика анализа финансовых результатов предприятия.

Рис. 1. Методика оценки доходов (финансовых результатов) предприятия

Цель  анализа  финансовых результатов -  оценить способность предприятия приносить доход на вложенный в предприятие капитал.

Ключевыми задачами анализа прибыли предприятий являются:

- оценка изменения абсолютных и относительных показа­телей прибыли;

- анализ факторов изменения прибыли от продажи продукции;

- анализ доходов от прочей деятельности;

- оценка использования чистой прибыли;

- определение резервов роста прибыли.

В процессе анализа прибыли рассматривают структуру и изменение прибыли; определяют факторы, которые влияют на уровень прибыли; дают оценку влияние факторов на прибыль [18, стр. 284].

На формирование финансового результата оказывает влияние ряд факторов:

− результативность использования ресурсов производства;

− соблюдение платежной дисциплины;

− изменение уровня цен ценовой политики;

− изменение макроэкономических показателей и т. д.

Финансовый результат находится в прямой зависимости от суммы полученной выручки. Положительный финансовый результат является определяющей мерой для притягивания инвесторов и кредиторов. Формирование финансовых результатов предприятия определяется исходя из доходов, которые получены как от основной, так и вспомогательной деятельности. На основе отчета о финансовых результатах деятельности выводится показатель валовой прибыли, прибыли от продаж, чистой прибыли. Валовая прибыль является разницей, которая была получена в итоге разности выручки и себестоимости продаж, прибыль от продаж формируется в результате вычета управленческих и коммерческих расходов. Конечным показателем эффективного финансового результата является чистая прибыль, которая остается после вычета налога на прибыль. Систематический недостаток объема прибыли и ее отрицательная динамика свидетельствует о неэффективности и рискованности деятельности предприятия.

Рассмотрим порядок проведения факторного анализа прибыли от продаж [12, стр. 229]:

1. Расчет совокупного изменения прибыли (ΔР) от продаж:

(1)

где прибыль отчетная;

прибыль базисная.

2. Влияние отпускных цен на прибыль (ΔР₁):

ΔР₁ = N^p₁ - N^p_1,0 = Σp₁q₁ - Σp₀q₁, (2)

где N^p₁ = Σp₁q₁ - реализация в отчетном году в ценах отчетного года (р – цена изделия; q – количество изделий);

N^p_1,0 = Σp₀q₁ - реализация в отчетном году в ценах базисного года.

3. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции (P2) в оценке по базовой себестоимости:

(3)

где Р₀ - прибыль базисного года

К1 - коэффициент роста объема продукции:

, (4)

где S1/0 - себестоимость фактически реализованной продукции за отчетный период, рассчитанная в ценах базисного периода;

S₀ - себестоимость базисного года.

4. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции, обусловленных изменениями в структуре продукции (P3):

P3= P0 (К2− К1), (5)

где К2 - коэффициент роста объема продаж в оценке по отпускным ценам:

К₂ = N^p_1,0/N^p₀, (6)

где N^p_1,0 - реализация в отчетном периоде по ценам базисного года;

N^p₀ - реализация в базисном году.

Для более глубокого анализа прибыли следует изучить и показатели рентабельности, по которой можно судить о доходности капитала, ресурсов и продукции.

Система показателей финансовых результатов включает в себя не только абсолютные (прибыль), но и относительные показатели (рентабельность) эффективности использования активов предприятия. 

Показатели рентабельности используют для сравнительной оценки эффективности работы отдельных предприятий и отраслей, выпускающих разные объемы и виды продукции. Эти показатели характеризуют полученную прибыль по отношению к затраченным производственным ресурсам.

Рентабельность – это относительный показатель уровня доходности предприятия, он характеризует эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной и т.д.).

В табл. 1 представим показатели, характеризующие прибыльность (рентабельность).

Таблица 1. - Показатели, характеризующие прибыльность (рентабельность)

Рентабельность, глубже отображает окончательные финансовые результаты, чем прибыль, поскольку представляет соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами.

Основными источниками информации финансовых результатов является Отчет о финансовых результатах предприятия, а также данные синтетического и аналитического учета [17, стр.89].

В заключении отметим, в условиях рыночной экономики и высокой конкуренции основными факторами, определяющими благополучное функционирование организации, является эффективное управление бизнесом, поиск резервов рационального использования ресурсов, расширение деятельности. Основной целью деятельности каждой коммерческой организации является получение прибыли. Показателями, характеризующими эффективность функционирования организации, служат прибыль и рентабельность. При этом каждое предприятие стремится максимизировать прибыль и повысить уровень рентабельности.