14.2. Центральный банк и его функции в экономике. Банковская система государства

Громадное влияние, которое оказывает на состояние экономики денеж­ное обращение, вызывает необходимость государственного регулирования это­го процесса. Это регулирование осуществляется по следующим направлениям:

♦ определение объема денежной массы на данный период;

♦ направление потоков движения денежной массы в народном хозяйстве;

♦ мероприятия по поддержанию устойчивости денежного обращения повышению покупательной способности денег.

В конечном счете, государственное регулирование денежного обращения должно обеспечить соответствие количества денег действительным потребностям обращения.

Институтом, который отвечает за денежное обращение, являете центральный банк. Именно ему предоставляется право эмиссии денег. В большинстве стран центральный банк выполняет свои функции самостоятельно и пользуется прочной автономией.

Для выполнения своих функций банк располагает соответствующим инструментарием кредитно-денежной политики. Основными инструментами являются:

• операции на открытом рынке;

• изменение резервной нормы;

• изменение учетной ставки.

Операции на открытом рынке являются основным рабочим инструментом регулирования денежного обращения (в целях увеличения денежного обращения банк скупает ценные бумаги у коммерческих банков или населения и выписывает со своего счета чеки на сумму купленных ценных бумаг (либо выплачивает деньги)). Чеки депонируются в коммерческие банки, часть денег возвращается в центральный банк в виде резервного фонда; другая часть идет на цели кредитования.

Мощным средством регулирования денежного обращения является изменение резервной нормы. Уменьшение резервной нормы приводит к увеличению денежной массы, расширяет возможности кредитования, тем самым увеличивая денежную массу; и наоборот.

Изменение резервной нормы создает условия для использования множества других кредитно-денежных инструментов. В экономике изменение резервной нормы принято считать грубым, примитивным средством регулирования денежного обращения.

Изменение учетной ставки. Центральный банк обладает возможностью предоставлять ссуды коммерческим банкам, обладающим твердым финансовым положением. Ставка процента, по которой выдаются такие ссуды, называ­ется учетной ставкой процента (ставкой рефинансирования). Для расширения денежной массы учетная ставка процента должна быть понижена. Таким образом, снижение учетной ставки расширяет предоставляемые ссуды, которые да­ют возможность коммерческому банку увеличивать объем кредитования.

Помимо этих инструментов, центральный банк может использовать це­лый ряд других мер. Так, центральный банк обладает правом, разрешающим создание новых коммерческих банков (лицензирование). Центральный банк имеет право устанавливать нормативы для коммерческих банков, в том числе минимальный размер уставного фонда. Центральный банк устанавливает пре­дельные соотношения между размером собственных средств коммерческого банка и суммой его активов.

В проведении денежной политики различают два направления:

1. "Политика дешевых денег". В её задачу входит сделать кредит дешевым и легкодоступным. Такая политика практикуется, когда имеет место экономический спад, безработица. Это требует увеличения денежной массы, чтобы способствовать поглощению свободных ресурсов.

Основные мероприятия: покупка ценных бумаг на открытом рынке, по­нижение резервной нормы, уменьшение учетной ставки. Все это увеличит из­быточные резервы коммерческих банков, предложение денег, совокупный спрос.

2. "Политика дорогих денег". Ее цель - ограничить предложение денег с тем, чтобы понизить расходы и сдержать инфляционную спираль. Отмеченные ранее мероприятия осуществляются в обратном направлении.

В условиях административно-командной экономики денежное обращение полностью регулировалось государством. Регулирование денежного обраще­ния осуществлялось на основе таких документов, как баланс денежных дохо­дов и расходов населения. Безналичные расходы шли в рамках выделенных средств. Оперативным документом, регулирующим денежное обращение, был кассовый план госбанка. Эта система страдала такими недостатками:

• финансы были лишены самостоятельных функций;

• подрывалась материальная заинтересованность;

• "дешевые деньги" создавали напряжение в строительной отрасли и ма­териально-техническом снабжении.

В Российской Федерации денежное обращение регулируется специаль­ным законом "О денежной системе". Трудности с денежным обращением вы­званы спадом производства, причинами, обусловившими инфляцию. В данный момент не устанавливается золотое содержание рубля. Наличные деньги вы­пускаются в виде банкнот и монет. Банкноты принимаются по их нарицатель­ной стоимости. Центральный банк несет ответственность за купюрное строение денег, определяет порядок и условия расчетов в иностранной валюте.

Имеет место наличный и безналичный расчет. Безналичные расчеты ус­танавливаются банком России. Существуют суммы, которые необходимо опла­чивать в чековой форме. Банк осуществляет производство, перевозку, хранение денежных средств.

Особенностью российских банков является их универсальность. Банки практически занимаются только кредитными операциями, наиболее общим и архаичным для всех банков во всех странах делом. Чтобы стать специализированным банком, необходимо подняться на новый качественный уровень работы: знание отрасли, ее места в системе народного хозяйства, технологического и организационного уровня производства в ней.

Особенностью российской банковской системы является дифференциация процентных ставок государственным и коммерческим предприятиям. Государственные предприятия берут кредит на приобретение оборотных средств, в то время как коммерческие структуры - под посреднические операции.

Кредитные банковские операции направлены на мобилизацию сбережений населения, сосредоточение их в банках (пассивные операции) и предоставление собранных кредитных ресурсов в ссуду предпринимателям и фирмам (активные операции). На балансе банка эти операции отражаются как его Пассивы и Активы.

Пассивные операции делятся на две категории: срочные и до востребования. Срочные вклады делаются на заранее оговоренный срок, по истечении которого деньги могут быть изъяты. По ним выплачиваются более высокие проценты, так как определенное время банк может ими распоряжаться по своему усмотрению. Чем выше удельный вес срочных вкладов, тем меньше давление резервной нормы на деятельность банка.

Главное функциональное назначение пассивных операций - сбор и мобилизация свободных денежных средств физических и юридических лиц. По существу, пассивные операции банка представляют собой получение ссуды самим банком у названных лиц. Так формируется фонд активных операций банка.

Активные операции в основном состоят из кредитных и фондовых операций. Последние представляют собой операции с ценными бумагами. На эти два вида операций приходится почти 80% всех активных операций банков. Остальные 20% представляют собой операции с недвижимостью, покупкой-продажей иностранной валюты, кассовое обслуживание. Таким образом, со­временный банк в целом выполняет около 100 видов операций и различных ус­луг своим клиентам.

Безусловно, успешная работа любого банка зависит от его умения при­влечь свободные денежные средства населения и фирм. Ведь основная часть банковских капиталов - это заемные средства (результат пассивных операций), которые составляют от 10 до 90% всех средств банка.