Глава 8.

238

ссуду, банк производит анализ состояния текущего счета клиента, Лроводится опрос получателя займа и собирается дополнительная информация о нем с целью изучения его финансового положения. Для принятия окончательного решения о предоставлении личной ссуды большое значение имеет мнение сотрудника банка, которому •было поручено изучить вопрос о финансовом положении заемщика. Особый вид потребительского кредита — ипотечный кредит (ипотека). Эта форма предполагает выдачу долгосрочных ссуд под залог недвижимости (земельных участков, квартир и жилых домов). Займы под залог недвижимости получают и частные фирмы. Что касается потребительского кредита, то ипотеку можно рассматривать как разновидность долгосрочных целевых ссуд, предоставляемых физическим лицам под залог покупаемого или строящегося жилья. Существенной особенностью ипотечного потребительского кредита является наиболее значительный срок, на который он предоставляется, — до 10 лет. Кредитор готов идти на столь длительный срок погашения ссуды, руководствуясь тем, что недвижимость — наиболее надежная форма залога, которая гарантирует практически стопроцентный возврат денег в случае банкротства должника.

Потребительский кредит предоставляют покупателю не только банки, но и торговые фирмы. Для этого предприятие розничной торговли должно открыть счет своему постоянному покупателю, давая тем самым ему возможность оплачивать стоимость приобретаемых товаров не только длительного, но и кратковременного ,пользования (одежда, обувь, продовольственные товары и т.д.) 'не в момент покупки, а с известной отсрочкой платежа.

Любая форма потребительского кредита естественно предполагает, что покупатель, получивший ссуду или оплачивающий стоимость товара в рассрочку, платит процент. Процентные ставки по потребительскому кредиту нередко оказываются выше, чем ставки процента, выплачиваемого кредиторам фирмами. Объясняется это тем, что банк или торговая фирма, предоставляющая кредит физическому лицу, подвергаются большему риску понести потери вследствие невозврата долга, чем в случае кредитования промышленной, торговой или другой фирмы. Кроме того, издержки банка, связанные с работой бухгалтерии, с определением финансового состояния должника в расчете на один рубль ссуды, тем больше, чем меньше выданная в долг ссуда.

_ 8.4 Потребительский

кредит 239

Необходимость платить процент по долгу, образовавшемуся вследствие покупки товара или оплаты услуги в кредит, равносильна повышению цены на товар или услугу. Чем же объясняется широкое распространение потребительского кредита, если приобретаемые в кредит товары фактически обходятся покупателю дороже, чем такие же точно товары, которые оплачиваются наличными деньгами? Это объясняется несколькими причинами.

3. Значительное число людей, которые получают сравнительно небольшие доходы, испытывают определенные трудности с обра зованием и накоплением сбережений. Их текущие доходы не по зволяют немедленно оплатить дорогостоящие товары длительного пользования, а накопление небольших сбережений потребует мно гих лет. В этом случае семья, имеющая небольшой доход, не смо жет удовлетворить свои потребности в телевизоре, холодильнике, стиральной машине, а возможно, и в одежде, в услугах врача и до рогостоящем лекарстве и т. д.

4. Имеется немало представителей, работающих по найму, или мелких частных индивидуальных производителей, которые оп тимистически оценивают свои перспективы и уверены, что бла годаря накоплению своего опыта, повышению квалификации и общему улучшению экономического положения в стране их ре альные доходы будут расти. Это позволит им как погашать свою задолженность, так и выплачивать проценты. Эти люди опла чивают часть товаров за счет своих текущих доходов, а часть — за счет будущих. Они полнее удовлетворяют свои потребности, чем те, кто избегает покупать товары в долг. Но выгода, которую получают первые, не повлечет-за собой весьма неприятных по следствий лишь в том случае, если их оптимизм не окажется бес почвенным.

