2. Анализ активов и пассивов баланса

Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия начинается с оценки финансового состояния по данным бухгалтерского баланса.

Бухгалтерский баланс – документ, который содержит остатки по счетам предприятия на конкретную дату (начало или конец), один из основных документов финансовой отчетности предприятия.

Бухгалтерский баланс является богатым источником информации, на базе которого раскрывается финансово-хозяйственная деятельности экономического субъекта.

Бухгалтерский баланс является одним из способов обобщения, с одной стороны, состава и размещения хозяйственных средств, а с другой стороны – источников их образования в стоимостном выражении, а так же определение важнейших показателей, отражающих результат хозяйственной деятельности предприятия, его финансового положения и расчетных взаимоотношений на начало и конец периода. При этом в начале периода эти данные позволяют судить о стартовых возможностях предприятия на предстоящий период, а в конце – о полученных при осуществлении хозяйственных процессов результатах, которые, в свою очередь, служат основой для прогнозирования характера и особенностей их развития в последующем периоде.

Баланс содержит в себе актив, в котором отражаются действующие финансовые ресурсы предприятия, и пассив, в котором отражается структура ресурсов предприятия по источникам их образования. Пассивы показывают, сколько денег было получено предприятием, активы – как предприятие использовало полученные средства, во что оно их вложило.

С помощью бухгалтерского баланса можно выявить обеспеченность предприятия собственными оборотными средствами, состояние расчетных и кредитных отношений и в целом финансовое положение организации.

Актив баланса содержит два раздела:

1. Внеоборотные активы;

2. Оборотные активы;

Пассив баланса состоит из трех разделов:

3. Капитал и резервы;

4. Долгосрочные обязательства;

5. Краткосрочные обязательства.

Разделы в активе баланса расположены по возрастанию ликвидности, а в пассиве – по степени закрепления источников.

Бухгалтерские балансы предприятия ООО «СРеЗ» за 2008-2010 года представлены в приложении в таблице 1.

Для проведения финансового анализа необходимо составить аналитический баланс на основе исходного баланса. Существует два подхода при проведении финансового анализа деятельности предприятия:

1. Преобразование исходного баланса в аналитический и проведение всех корректировок с последующим анализом на основе аналитического баланса.

2. Анализ на основе исходного баланса с проведением корректировок в каждой расчетной формуле.

Для составления аналитического баланса необходимо сгруппировать баланс с последующими разделами:

В активе аналитического баланса формируются следующие статьи:

1. Внеоборотные активы (ВА)

2. Оборотные активы (ОА):

• Запасы (З)

• Дебиторская задолженность (ДЗ)

• Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (ДС и КФВ)

• Прочие активы (ПА).

В пассиве аналитического баланса формируются следующие статьи:

1. Капитал и резервы (КиР)

2. Долгосрочные обязательства (ДО)

3. Краткосрочные обязательства (КО):

• Займы и кредиты (ЗиК)

• Кредиторская задолженность (КЗ)

• Прочие пассивы (ПП)

В активах из запасов исключаются расходы будущих периодов; из оборотных активов убираем статью НДС. В пассивах доходы будущих периодов уменьшаем на величину расходов будущих периодов, полученную разность добавляем в раздел капитал и резервы. Кредиторскую задолженность уменьшаем на величину НДС. Резервы предстоящих платежей добавляем в капитал и резервы, и убираем из Краткосрочных обязательств.

В результате преобразований получаем аналитический баланс предприятия ООО «СРеЗ», которые представлен в приложении таблице 3:

С 2008-2010 года наблюдается тенденция к росту внеоборотных активов и, в целом, баланса организации, так в 2009 году по сравнению с 2009 рост составил 24,52%. С 2009-2010 года продолжается тенденция к росту основных показателей и, в целом, баланса организации ,так в 2010 году по сравнению с 2009 годом повышение составило 50,62%.

На основе аналитического баланса строится аналитическая таблица, представленная в приложении в таблице 4.

В 2008 - 2010 годах основную часть актива баланса составляют внеоборотные активы – в 2008 году их доля составила 86,56% (2009 – 86,17%, 2010 – 74,80%).

В структуре пассивов наибольшую долю в 2008 и 2009 годах составляют долгосрочные обязательства (2008 – 54,78%, 2009 – 45,89%.). Но в 2010 году структура меняется и наибольшую долю начинают составлять капиталы и резервы – 70,98%. Это связано с успешной реализацией нескольких проектов и погашением кредитов.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом произошел рост внеоборотных активов на 31%. А рост оборотных активов составило 176%. Капитал и резервы выросли на 147%. Долгосрочные обязательства снизились на 45%. Краткосрочные обязательства выросли 76%.