10186

используемых базовых технологий; и реинжинирингового подхода при ориентации на революционное развитие ключевых и возникающих технологий, планируемых к использованию, путем квантовыхмежуровневыхпереходов.

Согласно предложенному механизму на основе прогнозных оценок соответствия объектов имущественного комплекса окрестностям максимумов полезного использования производственных технологий определяются рациональные периоды, уровни и объемы обновления основных производственных фондов и обеспечивающей инфраструктуры, включая ее инновационную составляющую.

8. Обоснована функциональная и организационная структура инжинирингового центра промышленного предприятия, ответственного за формирование и реализацию инвестиционной политики инновационного развития имущественного комплекса промышленного предприятия, включая основное производство, обеспечивающее производство, традиционную и инновационную инфраструктуру. Предлагаемый инжиниринговый центр позволяет формировать систему планирования, мониторинга реализации, контроля и корректировка инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований в рамках инжинирингового, реинжинирингового „и комплексного подхода. Управление инвестиционной политикой инновационного развития имущественного комплекса промышленного предприятия инжиниринговым центром осуществляется на основе выработанных критериев эффективности при взаимодействии с функциональными подразделениями предприятия, ответственными за научнотехническую, финансовую, кадровую политику, а также развитие маркетинговых, инженерных систем, систем информационного обеспечения и систем менеджмента качества.

Теоретическая значимость диссертационного исследования заключается в том, что содержащиеся в нем основные теоретические положения и выводы могут быть использованы при дальнейшем совершенствовании методологии формирования и реализации инвестиционной политики инновационного развития имущественного комплекса предприятия в условияхинновационныхпреобразований,включая:

-совершенствование подходов к определению современных тенденций развития инвестиционной политики экономических системв сфере обрабатывающих отраслейпромышленности;

-развитие инструментов моделирования вероятных сценариев развития имущественного комплекса предприятия в прогнозируемых рыночных условиях инновационныхпреобразований;

дальнейшее развитие сформированных концептуальных положений перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятияв условияхинновационныхпреобразований;

-совершенствование целевой функции эффективности перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условияхинновационныхпреобразований;

-обоснование условий рационального использования имущественного комплекса предприятия в зависимости от соотношений жизненных циклов инновационной продукции и технологийих создания;

-обоснование сбалансированности инновационногои инвестиционногоциклов развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований;

11

-совершенствованиебазовых схем реализации перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований на основе принципов инжиниринга и реинжиниринга;

-совершенствование предложенного алгоритма управления инвестициями в развитие имущественного комплекса промышленного предприятия в условиях инновационныхпреобразований;

-совершенствование системы планирования, мониторинга, контроля и корректировки реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условияхинновационныхпреобразований.

Основные результаты работы могут быть использованы при дальнейшем совершенствовании методологической базы управления инвестированием инновационного развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований, в том числе при формировании стратегии инвестирования инновационной деятельности предприятия. Результаты работы могут быть использованы при разработке моделей и механизмов повышения эффективности управления инвестированием инновационного развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований, а также предлагаются к использованию в учебном процессе при изучении дисциплин «Инвестиции» и «Инновационный менеджмент»экономическихспециальностей ВУЗов.

Практическая ценность работы состоит в возможности использования ее положений ивыводов:

-при выявлении проблем формирования и реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятий в условиях инновационныхпреобразований и определениирациональныхпутей ихрешения;

-при анализе текущих и перспективных рыночных условий инновационных преобразований как средыразвития имущественногокомплекса предприятия;

-при оценке эффективности реализации перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационныхпреобразований;

-при синхронизации процессов обновления основных производственных фондов и обеспечивающей инфраструктуры в интересах развития инвестиционной политики инновационногоразвития имущественногокомплекса;

- при определении необходимых и достаточных условий осуществления инновационных преобразований имущественного комплекса в рамках реализуемой инвестиционной политики;

-при реализации алгоритма управления инвестициями в развитие имущественногокомплекса промышленногопредприятияв условияхинновационных преобразований;

-при реализации системы планирования, мониторинга, контроля и корректировки инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований на основе выработанных критериевэффективности.

Предложенный комплекс методических рекомендаций позволяет осуществлять управление инвестированием инновационного развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований путем обновления основных производственных фондов и обеспечивающей инфраструктуры по срокам, объемам и направлениям, обеспечивающим максимум полезного использования

12

производственных технологий, на основе принципов инжиниринга при не прерывающихтехнологияхи реинжиниринга при прерывающихтехнологиях.

