Банковское дело

5.1. Операции коммерческих банков по формированию ресурсов 201

отводится недостаточно серьезное внимание. Утверждается, в частности, что финансовое состояние банка определяют риски проводимых банком активных операций и уровень банковского капитала.

Рис. 5.7. Структура привлеченных и заемных средств коммерческого банка

Не отрицая правильности этих утверждений, следует, однако, обратить внимание на то, что в российской практике финансовое благополучие банка зависит в очень большой степени от стабильности ресурсной базы кредитного учреждения. В практике зарубежных банков, которые функционируют в равномерно развивающейся экономике и в условиях стабильных финансовых рынков, укоренились системы страхования депозитов и надежный контроль со стороны органов банковского надзора; все это способствует привлечению ресурсов на длительный срок и обеспечивает высокий уровень стабильности банковских ресурсов. В российских условиях этот фактор следует оценивать более внимательно, ибо именно он в значительной степени характеризует жизнеспособность кредитной организации. Ведь текущая платежеспособность банка определяется не столько потоком вернувшихся в него активов, сколько объемом платежей, которые могут быть востребованы с банка его кредиторами. Если ресурсная база банка в основном состоит из «коротких» пассивов (один – три месяца) и средств до востребования (при отсутствии реальных гарантий возвратности клиентских средств), то при возникновении у кредитного учреждения малейших проблем с проведением платежей клиентов может произойти непредсказуемый отток клиентских средств. На этом фоне уровень достаточности капитала, приемлемый в западной практике, и уровень возврата активов уже не играют основной роли с точки зрения влияния на текущую платежеспособность банка. Таким образом, способность банка осуществлять текущие платежи изна-

чально подкрепляется стабильностью и диверсифицированностью его ресурсной базы.

С учетом принципа ликвидности все привлеченные средства коммерческого банка можно разделить по степени их стабильности на абсолютно стабильные, стабильные и нестабильные.

Всостав абсолютно стабильных средств включаются: собственные средства банка; средства, депонированные на определенный срок; средства, полученные от других банков. Стабильные средства — это все депонированные средства, чья динамика изучена банком; при этом установлена средняя сумма средств, которыми банк может располагать

влюбое время для их направления в определенные активы. Нестабильные средства создают депонированные средства, которые появляются периодически и динамику которых трудно предусмотреть.

Кредитный потенциал банка. Не вся совокупность мобилизованных

вбанке средств свободна для совершения активных операций банка, а только его кредитный потенциал. Кредитный потенциал коммерческого банка — это величина мобилизованных в банке средств за вычетом резерва ликвидности. Рассмотренные выше закономерности формирования ресурсной базы кредитной организации необходимо использовать для выработки правильной политики в области распределения средств кредитного потенциала и ликвидности банка.

Одна из основных целей банковской политики в распределении средств кредитного потенциала заключается в том, чтобы обеспечить соответствие структуры источников средств структуре активов банка.

Втом случае, когда банк предоставляет средства в среднем на более длительные сроки, нежели те, что предусматривает срочность средств кредитного потенциала, он может осуществить срочную трансформацию средств. Возможность трансформации связана с тем, что средства депозитов по предъявлении концентрируются в банке от разных депонентов, которые их используют с различной динамикой. Степень изменения должна соответствовать уровню ликвидности в момент трансформации средств.

Зарубежный опыт свидетельствует о том, что трансформация средств кредитного потенциала является одной из основных причин обострения проблемы банковской ликвидности. Для оценки степени риска срочной трансформации целесообразно регулировать отражение в учете сроков активных и пассивных операций. Качественное и количественное равновесие прилива и отлива средств кредитного потенциала является важным фактором в практике поддержания ликвидности банка.

На устойчивость ресурсной базы банка влияет множество факторов. Рассмотрим некоторые из них более подробно.

Фактор срочности ресурсов, т.е. распределение их по срочности привлечения. Более устойчивым может считаться банк, имеющий более долгосрочную ресурсную базу.

Уровень платности за привлеченные ресурсы также в определенной степени влияет на их отток.

