Задание 2.3.2. Анализ финансовых коэффициентов ликвидности

Анализ абсолютных показателей ликвидности дополняется относительными коэффициентами ликвидности. Эти коэффициенты дают представление о платежоспособности фирмы, т.е. оценки способностей выполнять свои краткосрочные обязательства.

Коэффициент ликвидности.

Таблица № 8. (тыс. руб.)

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение	Предполаг.норма
Коэффициент покрытия	1,36	1,26	-0,10	2
Коэффициент быстрой ликвидности	0,04	0,05	0,01	07-08
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,02	0,01	-0,01	02-05
Коэффициент запасов	1,32	1,21	-0,11	-

Вывод:

Коэффициент покрытия отражает, достаточно ли у предприятия оборотных средств для погашения своих краткосрочных обязательств в течении года. Предполагаемая норма данного показателя составляет 2. К началу года коэффициент покрытия составил 1,36%, что говорит о достаточности покрытия краткосрочных обязательств текущими активами. К концу отчетного периода коэффициент уменьшился до 1,26%. Отклонение от нормы на начало 0,64%, на конец 0,74%. Это говорит о том, что предприятие нерационально вкладывает свои средства и неэффективно их использует, т.к. произошло уменьшение.

Коэффициент быстрой ликвидности помогает оценить возможность погашения фирмой краткосрочных обязательств, в случае ее критического положения, когда не будет возможности продать запасы. На начало года составил 0,04%, на конец 0,05%, что не соответствует норме. Отклонение от нормы на начало на 0,66%, отклонение от нормы на конец на 0,65%.

Коэффициент абсолютной ликвидности определяется отношением наиболее ликвидных активов к текущим обязательствам. Этот коэффициент является наиболее жестким критерием платежеспособоности и показывает какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время. К началу года он составил 0,02%, к концу 0,01%, это значит предприятие не может погасить свою краткосрочную задолженность в ближайшее время. К концу отчетного периода ситуация ухудшилась, коэффициент уменьшился, можно сказать у предприятия низкая платежеспособность.

Коэффициент запасов показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет запасов. На начало года составил 1,32%, на конец года составил 1,21%, т.е. уменьшился на 0,11%.

Задание 3. Расчет чистых активов их анализ

Чистые активы- это величина, определяемая путем вычитания из сумм активов организации, применяемых к расчету, суммы его обязательств, принятых к расчету. Эти активы, непосредственно использованные в основной деятельности и приносящие доходы.

Расчет оценки стоимости чистых активов, тыс. Руб.

Таблица № 9

Показатели	Код строки бухгалтер­ского баланса	На на­чало отчет­ного пе­риода	На конец отчетно­го пе­риода
I. Активы
1. Нематериальные активы	ПО	-	-
2. Основные средства	120	1407	5294
3. Не завершенное строительство	130	-	-
4. Доходные вложения в материальные ценности	135	-	-
5. Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения	140, 250	-	-
6. Прочие внеоборотные активы	150	-	-
7. Запасы	210	64906	56715
8. НДС по приобретенным ценностям	220	-	-
9. Дебиторская задолженность2	230, 240	1155	1615
10. Денежные средства	260	1160	844
11. Прочие оборотные активы	270	-	-
12. Итого активы, применяемые к расчету (сумма данных пп. 1 - 11)		68628	72553
II. Пассивы
13. Долгосрочные обязательства по займам и кредитам	510	5479	8682
14. Прочие долгосрочные обязательства	520	-	-
15. Краткосрочные обязательства по займам и кредитам	610	1941	2425
16. Кредиторская задолженность	620	47159	44431
17. Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	630	-	-
18. Резервы предстоящих расходов	650	-	-
19. Прочие краткосрочные обязательства	660	-	-
20. Итого пассивы, применяемые к расчету		54587	55538
21. Стоимость чистых активов (итого активы, при меняются к расчету (стр. 12), минус итого пассивы, применяемые к расчету (стр. 20).		13681	17015

Вывод:

В ТД ООО «Кабул» показатель чистых активов на начало года был больше уставного капитала на 13181 т.р. ( 13681-500), а на конец года сумма чистых активов увеличилась на 3334 т.р. и стала составлять 17015т.р., данный показатель превышает уставный капитал на 16515 т.р. (17015-500).

В активе баланса произошло увеличение в статье «Основные средства» на 3887 т.р. и к концу года составил 5294 т.р. Произошли значительные изменения в статье «Запасы», здесь произошло снижение с 64906т.р. до 56715 т.р.к концу отчетного года, т.е. на 8191т.р. Изменения в положительную сторону произошло в статье «Дебиторская задолженность» на 460т.р. Произошло снижение по статье «Денежные средства» на 316т.р.

Итого сумма активов, принимаемых к расчету составила на начало года 68628 т.р., а на конец 72553 т.р., сумма прироста составила 3925 т.р.

Рассматривая пассив баланса в статье «Долгосрочные обязательства по займам и кредитам» произошло увеличение на 3203 т.р. В статье «Краткосрочные обязательства по займам и кредитам» произошло увеличение на 484т.р.; «Кредиторская задолженность уменьшилась на 2728 т.р., в том числе задолженность перед поставщиками и подрядчиками уменьшилась на 3194 т.р., задолженность перед персоналом организации уменьшилась на 58т.р., задолженность перед государственными внебюджетными фондами уменьшилась на 64 т.р.

Итого сумма пассивов, принимаемых к расчету составила на начало года 54587 т.р. на конец года 55538 т.р., сумма прироста составила 951 т.р.

Из данной таблицы видно положительную динамику развития чистых активов предприятия, что хорошо воздействует на его финансовую устойчивость и на финансовое состояние в целом. На данном предприятии не произошло уменьшение уставного капитала и поэтому банкротство ему пока не грозит. У данного предприятия в области стоимости чистых активов проблем не возникает.

Анализ оборотного капитала.