Достоверность и обоснованность основных результатов и выводов исследованияобусловлена:

методологическими и теоретическими предпосылками исследования проблемы формирования инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условияхинновационныхпреобразований;

-опорой на достижения современных экономических наук по проблемам управленияинвестициямив развитие имущественногокомплекса предприятия;

-использованием комплекса надежных методов и методик, адекватных предмету и задачам реализации механизма реализации перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условияхинновационныхпреобразований;

-корректным применением методов сбора, анализа и обработки данных при реализации комплекса методических рекомендаций по формированию и реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований, подтверждаемым сопоставимостью показателей, полученныхтеоретическими экспериментальнымпутем.

Реализация, апробация и внедрение результатов исследования. Основные теоретические и методические положения диссертационной работы отражены в 52 научных трудах автора общим объемом 49,8 п.л. (доля личного вклада автора 45,4

п.л.).

Предложенный авторский подход к формированию и реализации основных положений методологии формирования и реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса промышленного предприятия в условиях инновационных преобразований обсуждены и одобрены на всероссийских и международных научно-практических конференциях, в том числе: «Актуальные вопросы развития экономики России: теория и практика», Н.Новгород, 2006 г.: «Опыт

ипроблемы социально-экономических преобразований в условиях трансформации общества: регион, город, предприятие», Пенза, 2007 г.; «Стратегическое управление предприятиями, организациями и регионами», Пенза, 2008 г.; «Опыт и перспективы инновационного развития строительного комплекса», Н.Новгород, 2009 г.; «Инновационное управление предприятиями инвестиционно-строительного компекса». Н.Новгород,2010г.

Результаты, полученные автором, нашли применение в практике реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса в условиях инновационных преобразований ряда промышленных предприятий Нижегородской области, а также в учебном процессе ГОУ ВПО «Нижегородский государственный архитектурно-строительный университет» при чтении лекций и проведении практических занятий по дисциплинам «Инвестиционный анализ» и «Инновационный менеджмент».

Структура и содержание работы. Цель исследования предопределила логику

иструктуру работы, состоящую из введения, пяти глав, заключения, списка литературы и приложения. Содержание работы раскрывается в нижеприведенной последовательности:

Введение Глава 1. Теоретико-методологические основы формирования и реализации

инвестиционной политики развития экономическихсистем

13

1.1.Содержание, сущность и базовые принципы формирования инвестиционной политики развития экономическихсистем

1.2.Современные тенденции развития инвестиционной политики экономических системв сфере обрабатывающих отраслей промышленности

1.3.Проблемыформирования иреализации инвестиционнойполитикиразвития имущественного комплекса предприятияв условиях инновационныхпреобразований

ипотенциальные пути ихрешения

Глава 2. Разработка концептуальных положений перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационныхпреобразований

2.1.Анализ рыночных условий инновационных преобразований как среды развития имущественногокомплекса предприятия

2.2.Моделирование вероятныхсценариевразвитая имущественногокомплекса предприятияв прогнозируемыхрыночных условияхинновационныхпреобразований

2.3.Формирование основных концептуальных положений перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационныхпреобразований

Глава 3. Методологический подход к формированию перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационныхпреобразований

3.1.Разработка целевой функции эффективности перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационныхпреобразований

3.2.Обоснование условий рационального использования имущественного комплекса предприятия в зависимости от соотношений жизненных циклов инновационной продукции и технологийих создания

3.3.Развитие инвестиционной политики инновационного развития имущественного комплекса с позиций синхронизации обновления основных производственныхфондов и обеспечивающей инфраструктуры

3.4.Обоснование сбалансированности инновационного и инвестиционного циклов развития имущественногокомплекса предприятия в условияхинновационных преобразований

Глава 4. Механизм реализации перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований

4.1.Определение необходимых и достаточных условий осуществления инновационных преобразований имущественного комплекса в рамках реализуемой инвестиционной политики

4.2.Формирование базовых схем реализации перспективной инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационныхпреобразованийна основепринциповинжиниринга иреинжиниринга

4.3.Алгоритм управления инвестициями в, развитие имущественного комплекса промышленногопредприятияв условияхинновационныхпреобразований Глава 5. Комплекс методических рекомендаций по формированию и реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса

предприятияв условияхинновационныхпреобразований

5.1.Разработка системы планирования инвестиционной политики развития имущественногокомплекса предприятия в условияхинновационныхпреобразований

14

5.2.Формирование системы мониторинга реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований

5.3.Контроль и корректировка инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований на основе выработанных критериев эффективности

Заключение Список литературы Приложение

2 Основное содержание исследований

2.1 Разработка алгоритма решения проблем формирования и реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условияхинновационныхпреобразований

1. При исследовании теоретико-методологических основ формирования и реализации инвестиционной политики развития экономических систем на первом этапе были исследованы содержание, сущность и базовые принципы формирования инвестиционной политики развития экономических систем,

В работе инвестиционная политика предприятия рассматривается как составная часть его экономической политики, определяющей источники поступления, структуру, направления и масштабы использования инвестиций исходя из необходимости развития предприятия, включая обновление основных средств производства, обеспечивающей инфраструктуры и т.д.

