Вопрос 9. Экономическая сущность ссудного процента.

В современных экономических условиях ссудный процент выполняет револирующую функцию, которая заключается в том, что уровень ссудного процента складывается на основе соотношения спроса и предложения на кредитном рынке, что содействует рациональному сочетанию собственных и заемных средств, и в результате регулирует изменения в экономике.

Современному ссудному проценту присуще следующие направления регулирования экономических процессов.

1) по средствам нормы процента уравновешивается соотношения спроса и предложения кредита, что способствует рациональному сочетанию собственных и заемных средств и повышает уровень рентабельности вложений

2) при помощи процента осуществляется регулирование объема, привлекаемых банком депозитов: при сокращении потребностей экономики в заемных средствах снижается доходность банков, что ведет за собой снижение процента по привлекаемым депозитам, и как следствие ведет к снижению объема их поступлений.

Процентная политика банков направлена на управление ликвидности его баланса и является стимулом для привлечения наиболее устойчивых ресурсов. Дифференциация уровня ссудного процента по активным операциями в зависимости от ликвидности вложения приводит к соответствию спроса на кредит со стороны заемщиков требования ликвидности банков.

Роль ссудного процента для экономической системы состоит в :

• регулирует объем денежной массы

• По средствам процента осуществляется регулирование объем привлекаемых депозитов

• Процентная политика банков направлена на управление ликвидности баланса банков, что способствует повышению устойчивости банковской системы.

Вопрос 10. Теория ссудного процента.

Теория процента начали возникать с появлением денежной экономики и сначала занимались изучением процента , как экономического понятия я, позже экономисты начали рассматривать структуру процента и определять уровень процентных ставок.

• Теория производительности капитала. Согласно которой капиталу присуща способность приносить определенный избыток сверх затрат примененного капитала. Этот дополнительный прирост изменяет ссудный процент, т е служит показателем чистой производительности капитала. Жан Баст Эсей.

• Теория воздержания. Объясняет ссудопроцент как вознаграждение кредитора за отказ от использования собственных средств, т е процент вознаграждает лицо, сокращающее свое потребление с целью ускоренного прироста капитала в будущем. Карл Менгер.

• Теория эксплуатации. Разработана экономистами социалистического направления Д. Рикардо, К. Маркс. По мнению Маркса , основой и источником ссудного процента служит прибавочная стоимость , созданная в процессе производительного использования ссудного капитала, как " неоплаченный труд наемных работников".

• Теория ажио. Объясняет процент как разницу между предпочтениями текущего потребления экономическими агентами относительно будущего потребления. Теория базируется на утверждении, что текущие блага ценятся выше, чем будущие, а процент служит измерителем этих различий. Евгений Бем-Баварк.

• Теория ожиданий. Трактует процент как вознаграждение кредитора за ожидание возврата своего капитала, переданного другому лицу. Альфред Маршалл.

• Динамическая теория процента. Объясняет появление процента тем, что предприниматель обязан внедрять инновации по средствам технического прогресса и оптимизации комбинаций факторов производства, а процент является следствием усовершенствованного производства. Й. Шумпетр.

• Теория предельной полезности. Объясняет происхождение процента субъективной природой предельной полезности. Полезность благ падает во времени, чем раньше потребитель получает их для потребления, тем выше их полезность. Ссудный процент отражает стоимостную стоимостную разницу в полезности благ , приобретаемых за счет ссуженной стоимости. Вальрас, Джевонс.