Для коммерческого банка очень важно сформулировать стратегию управления пассивами. Вышеназванная стратегия, с одной стороны, зависит от целей банка, сегмента рынка, на котором он работает, и прочих факторов, а с другой — формирует его ресурсную базу, виды пассивных операций и возможность сохранять ликвидность в разные моменты времени. На рис. 5.8 представлены основные стратегии управления пассивами в зависимости от целей, которых стремится достичь банк.

Исследование объема, структуры и динамики пассивов банка позволяет определить общий рост или снижение соответствующих групп пассивов и при условии дополнительного анализа внутренней ситуации в банке и общеэкономической ситуации установить факторы, которые влияют на сложившуюся динамику, и, таким образом, разработать меры, позволяющие ее корректировать.

5.2.Активы коммерческих банков.

Кредитные операции коммерческих банков. Операции межбанковского кредитования

Банк, являясь коммерческим предприятием, размещает привлеченные ресурсы от своего имени и на свой страх и риск с целью получения дохода.

Структура размещения ресурсов банка в активные операции представлена на рис. 5.9.

В международной практике качество активов наравне с достаточностью капитала является фундаментальным условием, определяющим финансовое благополучие банка. Более того, достаточность капитала в немалой мере зависит от степени надежности размещения банком средств в активные операции. Если надежность размещения обещает стопроцентную гарантию возврата, то банку для продолжения своей устойчивой деятельности требуется гораздо меньше капитала, чем при размещении средств в активные операции с высоким риском, приводящие к потерям.

Активные операции банка разнородны как по экономическому содержанию, так и с точки зрения их доходности и качества. Часть активных операций банка представляет собой безальтернативное размещение его средств (в фонд обязательного резервирования, на корсчет в РКЦ и т.п.), которое позволяет банку стабильно работать, но не приносит доходов. Другие виды размещения могут оказаться высокодоходными, но весьма рискованными. Поэтому каждый коммерческий банк должен

точно определять свои рыночные приоритеты и специализацию в любой временной период своей деятельности.

Основой активных операций коммерческого банка следует считать операции кредитования. Субъектами кредитных отношений в области банковского кредита являются хозяйствующие субъекты, население, государство и сами банки.

Банковские кредиты подразделяются на ряд видов по различным критериям или признакам. В основу их классификации могут быть положены разные особенности, отражающие те или иные стороны кредитования.

В зависимости от субъекта кредитования различают кредиты государственным и негосударственным предприятиям и организациям, гражданам, занимающимся индивидуальной трудовой деятельностью, другим банкам, прочим хозяйствующим субъектам, включая органы власти, совместные предприятия, международные объединения и организации.

По назначению различают кредит потребительский, промышленный, торговый, сельскохозяйственный, инвестиционный, бюджетный. По сфере применения кредиты подразделяют на кредиты в область производства и в сферу обращения.

По срокам пользования кредиты бывают до востребования и срочные (среди которых, в свою очередь, выделяют краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные).

Долгосрочный кредит инвесторам на инвестиционные нужды в большей степени отвечает принципам работы в условиях рынка, чем финансирование капитальных вложений из других источников.

Государственные кредиты на инвестиционные нужды предоставляются предприятиям%инвесторам Минфином России через коммерческие банки или напрямую. Кредитные ресурсы выделяются коммерческим банкам на срок, предусмотренный соглашением с Минфином России. Размер маржи, взимаемой с инвесторов, не более 3%.

Потребительский кредит — это ссуды, предоставляемые населению. В России к потребительским ссудам относят любые виды ссуд, предоставляемых населению, в том числе ссуды на приобретение товаров длительного пользования, ипотечные ссуды, ссуды на неотложные нужды и др.

Кредит овердрафт носит многоцелевой краткосрочный характер. Он предоставляется в случае разрыва в платежном обороте клиента, когда его текущие финансовые потребности превышают собственные ресурсы.

По размерам различают кредиты крупные, средние и мелкие.

В зависимости от платности банковские кредиты подразделяются на ссуды с рыночной, повышенной и льготной процентной ставкой. Различают частные и совокупные объекты кредитования.

Банковские ссуды делятся в зависимости от валюты, применяемой при кредитовании (кредиты в рублях, долларах США, евро и т.д.).

