Финансовое планирование

Структура финансового плана:

1. Прибыль, организация, проценты от дивидендов, выручка от реализации, прирост устойчивых пассивов

2. Расходы и отчисление средств: капитальное вложение, отчисление в фонды стимулирования, расходы на приобретение ценных бумаг, благо творительные взносы и др.

3. Кредитные взаимоотношения с банковскими учреждениями: в доходной части - ссуды, в расходной - их возврат и уплата процентов по ним.

4. Взаимоотношение с бюджетом и внебюджетными фондами: в расходной части – платежи в бюджет, в доходной – ассигнования из бюджета.

Основные принципы классификации финансового планирования:

1. Сбалансированность и комплексность

2. Целевая ориентация – максимизация прибыли, рост прибыли, финансовое оздоровление, реструктуризация

3. Методическая база плановых расчетов

4. Горизонт плановых расчетов – длительность

5. Уровень хозяйственного регулирования

6. Отраслевая специфика – материальное, нематериальное производство..

7. Секториальные особенности экономики – нефинансовые предприятия, государственные учреждения..

8. Выделение этапов плановых расчетов – анализ основных направлений, прогнозов, проектов, планов финансовых отношений

9. Масштабы производственной деятельности и организационная структура предприятия

10. Структура производственной деятельности предприятия

Финансовая планирование основывается на элементах финансовой политики. Финансовая политика – это совокупность государственных и региональных мероприятий направленных на мобилизацию финансовых ресурсов, их распределение и использование государственных функций.

Инструменты финансовой политики:

1. Управление дефицитом бюджета

2. Прямое и косвенное налогообложение

3. Бюджетные расходы

Задача финансовой политики:

1. Налоговая реформа

2. Повышение эффективности использования бюджетных средств и внебюджетных фондов

3. Поддержание определённого уровня экономической активности в стране

4. Сокращение задолженностей хозяйствующего субъекта по платежам и недоимки по сбору налогов

Финансовая стратегия – долговременный курс государства в области финансов.

Финансовая тактика – решение задач конкретного этапа развития по средствам перегруппировки финансовых связей.

Типы финансовой политики:

1. Классическая (смешанная)

2. Регулирующая (рыночная)

3. Планово-директивная

Важная часть финансовой политики – это установление финансового механизма. 2 подхода финансового механизма:

1. Директивный

2. Регулирующий

Финансовая политика содержит 2 основных аспекта:

1. Макроэкономическая стабилизация экономики

2. Распределение ресурсов, зависящее от политики налогообложения и правительственных расходов

Сводный бюджет – консолидированный бюджет + внебюджетные фонды.

Территориальные бюджеты – консолидированные бюджеты субъектов федерации.

Элементы финансовой политики организации.

1. Анализ финансово экономического состояния предприятия

2. Разработка и принятие учетной и налоговой политики

3. Принятие кредитной политики предприятия

4. Механизм управления оборотными средствами, кредиторской и дебиторской задолженности

5. Механизм управления издержками производства и обращения, включая амортизационную политику

6. Выбор дивидендной политики

7. Принятая технология финансового планирования

Основные элементы системы финансового планирования:

1. Системы бюджетного планирования деятельности структурных подразделений предприятия

2. Системы сводного планирования бюджета предприятия

Технология финансового планирования – анализ прогнозный, проектный.

Взаимосвязь финансовых планов может быть представлена схематически в след. виде.

Важнейшими технологическими элементами планирования являются расчеты расходов и прибылей. При этом происходит минимизация затрат или максимизация прибылей.

Сквозная система бюджетов (и их расходов) предприятия включает:

1. бюджет фонда оплаты труда

2. бюджет материальных затрат

бюджет потребления энергии – сторонние платежи предприятия

3. бюджет амортизации – инвестиционной вложение

4. бюджет прочих расходов

5. бюджет погашения кредитов и процентов по ним – исполненея плана возврата кредита

6. налоговый бюджет

для разработки сводного бюджет используется:

1. прогноз денежной выручки от продаж

2. постоянные затраты по видам продукции

3. переменные издержки по товарным группам

4. размеры бартера и взаимозачетов в объеме продаж

5. налоговые выплаты, банковские кредиты и возможность их возврата

6. данные по производственным и резервным фондам предприятия

Основные потоки денежных средств в рамках хозяйствующего субъекта выглядят след. Образом:

Незавершенное производство:

1. запасы готовой продукии

2. начисление зарплаты и другие расходы _____________________ Денежные средства

3. остаточная стоимость основных фондов______________________|

4. спрос и ________________________________________________|

5. дебиторская задолженность_______________________________|

Бюджетирование потока денежных средств – это комплекс мероприятий по планированию и оперативному регулированию кругооборота денежных ресурсов предприятия