1446

Из таблицы видно, что валовая продукция предприятия име­ ет тенденцию к увеличению. За пять лет объем производства продукции вырос на 9%, причем этот прирост обусловлен по­ вышением производительности труда при уменьшении коли­ чества работников.

Следующий вид — сравнение с лучшими результата­ ми, т.е. с лучшими образцами труда, передовым опытом, новы­

ми достижениями науки и техники. Такие сравнения могут про­ водиться как в рамках исследуемого предприятия, так и за его пределами. Внутри предприятия проводится сравнение среднего уровня показателей, достигнутых коллективом в целом, с пока­ зателями отдельных его сегментов. Это позволяет выявить пе­ редовой опыт и новые возможности производства.

Большое значение имеет межфирменный сравнительный анализ, в процессе которого показатели анализируемого пред­ приятия сопоставляются с показателями ведущих предприятий, имеющих лучшие результаты при одинаковых исходных усло­ виях хозяйствования. Такой анализ направлен на поиск новых возможностей производства, изучение передового опыта и яв­ ляется важным средством определения резервов повышения эффективности работы предприятия. Особенно большое значе­ ние имеют сопоставления результатов деятельности анализи­ руемого предприятия с данными предприятий-конкурентов.

Сравнения между предприятиями могут быть классифициро­ ваны на прямые и косвенные. В условиях конкуренции и ком­ мерческой тайны конкурирующие предприятия редко обмени­ ваются информацией, если они не принадлежат к одной группе и не подчиняются одному центру управления. Поэтому провес­ ти прямые сравнения ситуации одного предприятия с ситуаци­ ей другого не всегда представляется возможным. Как правило, приходится довольствоваться косвенными сравнениями, основан­ ными на публикуемых среднестатистических данных по опре­ деленной отрасли или публикуемой отчетности акционерных обществ и обществ с ограниченной ответственностью.

Очень часто в анализе показатели исследуемого предпри­ ятия сравниваются со среднеотраслевыми данными или средними по министерству, объединению, концерну и

др. Такие сравнения необходимы для более полной и объек­ тивной оценки деятельности анализируемого предприятия, оп­ ределения его рейтинга среди других субъектов хозяйствова­ ния данной отрасли, изучения общих и специфических факторов, определяющих результаты его хозяйственной деятельности.

В АХД применяется также сравнение разных вариан­ тов решения экономических задач, что позволяет выб­ рать наиболее оптимальный и тем самым более полно исполь­

зовать возможности повышения эффективности деятельности. Особенно широко оно используется в предварительном ана­ лизе при обосновании планов и управленческих решений.

Сравнение параллельных и динамических рядов исполь­ зуется для определения и обоснования формы и направления связи между разными показателями. С этой целью числа, характеризующие один из показателей, необходимо расположить

ввозрастающем или убывающем порядке и рассмотреть, как

всвязи с этим изменяются другие исследуемые показатели: воз­ растают или убывают, и в какой степени.

Втабл. 4.7 приведены ранжированные данные об уровне урожайности сельскохозяйственных культур и качестве зем­ ли по 20 хозяйствам района. Из таблицы видно, что при по­ вышении качества земли урожайность зерновых культур воз­ растает, и наоборот.

Т а б л и ц а 4.7

Зависимость урожайности зерновых культур от качества земли

В экономическом анализе различают следующие виды срав­ нительного анализа: горизонт альный, вертикальный,

трендовый, а также одномерный и многомерный. Горизонтальный сравнительный анализ используется

для определения абсолютных и относительных отклонений

фактического уровня исследуемых показателей от базового (планового, прошлого периода, среднего уровня, достижений науки и передового опыта).

С помощью вертикального сравнительного анализа изу­ чается структура экономических явлений и процессов путем расчета удельного веса частей в общем целом (удельный вес собственного капитала в общей его сумме), соотношение частей целого между собой (например, собственного й заемного капита­ ла, основного и оборотного капитала), а также влияние факторов на уровень результативных показателей путем сравнения их вели­ чины до и после изменения соответствующего фактора.

Трендовый анализ применяется при изучений относитель­ ных темпов роста и прироста показателей за ряд лет к уровню базисного года, т.е. при исследовании рядов динамики.

При одномерном сравнительном анализе сопоставле­ ния делаются по одному или нескольким показателям одного объекта или нескольких объектов по одному показателю.

С помощью многомерного сравнительного анализа про­ водится сопоставление результатов деятельности нескольких предприятий (подразделений) по широкому спектру показателей. Подробнее его сущность рассмотрена в следующем параграфе.

4.2. Многомерные сравнения в анализе хозяйственной деятельности

Задачи, возможности и направления использования многомерных сравнений в АХД. Алгоритм многомерных сравнений.

Многомерный сравнительный анализ необходим для комп­ лексной оценки результатов хозяйствования производствен­ ных подразделений, предприятий и т.д. Такая задача встает всегда, когда надо дать обобщающую рейтинговую оценку ре­ зультатам хозяйствования нескольких предприятий. Это дела­ ют вышестоящие органы управления, а также инвесторы и банки для оценки степени финансового риска.