Важный критерий классификации кредитов — их обеспеченность. Обеспеченность в широком смысле — это наличие гарантий, дающих уверенность в том, что ссуда будет своевременно возвращена кредитору и за ее использование от заемщика будет получена установленная плата.

По видам и наличию обеспечения следует выделить еще некоторые виды кредитов.

Ломбардный кредит — под залог ценных бумаг. Заемщиком в виде обеспечения могут быть представлены различного рода ценные бумаги: акции, облигации, краткосрочные казначейские обязательства, векселя, депозитные сертификаты. К залогу принимаются как именные ценные бумаги, так и бумаги на предъявителя. При непогашении заемщиком задолженности по ссуде заложенные в обеспечение кредита ценные бумаги в установленном порядке (и в конкретно определенный срок) переходят в собственность банка.

Вексельный кредит — ссуды под обеспечение векселями. Они делятся на два вида: учет векселей и ссуды под их залог.

Учет векселей — это покупка их банком, в результате чего они полностью переходят в собственность кредитной организации, а вместе с ними и право требования платежа от векселедержателей.

Ссуды под залог векселей отличаются от учета векселей тем, что собственность на вексель банку не переуступается, он только закладывается векселедержателем на определенный срок с последующим выкупом после погашения ссуды; при этом ссуда выдается не в пределах полной суммы векселя, а только на 60—90% его номинальной стоимости. К векселям, принимаемым в залог, банки предъявляют те же требования юридического и экономического характера, что и к учитываемым.

Бланковый кредит не имеет конкретного обеспечения и поэтому предоставляется первоклассным по кредитоспособности клиентам, с которыми банк поддерживает давние связи и не имеет претензий по оформлявшимся ранее кредитам. Кредит кратковременный (от одного до трех месяцев). Процентная ставка устанавливается на более высоком уровне, чем по другим кредитам.

Банковские кредиты по порядку погашения можно разделить на две группы.

Впервую группу следует включить кредиты, погашаемые единовременно, во вторую — кредиты с рассрочкой платежа.

Как правило, при краткосрочном кредитовании юридических лиц и населения, нуждающихся в наличных средствах для покрытия текущих потребностей, практикуется предоставление кредитов, погашаемых единовременно. Речь идет о погашении основного долга и процентов единой суммой на момент окончания срока кредита.

Кредитами с погашением в рассрочку считаются ссуды, погашение которых осуществляется двумя и более платежами (как правило, ежемесячно, ежеквартально или каждое полугодие). К этой группе относятся кредиты самых разнообразных видов, в том числе: фирменные (коммерческие); по открытому счету; вексельные; лизинг; факторинг; форфейтинг; ипотека и др.

Взависимости от вида процентных ставок банковские кредиты можно разделить на две группы: кредиты с фиксированной и плавающей процентной ставкой.

Фиксированная процентная ставка устанавливается на весь период кредитования и не подлежит пересмотру.

Вэтом случае заемщик принимает на себя обязательство уплатить проценты по неизменной согласованной ставке за пользование кредитом вне зависимости от изменения конъюнктуры на рынках процентных ставок. Это выгодно как кредитору, так и заемщику, поскольку обе стороны имеют возможность точно рассчитать свои доходы и расходы, связанные с использованием предоставленного кредита. Фиксированные процентные ставки, как правило, применяются при краткосрочном кредитовании.

ВРоссии на данный момент при кредитовании преобладают фиксированные процентные ставки.

В то же время в странах с рыночной экономикой широко практикуется выдача кредитов как с фиксированными, так и с плавающими процентными ставками.

Плавающие процентные ставки — это ставки, которые постоянно изменяются в зависимости от ситуации, складывающейся на кредитных рынках, с которыми они связаны.

Банки применяют различные способы расчета процентных ставок по кредитам. Наиболее распространенными являются методы годовой процентной ставки, простых процентов, дисконтной ставки и сложения.

Метод годовой процентной ставки показывает отношения совокупных выплат по кредиту к сумме кредита, т.е. позволяет определить ставку доходности. Она учитывает, насколько быстро погашается кредит и какую сумму фактически использует заемщик в течение срока кредитования.

