Тема 7. Организация расчетов
Сущность расчетов
Сбор платежных документов, их сортировка и распределение данных о платежных трансакциях и другой информации определяется понятием клиринг. Выполнение платежа требует также отображения самого платежа в учетной документации и собственно расчета. Расчет можно определить как завершение платежа (или выполнение обязательств) между двумя сторонами.
Расчет по обязательствам между двумя сторонами осуществляется за счет безотзывного перевода средств с одного счета на другой через определенное учреждение, которое отвечает за выполнение расчетов. Во многих случаях для выполнения расчета следует проверить соблюдение определенных условий (например, наличие соответствующих средств на счете или соответствие платежного инструмента установленным требованиям). В течение определенного периода времени, когда платеж является условным, он может быть аннулируем или не доведен до конца по ряду причин. Расчет считается окончательным, когда он является необоротным и безусловным. Если денежный перевод выполняется путем безотзывного зачисления средств на счет в центральном банке, то такой перевод, по большей части, может считаться окончательным расчетом, поскольку участники расчета с этого момента не подвергаются любому кредитному риску. Требованиям, которые касаются центрального банка, присущ наивысший уровень надежности и безопасности. Понятие окончательного расчета имеет принципиально важный смысл.
Расчет между банками по платежам осуществляется или на чистой, или на валовой основе (рис. 7.1).
Рис. 7.1. Методы обработки платежей
2. Системы расчетов на чистой основе
При расчетах на чистой основе осуществляется взаимозачет разнообразных платежных поручений, которые отправляют и получают банки-участники. В установленные сроки расчеты осуществляются в форме одноразового дебетования или кредитования только по сумме чистого остатка, т.е. разницы между общей суммой кредита и общей суммой дебета.
Банки используют две формы взаимозачета: двухсторонний и многосторонний взаимозачет. Двухсторонний взаимозачет - зачет платежей между двумя банками. Если взаимный зачет платежей осуществляют три банка и больше (т.е. сумма задолженности каждого банка зачисляется с суммы задолженности всех других банков этому банку по всем трансакциям или по всем трансакциям определенного типа), то такой процесс называется многосторонним взаимозачетом, или выводом сальдо по многосторонним расчетам. В результате зачета для каждого участника определяется общая сумма, которую должен оплатить этот банк или которую нужно оплатить этому банку.
Агент расчетов ведет учет всех платежных поручений, полученных (кредит) и отправленных (дебет) каждым участником за установленный период. В определенные сроки, как правило, один раз в течение рабочего дня, осуществляется расчет чистого сальдо по имеющимся в наличии кредитовым и дебетовым справочным записям. Дебетовое сальдо (чистый дебет) следует урегулировать в течение обусловленного периода, как правило, до конца рабочего дня. Важной особенностью всех систем взаимозачета является то, что расчет по чистым обязательствам в конечном счете выполняется путем передачи средств на счета в центральном банке. Т.е. окончательный расчет по чистым позициям осуществляется с использованием денежных средств в центральном банке.
Взаимозачет значительно упрощает расчеты и сокращает дневные потребности в ликвидности для расчетов по платежам, поскольку необходимо оплатить только чистое дебетовое сальдо, а не начальную валовую сумму обязательств. Системы взаимозачетов, таким образом, обеспечивают значительный объем платежей при условии более низкого уровня ликвидности. Потребность в ликвидности покрывается путем фактического взаимного кредитования участников системы расчетов на чистой основе. Эти косвенные кредиты предоставляют сами участники.
Если один из участников не в состоянии покрыть свое дебетовое сальдо, то необходимо будет пересчитать позиции других участников без учета платежей, которые отправлены неплатежеспособному участнику или получены им (аннулировать зачет). Однако аннулирование зачета может обозначать значительное изменение чистой позиции каждого участника. Исключение одного из участников без соответствующих методов защиты может создать проблему ликвидности для всех других участников. Теоретически неплатежеспособность одного участника может создать такие проблемы ликвидности для других участников, что они также не смогут завершить расчеты и возникнет «эффект домино», когда ни один платеж уже невозможно урегулировать.
При заключении договоренностей о взаимозачете, как правило, оговариваются процедуры урегулирования случаев неплатежеспособности. Эти процедуры могут включать механизм залогового обеспечения ликвидности или процедуру ее оценки с целью получения средств, необходимых для завершения расчетов.