5. После окончания Второй мировой войны практически во всех странах мира наблюдается общее повышение цен. Многолетний опыт показывает, что выгоднее купить товар сейчас и выплатить проценты по долгу, чем приобрести его через несколько лет по воз росшей цене. Даже если сумма выплаченных по долгу процентов окажется больше, чем размер приращения цены, эффект от при обретения товара за счет будущих доходов, отмеченный в п. 2, бу дет иметь большее значение, чем эта маленькая потеря.

Развитие потребительского кредита неразрывно связано с использованием пластиковых карт (пластиковых карточек). Рассмот-

240

рим, что собой представляет и какую роль играет этот инструмент в функционировании потребительского кредита.

За каждой пластиковой карточкой стоят три субъекта рыночной экономики. 1) банк, выпустивший в свет (эмитировавший) карточку и продавший ее физическому лицу; 2) человек, владеющий карточкой; 3) торговая фирма, продающая товары, или фирма, предоставляющая услуги. Способы расчета между ними могут быть различны, это зависит от того, какого вида карточку использует клиент банка, купивший ее. В настоящее время лицо, владеющее Карточкой, может использовать следующие их виды: а) кредитная; б) дебетная (расчетная); в) дебетная с овердрафтом.

Кредитные карточки — наиболее распространенный вид пла--стиковых карточек, и их нередко отождествляют. Владея кредит-гной карточкой, человек может оплатить товар в любом торговом предприятии, в котором имеется соответствующее устройство для •оформления чека и передачи необходимой информации в банк *лб оплате купленного товара и получения от банка подтверждения '\ о платежеспособности покупателя. Банк устанавливает определен-|<ный лимит денежных средств, в рамках которого владелец карточки I может расходовать свои средства. Клиент банка, имеющий кредит-

- ную карточку, пользуется кредитом банка в пределах установлен- 1ного банком лимита; другими словами, лимит — сумма кредита, |жоторый получил от банка данный его клиент. Сумма лимита есть 1сумма долга клиента. На эту сумму и начисляется процент на по- 1'лученные в долг безналичные деньги.

| Дебетная карточка содержит ту сумму, которая принадлежит fee владельцу и которая находится на его счете. Эта сумма не явля-(втся формой банковской ссуды, а сама эта карточка — инструмент, | с помощью которого осуществляется безналичная оплата приобретаемых клиентом банка товаров в магазинах и других предприяти-|ях розничной торговли.

I Дебетная карточка с овердрафтом — это такая дебетная кар-t точка, которая дает ее владельцу право израсходовать на оплату -* товаров денег больше, чем имеется на счете ее владельца. Если \ на счете имеется 10 тыс. р , а владелец карточки израсходовал на оплату товара 12 тыс. р., то образуется превышение израсходованных средств над суммой счета, равное 2 тыс. р. Это превыше-

* ние называется овердрафтом Этот вид карточки означает, что банк

f устанавливает определенный лимит на сумму овердрафта. Сумма [

» 84 Потребительский

' кредит 241

овердрафта в пределах установленного банком лимита представляет собой сумму кредита, открытого банком своему клиенту. Дебетная карточка с овердрафтом представляет собой своего рода синтез кредитной (овердрафт) и дебетной карточки.

Быстрое развитие потребительского кредита во многих странах, особенно в странах с развитой рыночной системой, свидетельствует о его положительном влиянии на экономику. Он, как уже отмечалось, благоприятствует росту потребления значительной части населения. Тем самым он способствует росту спроса на потребительские товары и услуги и, следовательно, стимулирует фирмы расширять их выпуск. • » '

к!, . >"

"« * i

8.5. ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК^

Особое место в банковской системе любой страны занимает Центральный банк. Несмотря на то что законодательство разных стран по-разному определяет цели деятельности Центрального банка и функции, которые он выполняет, принципиально его место и роль в экономике сводятся к решению двух проблем:

3. он должен обеспечить стабильность функционирования бан ковской и денежной систем своей страны;

4. через регулирование деятельности коммерческих банков и денежного обращения Центральный банк во взаимодействии с правительством должен принимать все зависящие от него меры по обеспечению нормальных условий развития экономики в целом

Цели и функции Центрального банка

Для решения двух этих проблем Закон Российской Федерации «О Центральном банке Российской Федерации» определяет основные цели деятельности Центрального банка Российской Федерации (Банка России).