Обобщающая оценка результатов деятельности предприятий обычно проводится по целому комплексу показателей. В связи

с этим задача обычно усложняется, поскольку субординация предприятий по разным показателям будет неодинаковой. На­ пример, по объему производительности предприятие будет за­ нимать первое место, по себестоимости — третье, а по уровню рентабельности — пятое и т.д.

Д ругое направление комплексной оценки — разработ­ ка алгоритмов вычислительных процедур, которые бы на ос­ нове комплекса показателей обеспечили однозначную оценку результатов хозяйственной деятельности.

Для решения этой задачи довольно широко используются алгоритмы расчета интегральных показателей, основанные на методах “суммы мест”, геометрической средней и т.д. Но эти методики имеют существенный недостаток, потому что в них не учитываются весомость определенных показателей и сте­ пень различий в их уровне. Наиболее перспективным подхо­ дом является использование многомерного сравнитель­ ного анализа, основанного на методе эвклидовых расстояний, который позволяет учитывать не только абсолютные величи­ ны показателей каждого предприятия, но и степень их близо­ сти (дальности) до показателей предприятия-эталона. В свя­ зи с этим необходимо координаты сравниваемых предприятий выражать в долях соответствующих координат предприятияэталона, взятого за единицу.

Рассмотрим практическую сторону решения задачи много­ мерного сравнительного анализа.

Этап 1. Обосновывается система показателей, по которым будут оцениваться результаты хозяйственной деятельности предприятий, собираются данные по этим показателям и фор­ мируется матрица исходных данных (табл. 4.8). Исходные дан­ ные могут быть представлены как в виде моментных показа­ телей, отражающих состояние предприятия на определенную дату, так и темповых показателей, характеризующих динами­ ку деятельности предприятия и представленных в виде коэф­ фициентов роста. Возможно изучение одновременно и момен­ тных, и темповых показателей.

Этап 2. В табл. 4.8 в каждой графе определяется макси­ мальный элемент, который принимается за единицу. Затем все элементы этой графы (а(/) делятся на максимальный элемент

Часть I. Теория АХД

Т а б л и ц а 4.8

Матрица исходных данных

эталонного предприятия (шах а(/). В результате создается мат­ рица стандартизованных коэффициентов (хf.), представленных в табл. 4.9:

4 max а-

Эталонное предприятие формируется обычно из совокуп­ ности однородных объектов, принадлежащих к одной отрасли. Однако это не исключает возможности выбора предприятияэталона из совокупности предприятий, принадлежащих к раз­ личным отраслям деятельности, так как многие финансовые

показатели сопоставимы и для разнородных субъектов хозяй­ ствования.

Если с экономической стороны лучшим является минималь­ ное значение показателя (например, затраты на рубль продук­ ции), то надо изменить шкалу расчета так, чтобы наименьше-

Т а б л и ц а 4. 9

Матрица стандартизованных коэффициентов (х^)

му результату соответствовала наибольшая величина коэффи­ циента.

Этап 3. Все элементы матрицы координат возводятся в квад­ рат. Если задача решается с учетом разного веса показателей, тогда полученные квадраты умножаются на величину соответ­ ствующих весовых коэффициентов (/0, установленных экспер­ тным путем, после чего результаты суммируются по строкам (табл. 4.10):

* , = * i 4 + ^ 4 + - + V % -

Этап 4. Полученные рейтинговые оценки (/?.) размещают­ ся по ранжиру и определяется место каждого предприятия по результатам хозяйствования. Первое место занимает предпри­ ятие, которому соответствует наибольшая сумма, второе мес­ то — предприятие, имеющее следующий результат, и т.д.

Преимущество рассмотренной методики многомерного срав­ нительного анализа в том, что она базируется на комплексном многомерном подходе к оценке такого сложного явления, как производственно-финансовая деятельность предприятия, учиты­ вает реальные достижения всех предприятий-конкурентов и сте­ пень их близости к показателям предприятия-эталона.

4.3. Способы приведения показателей в сопоставимый вид

Условия сопоставимости показателей. Нейтрализация влияния стоимостных, объемных, качественных и струк­ турных факторов. Другие способы достижения сопоста­ вимости показателей.

Важное условие, которое нужно соблюдать при анализе, — не­ обходимость обеспечения сопоставимости показателей, поскольку сравнивать можно только качественно однородные величины.

Проводя сравнение различных показателей, аналитик дол­ жен быть уверен в их сопоставимости, особенно если рассмат­ риваются разные периоды, разные предприятия.

Несопоставимость может быть вызвана изменением стоимо­ стных, объемных, качественных и структурных факторов, раз­ ными отрезками времени, за которые были исчислены сравни­ ваемые показатели, неодинаковыми исходными условиями деятельности (техническими, природными, климатическими и т.д.), разной методикой расчета показателей и другими. Для обеспечения сопоставимости сравниваемые показатели надо приводить к единой базе по перечисленным выше факторам.