- •Утверждена
- •Зав. Кафедрой ФиБд _______________________ н.В. Бекетов
- •Программа
- •Государственного междисциплинарного экзамена
- •По специальности 080105 «Финансы и кредит»
- •«Основы аудита»
- •«Экономический анализ»
- •«Финансы»
- •1.Характеристика современной финансовой системы.
- •2.Государственные внебюджетные фонды.
- •3.Межбюджетные отношения.
- •4.Современная налоговая система.
- •5.Государственный финансовый контроль.
- •6.Финансовая политика.
- •7.Управление финансами.
- •8.Государственный кредит.
- •9.Формирование доходов бюджетов.
- •10.Финансовое планирование.
- •«Деньги, кредит, банки»
- •«Финансы организаций (предприятий)»
- •«Финансовый менеджмент»
- •Содержание финансового менеджмента. Финансовые инструменты.
- •2. Базовые концепции финансового менеджмента.
- •«Страхование»
- •1. Экономическая сущность страхования и его роль в экономике.
- •2. Правовое регулирование страховой деятельности в рф. Государственное регулирование страховой деятельности.
- •4. Основные отрасли страхования.
- •5. Сущность и значение сострахования и перестрахования.
- •6. Финансовые основы страховой деятельности
- •8. Инвестиционная деятельность страховщиков
- •9. Страховой рынок России
- •«Бюджетная система рф»
- •«Рынок ценных бумаг»
- •Понятие и основные функции ценных бумаг. Классификация ценных бумаг и финансовых инструментов.
- •Инфраструктура рынка ценных бумаг: его структура, функции и основные участники.
- •Операции на рынке ценных бумаг. Эмиссия ценных бумаг.
- •Характеристика первичного и вторичного рынков ценных бумаг.
- •Формирование портфеля ценных бумаг.
- •Характеристика профессиональных и непрофессиональных участников ценных бумаг.
- •«Инвестиции»
- •Основные понятия и содержание инвестиций.
- •2. Основные понятия и составляющие инвестиционного процесса.
- •3. Основные участники инвестиционной деятельности (инвестор, государство, финансовые институты).
- •4. Инвестиции в ценные бумаги.
- •5. Принятие решений по инвестированию в отдельные ценные бумаги.
- •6. Инвестиционный портфель: понятие, классификация, принципы формирования. Модель Марковица.
- •7. Основные теории нахождения оптимального инвестиционного портфеля.
- •9. Состав и содержание инвестиционных проектов.
- •10. Основные этапы оценки эффективности инвестиционного проекта.
- •11. Краткая характеристика основных методов оценки эффективности инвестиционного проекта.
- •12. Риски инвестиционных проектов.
- •13. Принятие решений по реальному инвестированию.
- •14. Финансирование капитальных вложений.
- •«Управленческий учет »
- •По специализации «налоги и налогообложение»
- •Косвенные налоги: понятие, критерии выделения, состав, характеристика основных видов косвенных налогов.
- •По специализации «банковское дело» «учет и операционная деятельность в банках»
- •«Банковское законодательство»
- •«Организация денежно-кредитного регулирования»
- •«Организация деятельности центрального банка»
- •«Организация деятельности коммерческих банков»
- •Лаврушин о.И. Основы банковского дела: Учебное пособие. – м., 2008
2. Основные понятия и составляющие инвестиционного процесса.
Понятие «инвестиционная деятельность». Объекты и субъекты инвестиционной деятельности. Понятие «инвестиционный процесс». Этапы инвестиционного процесса. Понятие «инвестиционный рынок». Структура инвестиционного рынка. Конъюнктура инвестиционного рынка, стадии конъюнктурного цикла. Основные элементы инвестиционного рынка (спрос, предложение, цена). Понятия «потенциальный» и «реальный» спрос на инвестиционном рынке. Понятие «инвестиционное предложение». Факторы, оказывающие влияние на инвестиционные спрос и предложение.
3. Основные участники инвестиционной деятельности (инвестор, государство, финансовые институты).
Понятие «инвестор». Классификация инвесторов. Права инвестора в России. Основные принципы хозяйственной деятельности инвестора в России. Роль государства в инвестиционной деятельности России. Методы и формы государственного регулирования инвестиционной деятельности в России. Понятие «инвестиционная политика». Основные цели инвестиционной политики в России. Финансовые учреждения депозитного типа (банки, сберегательные институты, кредитные союзы). Договорные сберегательные учреждения (пенсионные фонды и страховые компании). Инвестиционные фонды (открытого типа, закрытого типа, паевые инвестиционные фонды). Прочие финансовые организации (инвестиционные банки, венчурные фонды).
4. Инвестиции в ценные бумаги.
Понятие «ценная бумага». Экономическая сущность и функции ценных бумаг с точки зрения инвестирования. Классификация ценных бумаг (по видам, по инструментам рынка ценных бумаг). Краткая характеристика производных и основных ценных бумаг. Оценка инвестиционных качеств ценных бумаг. Оценка инвестиционной привлекательности страны, региона и отрасли. Оценка ликвидности ценной бумаги. Оценка обращаемости ценной бумаги. Оценка инвестиционной привлекательности ценной бумаги. Фундаментальный анализ. Технический анализ.
5. Принятие решений по инвестированию в отдельные ценные бумаги.
Будущая стоимость денег. Приведенная стоимость денег. Процессы дисконтирования и наращивания. Определение цены и доходности основных ценных бумаг (акций и облигаций). Риск вложений в отдельные ценные бумаги. Стандартное отклонение. Коэффициент вариации.
6. Инвестиционный портфель: понятие, классификация, принципы формирования. Модель Марковица.
Понятий «инвестиционный портфель». Классификация и краткая характеристика инвестиционных портфелей. Формирование портфеля реальных инвестиционных проектов. Формирование портфеля ценных бумаг. Оценка доходности инвестиционного портфеля. Риск инвестиционного портфеля. Стандартное отклонение портфеля. Ковариационная матрица. Коэффициент корреляции и его влияние на риск портфеля. Диверсификация портфеля. Безрисковый портфель. Кривая безразличия инвестора. Выбор наиболее эффективного инвестиционного портфеля. Основные недостатки модели Марковица.
7. Основные теории нахождения оптимального инвестиционного портфеля.
Понятие «оптимальный инвестиционный портфель». Теория кривых безразличия. Три свойства теории кривых безразличия. Теорема об эффективном множестве. Достижимое множество. Крайние точки достижимого множества. Наиболее и наименее доходные инвестиционные портфели. Наиболее и наименее рисковые инвестиционные портфели. Эффективное множество. Точка касания кривой безразличия с границей эффективного множества.
8. β-коэффициент и его роль в оценке риска и доходности финансовых активов
Теория У. Шарпа. Понятие и значение «бета». Формулы вычисления β-коэффициент отдельного актива и портфеля. Диверсифицируемый и недиверсифицируемый риски. Безрисковый актив. Рыночная доходность. Премия рыночного риска. Эффективный портфель.