Вопрос 3

Анализ динамики и структуры дебиторской задолженности

В рамках анализа расчетов с покупателями и заказчиками необходимо провести анализ дебиторской задолженности, так как именно по состоянию дебиторской задолженности можно судить о качественном уровне расчетов с покупателями и заказчиками. Дебиторская задолженность является неотъемлемой частью оборотного капитала. Анализ дебиторской задолженности имеет большое значение в деле укрепления платежной дисциплины, ускорения расчетов, повышения ликвидности активов, их платежеспособности, эффективности расчетов и в целом хозяйственных процессов. Основными источниками информации для анализа дебиторской задолженности служит бухгалтерский баланс, справка к разделу Дебиторская и кредиторская задолженность формы 5 Приложение к бухгалтерскому балансу. Разностороннюю информацию о дебиторской задолженности содержит годовая форма П-3 Сведения о финансовом состоянии организации статистической отчетности. По строкам 03-08 формы П-3 в графе 1 отражаются различные виды дебиторской задолженности, в графе 2, в том числе просроченная задолженность. По строкам 09-17 формы П-3 в графе 1 отражается кредиторская задолженность данной организации, по графе 2 - в том числе просроченная задолженность. Дебиторская задолженность является важной частью оборотных средств предприятия, потому начиная анализ динамики и структуры дебиторской задолженности целесообразно определить уровень текущих активов, отвлеченных в дебиторскую задолженность предприятия, для этого используем данные бухгалтерских балансов 2001-2003 годов приложение 2,3,4 . В анализе оценивают состав дебиторской задолженности и эффективность ее использования. Состав дебиторской задолженности характеризуется ее удельным весом в общем объеме оборотных средств и удельным весом сомнительной задолженности в составе дебиторской задолженности. Удельный нес дебиторской задолженности в общем объеме оборотных средств находят отношением величины дебиторской задолженности к величине оборотных средств.

Чем выше этот показатель, тем менее мобильна структура имущества организации. Основные результаты анализа представлены в таблице

Оценка состава и структуры дебиторской задолженности может производится по конкретным поставщикам и покупателям, а также по срокам образования задолженности или срокам их возможного погашения.

Анализ по срокам образования позволяет контролировать задолженность, своевременно выявлять просроченную и принимать меры к ее взысканию. Данные о сроках образования погашения задолженности должны быть регулярными и оперативными, их целесообразно аккумулировать в отдельном документе.

Анализ качества дебиторской задолженности

Удельный вес сомнительных долгов в составе дебиторской задолженности определяют отношением сомнительной дебиторской задолженности к общей сумме дебиторской задолженности. Этот показатель отражает качество дебиторской задолженности. Его рост свидетельствует о снижении ликвидности, об уровне потерь средств в расчетах с дебиторами.

В анализе рассматривают дебиторскую задолженность по срокам образования, так как продолжительные неплатежи надолго отвлекают средства из оборота, снижая эффективность оборотного капитала. По причинам возникновения различают срочную и просроченную дебиторскую задолженность. Срочная дебиторская задолженность возникает вследствие заключенных договоров и применяемых форм расчетов с юридическими и физическими лицами. Просроченная дебиторская задолженность есть результат недостатков в работе организации, она включает неоплаченные в срок покупателями счета по отгруженным товарам, оказанным услугам и сданным работам расчеты за товары, проданные в кредит и не оплаченные в срок векселя, по которым денежные средства не поступили в срок, и др.

Анализ соотношения дебиторской и кредиторской задолженности

Анализ дебиторской задолженности взаимосвязан с кредиторской задолженностью. Руководство рассчитывает погасить предстоящие в недалеком будущем обязательства перед кредиторами ожидаемыми в будущем поступлениями от дебиторов с аналогичными сроками погашения, поэтому в анализе сопоставляют размеры дебиторской и кредиторской задолженности. Считается, что дебиторская задолженность, размеры и ликвидность которой соответствуют размеру и срочности погашения кредиторской задолженности, обеспечивает платежеспособность организации. Сравнение состояния дебиторской и кредиторской задолженности позволяет сделать следующий вывод на предприятии преобладает сумма кредиторской задолженности. В результате этого более низкая скорость ее обращения по сравнению с дебиторской. А так как дебиторская задолженность оборачивается быстрее кредиторской, у предприятия появились свободные средства в обороте в размере, соответствующем разности числа дней оборота кредиторской и дебиторской задолженности. Необходимо ежеквартально следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности и прилагать все усилия для снижения последней.

Анализ управления расчетами нацелен на сокращение сроков и максимальное увеличение поступлений средств на счета организации.

Анализ результатов ускорения расчетов и расходов по его обеспечению поможет предприятию извлечь максимум эффекта в расчетных отношениях с дебиторами, сократить или исключить дефицит денежных средств. Факторинг выгоден для клиента, потому что способствует ускорению оборачиваемости оборотных средств, сокращению затрат, связанных с взиманием дебиторской задолженности, оплатой процентов за кредит, упрощению взаимоотношений с банками. За оказание факторинговых услуг банк взимает комиссионное вознаграждение, покрывающее затраты на осуществление факторинга, включая процентную ставку по использованным кредитным ресурсам, и обеспечивающее прибыль. Организация, принимающая меры по сокращению срока возврата платежей, при эффективном использовании их в обороте будет иметь дополнительный источник увеличения прибыли в виде отдачи от вложений в оборот досрочно полученных сумм. Сокращение сроков денежных поступлений также сократит потребность в получении кредитов в банке. Однако меры по ускорению расчетов требуют определенных затрат и важно, чтобы доходы, полученные от этих мер, превышали сумму таких затрат. В противном случае указанные меры не только не улучшат результат, но и принесут убыток. Сказанное определяет цель анализа политики ускорения и повышения эффективности расчетов, которая заключается в выявлении оптимального сочетания расходов и доходов от операций по ускорению денежных поступлений, повышению ликвидности активов и дебиторской задолженности, следовательно, увеличению оборачиваемости средств в расчетах и размера прибыли, обусловленного приростом ликвидности и оборачиваемости.