1. Банк России должен принимать все необходимые меры, чтобы обеспечить устойчивость российской валюты — рубля. Это предполагает, что рубль должен сохранять стабильную покупательную способность и твердый валютный курс, т. е. более или менее устойчивую пропорцию, в которой он может быть обменен на валюты других стран.

242

Для достижения этой цели Банк России осуществляет ряд функций. Во взаимодействии с правительством он разрабатывает и проводит единую государственную кредитно-денежную политику. Важную роль здесь играет решение вопроса об эмиссии наличных денег: в зависимости от состояния экономики страны, размеров бюджетного дефицита, потребностей денежного обращения Центральный банк может увеличить, сократить или полностью прекратить выпуск в обращение новых банкнот.

Для обеспечения устойчивого валютного курса рубля Банк России осуществляет непосредственное валютное регулирование: он выполняет операции по покупке и продаже иностранной валюты, определяет для коммерческих банков и торговых фирм порядок осуществления расчетов с иностранными фирмами, выдает или отбирает лицензии на проведение операций с иностранной валютой. Важной функцией Центрального банка является и осуществление контроля за деятельностью фирм по соблюдению законов Российской Федерации, касающихся операций с иностранной валютой.

2. Одна из главных целей деятельности Банка России состоит в развитии и укреплении банковской системы страны. При этом поскольку ббльшая часть расчетов осуществляется при посредстве безналичных денег, т. е. при посредстве коммерческих банков, постольку укрепление банковской системы должно обеспечить эффективное и бесперебойное функционирование системы расчетов. В недалеком прошлом наблюдались такие зловещие явления, как кризис неплатежей, непомерно длительные сроки перевода безналичных денег, «исчезновение» громадных денежных сумм при их переводе (например, местным органам для возмещения ущерба от стихийных бедствий). Подобные явления свидетельствовали о том, что Банк России не смог обеспечить эффективного и бесперебойного функционирования системы расчетов.

Для достижения второй цели Банк России выполняет еще ряд функций:

• он является кредитором коммерческих банков;

• устанавливает правила осуществления расчетов;

• устанавливает правила проведения банковских операций, а также правила бухгалтерского учета и отчетности для ком мерческих банков;

243

— осуществляет регистрацию коммерческих банков, выдает им лицензии на их деятельность или в случае необходимости отзывает лицензии; производит надзор за их деятельностью.

Выполнение некоторых функций, например кредитование коммерческих банков, позволяет Банку России получать прибыль. Тем не менее получение прибыли не является целью деятельности Банка России.

Баланс Центрального банка

Центральный банк, как и любой банк, с одной ^стороны, привлекает денежные ресурсы, т. е. выполняет пассивные операции, а с другой — осуществляет вложения привлеченных денежных средств, т. е. выполняет активные операции. Это означает, что баланс Центрального банка также представляет собой единство двух сторон — пассивов и активов. Это показывает таблица 8-2.

Таблица 8-2 Баланс Центрального банка (в условных денежных единицах)

Активы	Сумма	Пассивы Сумма
Золото и иностранная валюта	20	Банкноты 200
Ссуды коммерческим банкам	10 i	Депозиты коммерческих 20 банков
Облигации государственных займов	90	Депозиты правительства 10
Государственные краткосрочные обязательства	110
ИТОГО	230	ИТОГО 230

Как видно из этой таблицы, основным видом пассивов Центрального банка являются выпускаемые им банкноты. По своей природе они представляют собой долговые обязательства Центрального банка, его векселя. Это значит, что банкноты, которые в наших руках выступают в роли активов, для Банка России являются пассивами. В этом смысле каждый, имеющий в своем кармане, скажем, 100-рублевую купюру, вправе считать себя кредитором Банка

244

России. Центральный банк, в отличие от коммерческого, не может обанкротиться, поэтому выпускаемые им банкноты отличаются от-всех векселей частных фирм абсолютной надежностью. Благодаря этому банкноты имеют всеобщее доверие и могут служить в качестве общепризнанного средства платежа.

