- •Анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия
- •Содержание
- •Введение
- •Тема 1. Предмет и задачи экономического анализа
- •Тема 2. Классификация экономического анализа
- •Тема 3. Информационная форма анализа
- •Тема 5.Способы обработки экономической информации
- •5.1.Способ сравнения
- •Динамика основных показателей
- •Выполнение плана по производству продукции
- •5.2.Обеспечение сопоставимости показателей
- •5.3.Использование относительных и средних величин
- •5.4. Способы группировки информации.
- •5.5. Балансовый метод.
- •5.6. Способы измерения влияния факторов в афхд.
- •Раздел 1. Анализ результатов производственно-хозяйственной деятельности предприятия
- •Тема 1.1. Анализ динамики и выполнения плана производства и реализации продукции
- •Тема 1.2. Анализ ассортимента продукции
- •Тема 1.3. Анализ качества готовой продукции, работ, услуг
- •Тема 1.4. Анализ брака на предприятии
- •1.5. Анализ ритмичности работы предприятия
- •Тема 1.6. Анализ факторов, влияющих на объем выпуска продукции
- •Тема 1.7. Анализ состояния и использования основных средств предприятия
- •Тема 1.8. Анализ обеспеченности предприятий материальными ресурсами и их эффективности использование
- •Тема 1.9 Анализ трудовых ресурсов предприятия
- •Тема 1.10. Анализ трудоемкости продукции
- •Тема 1.11. Анализ производительности труда
- •Тема 1.12. Анализ себестоимости продукции, работ, услуг
- •Раздел 2. Анализ финансовых (экономических) результатов хозяйственной деятельности предприятия
- •Тема 2.1. Анализ валового (балансового) результата хозяйственной деятельности предприятия
- •Тема 2.2. Анализ прибыли от продаж
- •2.4. Понятие и значение маржинального анализа
- •2.4.1. Методика маржинального анализа
- •Данные для факторного анализа прибыли по изделию
- •2.4.2. Методика маржинального анализа показателей рентабельности
- •2.4.3. Определение безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия
- •2.4.6. Определение критической суммы постоянных затрат, переменных расходов на единицу продукции и критического уровня цены реализации
- •Тема 2.5. Анализ распределения прибыли и использования чистой прибыли на предприятии
- •Тема 2.5. Анализ результативности предприятия
- •Раздел 3. Анализ финансового состояния предприятия
- •Тема 3.1. Анализ совокупных активов предприятия
- •Тема 3.2.. Анализ долгосрочных (внеоборотных) активов предприятия
- •Тема 3.3. Анализ текущих (оборотных) активов предприятия
- •Тема 1.4. Анализ денежных текущих активов предприятия
- •Тема 3.5. Анализ дебиторской задолженности предприятия
- •Тема 3.6. Анализ ликвидности совокупных активов предприятия
- •Тема 3.7. Анализ показателей платежеспособности предприятия
- •Тема 3.8. Анализ эффективности использования оборотных средств предприятия
- •Тема 3..9. Анализ совокупных пассивов предприятия
- •Тема 3.10. Оценка заемных источников предприятия
- •Тема 3.11. Анализ показателей, характеризующих финансовую независимость предприятия
- •Тема 3.13. Анализ источников оборотных средств предприятия
- •Тема3.14. Анализ финансовой устойчивости предприятия
- •3.15. Оценка производственно-финансового левериджа
- •3.16.Анализ запаса финансовой устойчивости (зона безубыточности предприятия)
- •Расчет порога рентабельности и запаса финансовой устойчивости предприятия
2.4.6. Определение критической суммы постоянных затрат, переменных расходов на единицу продукции и критического уровня цены реализации
Критический уровень постоянных затрат при заданном уровне маржинального дохода и объема продаж рассчитывается следующим образом:
А = VРП (р – ь), или А = В * Дмд
Суть этого расчета состоит в том, чтобы определить максимально допустимую величину постоянных расходов, которая покрывается маржинальным доходом при заданном объеме продаж, цены и уровня переменных затрат на единицу продукции. если постоянные затраты превысят этот уровень, то предприятие будет убыточным.
Для того чтобы определить срок окупаемости (t) постоянных затрат отчетного периода, необходимо сделать следующий расчет:
t = |
12 * Безубыточный объем продаж |
Годовой объем продаж |
Предположим, годовой объем продаж составляет 2500 млн. руб., постоянные издержки предприятия за год – 600 млн. руб., прибыль – 400 млн. руб. Требуется определить срок окупаемости постоянных издержек.
Сначала определить сумму маржинального дохода и его долю в общей выручке:
МД = 600 + 400 = 1000 млн. руб.; Дмд = 1000 : 2500 = 0,4.
Безубыточный объем продаж (сумма покрытия постоянных затрат) составит:
Вкр = 600 : 0,4 = 1500 млн. руб.
Срок окупаемости постоянных издержек будет равен:
-
t =
12 * 1500
= 7,2 мес.
2500
Остальные 4,8 месяца предприятие будет получать прибыль. Следовательно, большая часть года уйдет на возмещение постоянных издержек.
Как видим, критический уровень постоянных издержек является очень ценным показателем в управленческой деятельности. С его помощью можно эффективнее управлять процессом формирования финансовых результатов.
Критический уровень переменных затрат на единицу продукции (ь) для получения некоторой суммы целевой прибыли (П) при заданном объеме продаж (VРП), цене (р) и сумме постоянных затрат (А) определяется следующим образом:
ь = р – |
А + П |
VРП |
Критический уровень цены (ркр) определяется из заданного объема реализации и уровня постоянных и переменных затрат:
ркр = |
А |
+ ь |
VРП |
Если объем производства продукции составляет 4000 единиц, сумма переменных затрат на единицу продукции – 35 тыс. руб., сумма постоянных затрат – 120000 тыс. руб., то минимальная цена, необходимая для покрытия постоянных расходов предприятия, должна быть следующей:
ркр = 120000 / 4000 + 35 = 65 тыс. руб.
При таком уровне цена будет равна себестоимости единицы продукции, а прибыль и рентабельность будет равна нулю. Установление цены ниже этого уровня невыгодно для предприятия, так как в результате будет получен убыток.
Основываясь на функциональной взаимосвязи затрат, объема продаж и прибыли, можно рассчитать объем реализации продукции, который дает одинаковую прибыль по различным вариантам управленческих решений (различным вариантам оборудования, технологии, цен, структуры производства и т.д.)
Если сумму прибыли представить в виде формулы:
П = VРП (р – ь) – А = VРП * Смд – А,
где неизвестной величиной является объем продаж в натуре (VРП), и приравнять прибыль по одному варианту к прибыли по второму варианту
VРП1 * Смд1 – А1 = VРП2 * Смд2 – А2,
то объем продаж можно найти следующим образом:
VРП = |
А2 – А1 |
Смд2 – Смд1 |
Можно также определить объем продаж, при котором общая сумма затрат будет одинаковой по различным вариантам управленческих решений, для чего приравнивают затраты по разным вариантам:
VРП1 * ь1 + А1 = VРП2 * ь2 + А2
Тогда искомый объем продаж находят следующим образом:
VРП = |
А2 – А1 |
ь2 – ь1 |
На основании проведенных расчетов выбирается один из вариантов управленческих решений.