По своему содержанию инвестиционная политика предприятия представляет собой сложную, взаимосвязанную и взаимообусловленную совокупность видов деятельности предприятия, направленную на его развитие, включая увеличение рыночной доли, рост выручки, дохода, прибыли, рентабельности и других положительных эффектов, характеризующих результаты инвестиционных вложений.

Технологически инвестиционная политика предприятия вытекает из определения долгосрочных целей предприятия, предполагает выбор наиболее перспекгивных и рациональных вложений инвестиций исходя из приоритетов развитии предприятия на основе многовариантных оценок проектов и программ инвестиционного развития с учетом маркетинговых, производственнотехнологических и финансовых прогнозов, определяющих эффективность сценариев осуществления инвестиционной политики.

Хронологически формирование и реализация инвестиционной политики предприятия предполагает реализацию пяти этапов, включая:

-определение перспективных направлений развития предприятия в рамках общей стратегии, включая соотнесение потребительского спроса с потенциальными производственными и инвестиционными возможностями;

-разработку перспективных сценариев долгосрочного инвестиционного развития предприятия;

-определение варианта рациональной инвестиционной политики развития предприятия;

-формирование, распределение и перераспределение инвестиционных ресурсов, потребляемых предприятием при реализации инвестиционной политики;

15

16

инвестирования, требующая воплощения соответствующей инвестиционной политики.

По оценкам UNCTAD в перспективе развития шестого технологического уклада экономики в конкурентной борьбе преимущество будут иметь предприятия, способные обеспечить ведущую роль в своей экономике высокотехнологических производств в сочетании с усилением сфер научных разработок и подготовки кадров, являющихся базисом для инновационного типа развития, и рациональном инвестиционном обеспечении этого развития.

Во-вторых, наблюдается смена приоритетов структурной инвестиционной политики, сопровождающаяся концентрацией инвестиционных ресурсов на выпуске традиционной продукции с высокой добавленной стоимостью.

В-третьих, в инвестиционной политике предприятий обрабатывающих отраслей промышленности усиливается значение инвестиционных проектов инновационного содержания, обеспечивающих усиление конкурентных позиций предприятий на рынке и качественный рост производительного капитала.

В-четвертых, в инвестиционной политике предприятий возрастает доля инвестиций, направляемых на создание предпосылок для перехода на следующий, нарождающийся уровень производственно-технологического развития.

В-пятых, в инвестиционной политике предприятий обрабатывающих отраслей промышленности усиливается вектор создания благоприятного инвестиционного климата, призванного обеспечить конкурентные преимущества предприятия на рынке привлечения капитала.

3. Определение тенденций развития инвестиционной политики экономических систем в сфере обрабатывающих отраслей промышленности позволило перейти к решению проблем формирования и реализации инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований.

Проведенные исследования показали, что помимо традиционных проблем формирования и реализации инвестиционной политики предприятий обрабатывающих отраслей промышленности, представленных в таблице 1, существует целый комплекс специфических проблем инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований.

Во-первых, представляет проблему определение рациональных объемов инвестиций в имущественный комплекс, обусловленный, в первую очередь, оправданностью выбора перспективных технологий и точностью прогнозных характеристик их полезного использования, а также дистанцией предполагаемых к использованию технологий относительно существующих на предприятии обрабатывающих отраслей промышленности. При этом дистанция рассматриваемых технологий будет определяться характером радикальности инновационных преобразований, планируемых на предприятии под влиянием рыночных условий.

Во-вторых, проблема инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условиях инновационных преобразований определяется характером самих планируемых технологий, продолжительность жизненного цикла которых рассматривается в пропорции с продолжительностью жизненного цикла создаваемой продукции (включая стабильные, плодотворные, изменчивые технологии и их комбинации).

17

В-третьих, возникает проблема аккумулирования я последующего перераспределения инвестиций между основными производственными фондами и обеспечивающей инфраструктурой, включая инновационную инфраструктуру, материальными и нематериальными активами, включая* кадровый потенциал, исходя из предполагаемых направлений и пропорций создания инновационной материальной и инновационной интеллектуальной продукции. Соотношение последних также во многом определяется условияхинновационныхпреобразований.

Указанные проблемы требуют обоснования критериев эффективности инвестиционной политики развития имущественного комплекса предприятия в условияхинновационныхпреобразований.

18