Важной статьей пассивов Центральных банков являются депозиты коммерческих банков. Эта статья отражает установленное Центральным банком правило, согласно которому коммерческий банк обязан держать свои резервы в Центральном банке.

Наконец, Центральный банк выступает в роли банка, обслуживающего правительство. Это означает, что правительство, как правило в лице Министерства финансов, имеет свой счет в Центральном банке. Поэтому все платежи, поступающие государству (например, взимаемые с фирм налоги), приходят на этот счет. В свою очередь, все платежи, которые производит правительство в связи с финансированием образования, науки, вооруженных сил и т. д., предполагают, что деньги с правительственного депозита в Центральном банке перечисляются на те или иные счета в коммерческих банках.

Активы Центральных банков представлены прежде всего государственным золотым запасом и валютными резервами. Хотя золото перестало выполнять функции денег, тем не менее оно обладает высокой ликвидностью. Благодаря этому оно может быть легко обращено в устойчивую и свободно конвертируемую валюту (это доллар, немецкая марка и др.). Наличие золотого запаса и валютных резервов играет важную роль в достижении цели по поддержанию устойчивости национальной валюты.

Для поддержания устойчивости банковской системы Центральный банк в ряде случаев предоставляет кредиты коммерческим банкам. В принципе, эти кредиты должны предназначаться для того, чтобы поддержать коммерческий банк, который испытывает временные трудности с оплатой своих долговых обязательств (например, вследствие банкротства одного из его крупных должников). В России вместе с тем имеет место и предоставление кредита коммерческим банкам, которые полученные деньги, в свою очередь, дают в кредит сельскохозяйственным, промышленным и прочим фирмам. Ссуды коммерческим банкам предполагают, что Центральный банк устанавливает определенную процентную ставку, которая называется учетной ставкой Центрального банка.

8.5. Центральный банк

245

УЧЕТНАЯ СТАВКА ЦЕНТРАЛЬНОГО БАНКА - это

ставка процента, под которую Центральный банк предоставляет коммерческим банкам кредит для покрытия временного недостатка их резервов.

N^_ . . . . _Jr . .. ._ ----_._ - -S

Поскольку Банк России нередко предоставляет коммерческим банкам кредиты для финансирования тех или иных частных фирм, то учетную ставку Банка России принято называть ставкой рефинансирования.

Во всем мире Центральные банки играют роль кредиторов государства. Часть своих средств они вкладывают в выпускаемые государством облигации, т. е. долгосрочные долговые обязательства, и государственные краткосрочные обязательства. Наряду со ссудами коммерческим банкам, государственные ценные бумаги служат источником доходов Центрального банка. Однако Центральный банк приобретает государственные облигации и краткосрочные обязательства не для пополнения своего портфеля ценных бумаг, а для того, чтобы в дальнейшем разместить их среди населения и частных фирм, включая коммерческие банки.

Собственность на активы Центрального банка

Кто является собственником Центрального банка? Законодательство в разных странах отвечает на этот вопрос по-разному. Уставный капитал и все активы Банка России являются федеральной собственностью. Это, однако, не означает, что Банк России живет за счет средств государственного бюджета. Все свои расходы он полностью покрывает за счет собственных доходов. Он является юридическим лицом. При этом, несмотря на то, что Банк России, по существу, является собственностью государства, оно не несет ответственности по долговым обязательствам Банка, а Банк России не несет ответственности по долговым обязательствам государства. Таким образом, Банк России, как, впрочем, и другие Центральные банки в странах со сложившейся рыночной системой и демократическим строем, представляет собой самостоятельное в хозяйственном отношении финансовое предприятие.

В то же время мы не должны забывать, что Центральный банк держит в своих руках нити, при помощи которых он способен активнейшим образом воздействовать на экономику. Это его положение не идет ни в какое сравнение не только с положением любой фир-