Метод простых процентов также предусматривает корректировку за срок фактического использования кредита. Если заемщик пога% шает кредит постепенно, метод простых процентов позволяет определить снижение остатка задолженности и соответственно сумму уплаченных процентов. При применении данного метода заемщик экономит на процентных выплатах по мере приближения срока погашения кредита.

Метод дисконтной ставки. В то время как большая часть кредитов предусматривает возможность частичного погашения и процентов, и основного долга в течение срока кредитования, метод дисконтирования предполагает авансовую выплату процентов. В этом случае заемщик получает согласованную сумму кредита за вычетом процентов. При наступлении срока погашения клиент обязан вернуть всю оговоренную в соглашении основную сумму кредита.

Существуют и другие способы расчета процентных ставок. Наибольшее распространение получила практика предоставления

ссуд одним банком.

Однако по мере развития экономик отдельных стран и интеграционных группировок появляется потребность в крупных кредитах, превышающих возможности отдельных банков. Это заставляет банки объединяться в группы и разрабатывать принципы синдицированного кредита. Синдицированный кредит — это вид кредита, который предоставляется двумя или более кредиторами, объединившимися в синдикат (консорциум), одному заемщику. Группа банков%кредиторов (консорциум) объединяет на срок свои временно свободные финансовые ресурсы с целью кредитования определенного объекта или заемщика. Один банк или небольшая группа ведущих банков%координаторов от имени всего синдиката (консорциума) ведет переговоры с заемщиком по условиям кредитного соглашения, обеспечивает мобилизацию необ-

ходимых сумм. Координаторы контролируют предоставление кредита, его использование и погашение.

Бывают случаи, когда два или более банка предоставляют заемщику параллельные кредиты.

Тогда в отличие от схемы выдачи синдицированного кредита переговоры с клиентом каждый банк проводит отдельно, а затем после согласования с заемщиком условий сделки заключается общий кредитный договор.

В целом можно предложить классификацию кредитных операций банков по следующим критериям:

по группам заемщиков:

•государственные и негосударственные предприятия и организации,

•население,

•государственные органы,

•совместные предприятия, международные объединения и организации,

•другие банки;

по экономическому назначению кредита:

•связанные (целевые):

—платежные (под оплату платежных документов, авансовых платежей, конкретную коммерческую сделку; приобретение ценных бумаг, платежи в бюджет),

—на финансирование производственных затрат,

—на финансирование инвестиционных затрат,

—потребительские (кредиты физическим лицам),

—промежуточные (кредиты под лизинг),

•несвязанные (без указания объекта кредитования в кредитном соглашении);

по регионам размещения:

•внутренние (в пределах своей страны),

•внешние (международные);

по роли банка (кредитор или заемщик):

•активные (банк%кредитор),

•пассивные (банк%заемщик);

по срокам погашения:

•до востребования (онкольные),

•срочные:

—краткосрочные,

—среднесрочные,

—долгосрочные;

по формам предоставления:

•в налично%денежной форме (кредитование физических лиц),

•в безналичном порядке:

—зачисление безналичных денег на соответствующий счет заемщика,

—кредитование векселями банка,

—в смешанной форме;

по степени риска:

•с наименьшим риском,

•с повышенным риском,

•с предельным риском,

•нестандартные;

по валюте кредита:

•в валюте страны%кредитора,

•в валюте государства%заемщика,

•в валюте третьей страны,

•мультивалютный;

по виду процентной ставки:

•с фиксированной ставкой,

•с плавающей ставкой,

•со смешанной ставкой;

по способам предоставления:

•одной суммой,

•открытая кредитная линия:

—простая (невозобновляемая) кредитная линия,

—возобновляемая (револьверная) кредитная линия,

—онкольная (до востребования),

•кредиты овердрафт,

•комбинированные варианты;

по числу кредиторов:

•индивидуальный (предоставляемый заемщику одним банком),

•синдицированный (кредитором является синдикат, объединение банков);

по видам обеспечения:

•обеспеченные:

—залоговые,

—гарантированные,

—застрахованные;

•необеспеченные (бланковые);

по порядку погашения:

• погашаемые одной суммой,